Ett av de viktigaste besluten du kommer att fatta när du går i pension är när du ska registrera dig för social trygghet.

Det finns många faktorer att tänka på innan du registrerar dig, eftersom ditt beslut kommer att ha en betydande inverkan på mängden förmåner du kommer att få.

Med tanke på att pensioner blir mindre vanliga är ditt socialförsäkringsbeslut viktigare än någonsin. Här är en titt på fem viktiga saker att tänka på:

• Hur många års arbete ingår i dina betalningar? Dina socialförsäkringsbetalningar beräknas utifrån de 35 år du tjänar mest. Om du inte arbetar på 35 år räknas nollorna i medeltal i beräkningen. Det resulterar i en lägre utbetalning. Precis som jag lär mina barn skadar noll i genomsnitt, så ju fler år du arbetar, desto bättre bör din utbetalning vara.
• Fördelarna med att fördröja anspråk. Sociala avgifter minskas om du gör anspråk på dem innan din fulla pensionsålder. Arbetstagare som registrerar sig vid 62 års ålder 2017 kommer att få 25,8 % mindre månatliga betalningar än om de väntar till sin fulla pensionsålder på 66 och två månader. Månatliga betalningar ökar om du dröjer med att starta dem efter din FRA – vilket skulle vara mellan 66 och 67 för dem som är födda 1955 och senare – och kulminerar i upp till 30,7 % större förmån om du registrerar dig vid 70 års ålder. Dröjer betalningarna till och med ett år eller två kan ha stor inverkan på livstidsbeloppet för din förmån.
• Makaförmåner. Gifta par är berättigade att göra anspråk på en socialförsäkringsersättning värd så mycket som 50 % av den högre löntagarens förmån, om det är mer än vad de kan få baserat på deras eget arbete. När den första maken går bort kommer den efterlevande maken att behålla den största av de två förmånerna, varvid den mindre förmånen tas bort. Se till att känna till både din förmån och din makes förmån innan du gör anspråk.
• När socialförsäkringsförmåner beskattas. Upp till hälften av din socialförsäkringsinkomst kan vara skattepliktig om din preliminära inkomst faller mellan $25 000 och $34 000 om du är singel (för par är det mellan $32 000 och $44 000). Preliminär inkomst definieras som din justerade bruttoinkomst plus eventuell skattefri ränta plus 50 % av dina förmåner. Och den del av din socialförsäkringsförmån som kan beskattas stiger till upp till 85 % om du går över dessa inkomstgränser. Att förstå hur skatter fungerar och om det är vettigt att använda andra tillgångar kan ge betydande skattebesparingar.
• Din break-even ålder. Personer som gör anspråk på förmåner tidigt vid 62 års ålder kan börja få sina checkar tidigare, men de kommer att låsas in till en lägre betalning än om de väntat. Under loppet av deras livstid kan denna skillnad bli en betydande summa pengar. De som börjar med förmåner vid 70 år får mycket större betalningar när de äntligen börjar ansöka. När du väl lever till en viss ålder – brytpunkten – kommer livstidsbetalningsbeloppet att vara lika, oavsett om du gör anspråk på tidigt eller sent, och om du lever längre än så kommer du att komma ut med försenad anspråk. Så att känna till din förväntade livslängd, hälsa och familjehistoria kan spela en roll i beslutet om när du ska ansöka om förmåner.

Detta är bara toppen av isberget när du överväger dina socialförsäkringsalternativ. Noggrann och genomtänkt analys bör tillämpas och hjälp av en professionell finansiell rådgivare kan göra beslutet tydligare.

Investeringsrådgivningstjänster som tillhandahålls genom New River Financial Group LLC, en registrerad investeringsrådgivare som erbjuder rådgivningstjänster i delstaten Virginia och andra jurisdiktioner där de är undantagna. New River Financial Group LLC d/b/a Martin Wealth Solutions.