Du har hört de skrämmande förutsägelserna:Amerika är på väg mot en lågkonjunktur! Marknaden faller! Bensinpriserna skjuter i höjden! Inflationen är utom kontroll!
Sluta.
Ta ett andetag.
Vi befinner oss för närvarande inte i en lågkonjunktur, och ingen vet säkert när USA kommer att ha sin nästa lågkonjunktur. (Vi lämnar förutsägelser till de pratande huvudena på kabelnyheter.)
Men om du undrar vad du ska göra med dina pengar i en lågkonjunktur, har vi svar. Tips:Den stoppar den inte under din madrass.
Här är affären:lågkonjunktur eller inte, det finns ingen tid som nu för att ta kontroll över dina pengar. Om det inte var tillräckligt att leva genom en pandemi för att tända en eld under dig, kanske möjligheten till en lågkonjunktur kan hjälpa till att skicka meddelandet hem – du behöver en plan för dina pengar.
Innan vi går för långt här, låt oss gå tillbaka till ekonomiklassen tillsammans och gå igenom vad en lågkonjunktur faktiskt är (lite tråkigt, men håll oss till oss). En lågkonjunktur inträffar när det finns en nedgång i ekonomisk tillväxt (mätt som bruttonationalprodukt) under minst två kvartal. BNP är summan av alla varor och tjänster som produceras av ekonomin.
BNP var -1,5 % under det första kvartalet 2022, men detta kan vara en extremvärde eftersom konsumtionsutgifterna och arbetslöshetssiffrorna fortfarande verkar höga. 1 Och vi kommer inte att veta BNP-siffrorna för andra kvartalet förrän i slutet av juli.
Hej, vi vet att det är tufft där ute. Inflationen är uppe. Börsen är nere. Men fokusera inte på saker du inte kan kontrollera – som ekonomin eller om tröjvästar kommer att bli coola igen (håller tummarna). Fokusera på det du kan kontroll:din ekonomi.
I slutet av dagen har du kontroll över vad som händer i ditt hus, och det är några goda nyheter där! När du har dina pengar på ett bra ställe behöver du inte leva på nåd av vad ekonomin gör.
Lågkonjunkturer gör att företag förlorar pengar och ibland går i konkurs. Det leder vanligtvis till förluster av arbetstillfällen och en nedförsbacke på aktiemarknaden. Japp, inte kul.
Men lågkonjunkturen kommer i olika intensitet. Har du någonsin beställt varma vingar och fick välja vilken värmenivå du ville ha? Nivå 1 var mild och nivå 5 var något relaterat till djävulen.
Tja, vår senaste lågkonjunktur – orsakad av nedläggningar av coronaviruset – var mild. Visst, BNP sjönk kraftigt och arbetslösheten sköt i höjden, men ekonomin återhämtade sig snabbt.
Och så var det den ökända nivå 5 stora lågkonjunkturen 2007–09. Vill du veta vår supervetenskapliga term för det? Djävulseld . Ja, det var dåligt och brände mycket längre (18 månader) än typiska lågkonjunkturer. 2 Många företag misslyckades (eller var tvungna att räddas av regeringen) och arbetslösheten nådde 10%. 3
Den stora lågkonjunkturen var den värsta lågkonjunkturen sedan den stora depressionen (OG under hårda ekonomiska tider).
Den stora takeaway här är att lågkonjunkturer är en naturlig del av ekonomin som inträffar vart femte till tionde år. Vi hoppas att nästa blir mild, men även om vi har en måttlig eller djävulseld ett, det finns smarta sätt att hantera dina pengar och förbereda sig för en lågkonjunktur.
Absolut. Den enda gången du bör ta en paus från att betala av din skuld är när du har några allvarliga saker på gång, som att du precis blivit av med jobbet eller att det är en bebis på väg. Det är vad vi kallar "stormläge" - där du är på väg in i några okända vatten och behöver hänga på så mycket pengar du kan. Så länge ditt jobb är stabilt är en lågkonjunktur inte en storm du behöver stoppa Baby Step 2 för.
Använd istället möjligheten till en lågkonjunktur som ännu mer motivation för varför du behöver skära bort skulden ur ditt liv för alltid. Tänk på den sinnesfrid du skulle känna om du inte hade skulder mitt i en lågkonjunktur.
Hur fantastiskt skulle det vara att komma till ett ställe där du kan investera och göra enorma avkastningar när ekonomin svänger tillbaka? Det är grejen med skulder – det berövar din framtid och håller dig fast i ett hjulspår och betalar för det förflutna. Så slösa inte mer tid. Skaka ett ben och få bort skräpet ur ditt liv för alltid .
Japp. Att ha sparmål är aldrig en dålig idé, inte ens under en lågkonjunktur. Så om du har en julfond i full kraft – behåll den. Om du är smaskig i mitten av att spara din nödfond – håll dig till det. Under en lågkonjunktur finns det inget som att ta en titt på ditt sparkonto och se några snygga siffror som stirrar tillbaka på dig.
Om du inte har en nödfond på plats, gissa vad? En lågkonjunktur är den perfekta tidpunkten att träffas. Det här är Baby Step 1 och bör vara ditt första stopp innan du börjar betala av eventuella skulder. Och om du redan har rensat bort skulden ur ditt liv för gott (fantastiskt!), bör du spara en fullt finansierad akutfond på tre till sex månaders utgifter – vi kallar detta Baby Step 3.
Att ha en nödfond ger dig den bufferten mellan dig och alla galenskapen som livet kastar dig i vägen, som att bli av med jobbet eller att ha din luftkonditionering på fritzen i mitten av juli.
Ja, ja — tusen procent ja! Du kan bli frestad att dra dina investeringar under en lågkonjunktur eftersom du är orolig för att ditt pensionskonto ska gå ner, men gör inte det. Om du fortsätter att investera under en lågkonjunktur kommer du garanterat att skörda frukterna när ekonomin återhämtar sig.
Historien visar oss att ekonomin återhämtar sig gång på gång – det hände efter den stora depressionen och efter den stora lågkonjunkturen och även efter 9/11. Ekonomin kommer att studsa tillbaka igen.
Men här är grejen:Förluster du ser på papper under en lågkonjunktur påverkar dig inte om inte du tar ut pengarna från dina konton. Och om du blir rädd och slutar investera när saker är skakiga, kommer du aldrig att se vinsterna på dessa investeringar när marknaden växlar upp igen. När du fortsätter att investera när aktierna faller, är det ungefär som att du köper fonder med rabatt.
Du kanske hör folk prata om att investera i "konjunktursäkra" tillgångar som guld, silver eller andra ädla metaller. Men ädla metaller har en dålig avkastning, och det finns inget som driver priset förutom människors rädsla eller girighet.
Eller så kanske du har hört att obligationer är den säkra vägen att gå. Även här rekommenderar vi inte att investera i obligationer, eftersom de har en mycket låg avkastning.
Moralen i berättelsen här är att håll dig lugn, håll dig medveten, och hoppa inte av den investerande berg-och-dalbanan. Rid ut den med tiden, och ditt framtida jag kommer att tacka dig. Om du behöver extra insikt (och en röst för att lugna dig), var noga med att prata med en investeringsproffs!
När du hör ordet lågkonjunktur , det kan göra dig lite rädd att den här saken kommer att stanna kvar i all evighet – eller åtminstone i några år. Och om du tittar på nyheterna för mycket kommer det definitivt att göra det få dig att känna så. Ändå, hur oroande en lågkonjunktur än kan tyckas, är det viktiga att komma ihåg att en lågkonjunktur inte är permanent.
Ekonomin kommer säkert att ta ett dopp någon gång (du kan inte upprätthålla tillväxt utan att förvänta dig att det så småningom kommer att gå åt andra hållet någon gång). Vi har faktiskt upplevt långa perioder av ekonomisk tillväxt, medan den genomsnittliga längden på de 13 lågkonjunkturerna sedan andra världskriget bara är 10 månader. 4
Så kom ihåg att inte fatta några knä-skämt beslut bara för att landet hamnar i en lågkonjunktur. Det finns ingen anledning att dra dina aktier och bege dig mot kullarna. Men om potentialen för en lågkonjunktur har fått din uppmärksamhet och fått dig att titta noga på hur du hanterar (eller inte hantering) pengar, nu är det dags att ta saken i egna händer och göra något åt det.
Är du osäker på var du ska börja? Anmäl dig till vår flaggskeppskurs, Financial Peace University . Du lär dig att budgetera och betala av skulder så att du klarar en finansiell storm – även mitt i en lågkonjunktur.