I Storbritannien har sparare och investerare tagit bort mer än 620 miljarder pund i vuxna ISA. Attraktionen med Individual Savings Account (ISA) är att det låter dig tjäna investeringsavkastning eller ränta på dina besparingar samtidigt som du skyddar dina vinster från skattemyndigheten. Detta beskattningsår är ISA-bidraget £20 000, så det här är hur mycket du kan lägga undan utan att dra till sig kapitalvinstskatt på kapitaltillväxt, inkomst på räntor eller utdelningar. Du kan också sprida ditt ISA-bidrag över mer än en ISA-typ, men med flera nu på marknaden, vilket är det bästa valet? Här är en kort sammanfattning av de olika typerna, vad de gör och hur man väljer en.
Ett sparkonto i ett skatteomslag, en Cash ISA kan vara omedelbar tillgång eller tidsbestämd, där du låser dina pengar i ett år eller mer i utbyte mot en bättre kurs. De är lämpliga för personer över 16 år som inte vill ta några risker med sina pengar, men tänk på att priserna stiger men fortfarande inte lyser (se nedan) och kanske inte håller jämna steg med inflationen, vilket betyder den verkliga värdet på din sparpott minskar med tiden.
Aktier och aktier ISA är för personer över 18 år som vill inneha förvaltade fonder eller enskilda aktier på ett skatteeffektivt sätt. De är bra för alla som vill investera för medellång till långsiktiga mål – helst behöver du inte komma åt dina pengar på minst fem år. Du kan justera spridningen av investeringar du har för att matcha din riskaptit. Aktier och aktier ISA kan erbjuda bättre potentiella belöningar än att ha kontanter på inlåning, men som med alla investeringar är kapital i riskzonen och avkastningen är inte garanterad. Du kommer vanligtvis att behöva betala investeringsavgifter och plattformsavgifter som kan tära på din avkastning.
Den flexibla ISA infördes 2016 för att göra det möjligt för sparare att ta ut och betala tillbaka till samma ISA under samma beskattningsår, utan att ersättningslikviden räknas in i deras årliga ISA-bidrag. Flexibla ISA är användbara om du behöver ta ut en del av dina besparingar för att använda till något annat på kort sikt innan du betalar tillbaka. Kontanter, aktier och aktier och Innovative Finance ISA kan alla vara flexibla ISA, men inte alla leverantörer erbjuder detta som ett alternativ.
Innovative Finance ISA (IFISA) låter dig investera i peer-to-peer-lån, så att du kan låna ut till privatpersoner och småföretag och hålla din investeringsavkastning skyddad i ett skatteskydd. IFISA lämpar sig bättre för dem som har extra pengar som är villiga att ta lite större risker med en del av sin ISA-bidrag (även om du kan lägga hela din 20 000 £ ersättning där om du vill), eftersom det finns en chans att inte alla av dina lån kommer att återbetalas. Dessutom täcks dina besparingar inte av Financial Services Compensation Scheme om en leverantör går i konkurs.
Lifetime ISA (LISA) ersätter Help to Buy ISA, som fasades ut den 30 november 2019. (Om du redan har en Help to Buy ISA kan du fortsätta betala in så länge du gör anspråk på bonusen senast 2030). LISA kan vara antingen en kontant- eller aktie- och andels-ISA, och du kan öppna en om du är mellan 18 och 39 år. Den har två syften:att hjälpa förstagångsköpare att spara till en husinsättning och att uppmuntra pensionssparande . LISA erbjuder en statlig bonus på 25 % på allt du sparar upp till maximalt £4 000 varje skatteår. Du kan bara ta ut pengar utan påföljd, antingen för att köpa din första bostad eller när du har fyllt 60 år. LISA är bra för personer som vill ha ett steg upp på fastighetsstegen och är användbart som pensionssparande eller investeringsinstrument, men bör inte ersätta en pension för de flesta.
En Junior ISA (JISA) är ett långsiktigt sparkonto som föräldrar eller vårdnadshavare kan öppna för ett barns räkning. När de når 16 års ålder kan det namngivna barnet ta kontroll över JISA, och pengarna blir deras att ta ut när de når 18. De kan vara antingen kontanter eller aktier och aktier, det senare är vanligtvis det bästa alternativet per definition Junior ISA har en lång tidshorisont över vilken pengar kan växa. Under skatteåret 2021/22 kan du lägga upp till £9 000 i en JISA. De ersätter de gamla Child Trust Funds – om du har en av dessa kan du konvertera den till en Junior ISA.
Sedan 2015 har makar och civila partner kunnat ärva varandras ISA om man dör, samtidigt som skatteförmånerna behålls. Den efterlevande partnern ges ett engångsextra ISA-bidrag som kallas tillåten abonnemang (APS) som täcker värdet av den avlidne partners besparingar såväl som deras eget. Lämplig för alla gifta eller civila partner som sparar till ISA. Kolla in vår artikel "Vad händer med min ISA när jag dör?"
När du har bestämt dig för vilken ISA som skulle fungera för dig med tanke på dina ekonomiska mål, personliga omständigheter och livsskede, måste du välja rätt produkt från rätt leverantör. Även om det inte är en definitiv guide, bör det här avsnittet ge dig några tips om vad du ska leta efter, men kom ihåg att bästa köptabeller kan ändras snabbt, så gör din egen forskning innan du bestämmer dig.
Cash ISA-räntorna är inte bra eftersom den brittiska basräntan fortfarande är så låg. men de är fortfarande otroligt populära.
Du kan få en bättre affär genom att låsa dina pengar i upp till fem år. I skrivande stund, till exempel, betalar en av de bästa treåriga fasträntan Cash ISA, utfärdad av United Bank Limited (UBL), 1,31 % ränta. Om du vill ha en enkel tillgång till Cash ISA, betalar Shawbrook Bank 0,67%. Men kolla in våra Best Buy-spartabeller för de bästa erbjudandena för närvarande. Fundera också på om du faktiskt behöver en Cash ISA - det personliga sparbidraget ger dig de första 1 000 punden av alla räntor som tjänas in skattefritt (för skattebetalare med basränta, för högre skattebetalare är det 500 pund), vilket betyder att de flesta inte gör det betala skatt på sin sparränta ändå.
Så kolla om du skulle ha det bättre med ett toppbetalande skattepliktigt sparkonto, eller till och med ett löpande konto, eftersom det finns några bra priser på kassatillgodohavanden för tillfället – Saffron Building Society betalar för närvarande 1,75 % ränta på sitt vanliga sparande konto. Om du har gamla Cash ISAs som betalar skräppriser, kan du överföra pengarna till en ny, bättre betalande, men se till att du överför, ta inte bara ut pengarna, annars förlorar du skatteförmånerna. Du kan se våra Best Buy Cash ISA- och sparkontotabeller.
Mängden pengar som sattes in i Aktier &Aktier ISA steg med 1,6 miljarder pund (7 %) under skatteåret 2019/20. Om du vill ha en, de två viktigaste sakerna att tänka på är prissättning och val. Höga avgifter och avgifter tär på din avkastning, så för att vara säker på att få de bästa aktierna och aktierna ISA du kan, vill du hitta en konkurrenskraftig leverantör som erbjuder det du vill ha. Till exempel är en plattform som Hargreaves Lansdown dyrare än flera av sina konkurrenter, men du får bra kundservice och kvalitetsinvesteringar, så det beror verkligen på vad som är viktigt för dig.
Håll ett öga på våra bästa köptabeller för Aktier &Aktier ISA jämförelse. Du måste också överväga utbudet av investeringar som erbjuds – hur stort urval av fonder eller aktier behöver du? Kommer du huvudsakligen att inneha förvaltade fonder, enskilda aktier eller passiva produkter som indexspårare och ETF:er? Tänk också på hur du vill hantera din ISA – vill du ha en digital-fokuserad leverantör med en fullt fungerande app och en banbrytande webbplats, eller föredrar du den billigaste, no-frills plattformen? Vilket alternativ som fungerar för dig beror på vilken ISA-rutt du väljer – hela gör-det-själv-alternativet, delvis hanterat eller helt hanterat. Låt oss utforska var och en av dessa lite mer i detalj.
En fullständig gör-det-själv-metod innebär att du väljer dina egna investeringar och sedan övervakar och hanterar dem själv, om du har tid och skicklighet att göra det. Du kommer förmodligen att vilja ha en leverantör som ger dig ett brett urval av investeringar att välja mellan. Onlinemäklare Hargreaves Lansdown och Interactive Investor (ii) är värda en titt, de erbjuder regelbundna sparplaner med låga minimiinvesteringar, ett brett urval av fonder och rekommenderade listor (HL:s Wealth 50 &ii:s Super 60) där plattformarna har använt stordriftsfördelar att pruta på fondrabatter.
Riskerna med detta tillvägagångssätt är att du inte kommer att göra ett bra jobb med att få rätt blandning av tillgångar, ordentligt diversifierade, utan att betala över oddsen. Att välja och övervaka investeringar är ett heltidsjobb och även de bästa investeringsproffsen gör misstag. Om du är en entusiastisk amatör med begränsad kunskap om principer för tillgångsallokering är det mer sannolikt att du får saker fel och det kan bli dyrt. Men om du inte överkomplicerar saker och ting, kan du bygga en enkel men effektiv portfölj för dig själv utan att betala för mycket i fondavgifter och sedan låta den löpa på lång sikt och du kanske tycker att den gör jobbet. För att hjälpa gör-det-själv-investerare att hitta de bästa aktierna och aktierna skapade ISA-fonderna MoneytotheMasses 80-20 Investor. Det är en gör-det-själv-investeringstjänst som hjälper investerare (inklusive nybörjare) att driva sina egna pengar och välja fonder att investera i genom att tillhandahålla fondlistor.
Ett delvis förvaltat tillvägagångssätt är ett slags halvvägshus som borde tilltala dem som vill få en expert att hantera sina pengar men också ha förmågan att pyssla genom att välja några av sina egna investeringar också. Den idealiska lösningen här är kanske en investeringsplattform som erbjuder förvaltade fonder och har en köplista över de bästa fonder, plus möjligheten för dig att ignorera deras rekommendationer och välja dina egna investeringar om du vill. Riskerna med detta tillvägagångssätt är att du behöver veta vad du gör åtminstone lite för att göra rätt val, men leverantörens egen forskning kan hjälpa dig med detta. AJ Bell Youinvest*, Hargreaves Lansdown*, ii (Interactive Investor)* och Vanguard (som är billigt men bara erbjuder sina egna medel) kan alla vara bra alternativ här, men du måste jämföra avgifter, investeringsintervall och så vidare för att få rätt passform.
En fullständigt hanterad ISA är en du köper från hyllan, eller "färdiggjord" (en sökning efter färdiga ISA:er kommer att ge många alternativ). Med det här alternativet behöver du inte oroa dig för aktieurval, investeringsanalys, regelbunden ombalansering eller se till att portföljen är i linje med din riskaptit, men du betalar en förvaltningsavgift för förmånen. Du kan få dem från ett antal leverantörer som Share Centre, Hargreaves och Vanguard. Du kan överväga en portfölj som hanteras av en robo-rådgivare som Wealthify, Moneyfarm eller Nutmeg.
Dessa använder ofta passiva investeringar som börshandlade fonder eller trackerfonder för att hålla kostnaderna nere. De kommer att be dig fylla i ett frågeformulär för att bedöma din risktolerans, överkomlighet och investeringsmål innan du placerar dig i en av flera förutvalda riskklassade portföljer. Dessa tjänster låter dig betala in och övervaka dina investeringar online och via din smartphone, och vissa har låga minimiinvesteringar. Din leverantör kanske inte avslöjar exakt vilka investeringar du är i, och kom ihåg att det finns många nya aktörer på marknaden med korta resultat så det finns ingen garanti för att din robo-rådgivares algoritmer och investeringsexperter kommer att leverera dig en stor avkastning. Vår artikel Hur man väljer den bästa färdiga ISA-portföljen kommer att vara användbar.
Leverantörer behöver inte erbjuda flexibla ISA – många av dem gör det men bara på vissa produkter, och detta varierar beroende på leverantör. Cash-ISA med rörlig och fast ränta kan vara flexibla, liksom kontanter som innehas inom en Stocks &Shares ISA. Men Junior ISAs, Help to Buy ISAs, Lifetime ISAs och investeringsdelen av en Stocks &Shares ISAs kan inte vara flexibla. Barclays erbjuder flexibilitet på både sina fasta villkor och omedelbara Cash ISA, och TSB erbjuder det på alla sina Cash ISA, till exempel.
Leverantörer har varit långsamma med att ta fram Lifetime ISA så det finns fortfarande inte ett stort urval. I skrivande stund var den bästa kursen på en Cash LISA 0,85 % från Moneybox (detta inkluderar en introduktionsbonus på 0,35 % för de första 12 månaderna). Men dragningen av LISA är inte räntan i alla fall, det är 25 % statlig bonus och du får detta oavsett om du öppnar en kontant- eller en investeringsversion.
Ditt val kommer också att bero på syftet med din LISA – om du använder den för att spara till en husinsättning, när är det troligt att du behöver pengarna? Om det är mindre än tre år är kontanter förmodligen ett bättre alternativ. Om du använder pensionselementet och du har flera år framför dig, välj en LISA för aktier och aktier. Leta efter plattformar med ett bra fondutbud om du vill göra det själv, eller om du vill ha en färdig, erbjuder robo-rådgivare Nutmeg en fullt hanterad LISA eller en billigare fast allokering som kräver mindre förvaltning, och det finns till och med en etiskt alternativ. Kolla in vår artikel Jämför den bästa och billigaste Lifetime ISA.
För en Junior Cash ISA var den bästa kursen i skrivande stund från Darlington Building Society, som erbjuder 2,60 % AER-variabel. Med tanke på att du har en tidshorisont på så mycket som 18 år på en Junior ISA, är det förmodligen mer vettigt att investera för att ge pengarna en chans att arbeta hårdare, om du är villig att ta lite risk. Med en Stocks &Shares Junior ISA kommer ditt val att bero på vilka investeringar du vill ha i den, om du planerar att kapa och ändra investeringar eller om du bara kommer att "ställa in och glömma" en enkel portfölj. Se till att avgifterna är konkurrenskraftiga eftersom dessa kommer att tära på din avkastning med tiden. Läs vår jämförelse av de bästa Junior ISA:erna (inklusive Junior Cash ISAs och Junior Stocks and Share ISAs).
Om en länk har en * bredvid sig betyder det att det är en ansluten länk. Om du går via länken kan Money to the Masses få en liten avgift som hjälper till att hålla Money to the Masses gratis att använda. Följande länk kan användas om du inte vill hjälpa Money to the Masses eller ta del av några exklusiva erbjudanden - Hargreaves Lansdown, Interactive Investor, AJ Bell
Ska du investera ALLA dina pengar i aktier?!
Var ska jag investera 100 000 £ för att generera inkomst?
Var ska du investera dina pengar? De bästa platserna att diversifiera dina investeringar
Ska du investera din akutfond? [Det fullständiga svaret]
Du bör förvara dina check- och sparkonton hos olika banker – här är anledningen
Hur mycket pensionssparande ska man ha i 40-årsåldern?
Var kan du spara dina akuta besparingar
Hur ofta ska du förhandla om dina räkningar?