I praktiskt taget alla aspekter av livet finns det saker vi kan göra själva och andra som vi inte kan.

Om du skär fingret lätt, tar du tag i ett bandage; men om du behöver sy så hittar du en läkare. Du kan förmodligen sätta luft i bilens däck och kanske till och med byta olja, men när en bil dör vid stoppskyltar går de flesta till en mekaniker.

Detsamma gäller för att hantera din ekonomi. Det kan tyckas konstigt för en finansiell expert att berätta det här, men under vissa omständigheter kan du verkligen göra det ensam och förmodligen bli bra. I andra fall kan gör-det-själv-metoden vara ett misstag.

Tricket är att ta reda på vilken som är vilken.

När du är ung - i 20-, 30- eller 40-årsåldern - kanske du inte behöver hjälp. Om du bidrar till din 401(k) på jobbet och/eller lägger pengar på en Roth IRA och du är smart när det gäller utgifter och skatter, kan du förmodligen hantera dina pengar utan professionell hjälp.

Om du vill köpa några investeringar på egen hand - så länge du har tid och lust att uthärda marknadens upp- och nedgångar - är det till och med möjligt som gör-det-själv.

Uppriktigt sagt, under de första decennierna av vuxen ålder, såvida du inte har massor av pengar att hantera eller andra speciella omständigheter, kan du med rätta kringgå de extra kostnaderna för att anlita en finansiell expert.

För de flesta människor är det mer sannolikt att problem, frågor och möjligheter dyker upp när deras mål ändras från att samla pengar till att skydda dem. Och det händer vanligtvis fem till tio år före pensioneringen.

Så, hur vet du när gör-det-själv-metoden förblir ett bra alternativ och när det är dags för hjälp? Här är några saker att se efter:

Skatteplanering

Det är en enorm skillnad mellan skatteförberedelser, att försöka minimera din inkomstskatt varje år när du lämnar in och skatteplanering, som tar en proaktiv titt på långsiktiga strategier. En rådgivare kan titta på om en Roth-konvertering bättre skulle diversifiera dina inkomstströmmar, hjälpa till att hitta skatteinsamlingsmöjligheter för att kompensera skatter på vinster och inkomster, och jämföra pensionsplaner och deras förmåner.

Till exempel träffade jag nyligen ett par som gick i pension vid 60 års ålder. Deras plan var att leva på sin pension och fördröja ansökan om social trygghet tills de var 70 för att maximera sina förmåner. Det var en bra plan och skulle hålla dem inom 15 % skatteklass, men min oro var hur deras skatter skulle se ut efter 70½ års ålder, när de påbörjade sina socialförsäkringsbetalningar och också var tvungna att ta erforderliga minimiutdelningar från sina IRA. Som ett alternativ talade vi om att göra Roth-konverteringar som skulle ta dem till toppen av 25 % skatteklass under de 10 åren mellan 60 och 70 men som skulle hålla dem utanför en ännu högre skatteklass senare i livet och från att behöva betala skatter på deras socialförsäkringsinkomst. Det visade sig att det med tiden skulle spara dem tusentals dollar årligen för resten av livet, vilket i slutändan skulle ge dem en skattefri pension.

Nu har inte alla skatteproblem som dessa. Men om du maximerar dina skatteförmånliga sparmedel (t.ex. 401(k)s, HSAs, 529s, etc.), äger ett framgångsrikt företag, har en betydande mängd skattepliktiga investeringskonton, har större delen av ditt liv sparande på skatteuppskjutna pensionskonton etc., då kan det vara värt att samarbeta med en professionell som kan hjälpa till med att minska din skattekostnad.

Inkomstplanering

När du inte har regelbundna lönecheckar längre måste du skapa din egen inkomst. En rådgivare kan hjälpa pensionärer att undvika olämpliga investeringsförluster som kan förstöra deras pensionsplaner, erbjuda garanterade inkomstalternativ till dem som vill ha pålitliga betalningar och diskutera de bästa 401(k)- och IRA-distributionsvalen.

En rådgivare kan också ge råd om inkomstalternativ för social trygghet som gör-det-själv ofta inte känner till. Till exempel kanske en änka inte vet att hon kan ansöka om efterlevandeförmåner vid 60 års ålder, eller en frånskild kvinna kanske inte inser att hon kan ansöka om makaförmåner samtidigt som hon avbryter sina egna socialförsäkringsbetalningar. Om garantiinkomst som liknar din föräldrapension är vad du eftersträvar, kommer du inte att kunna uppnå den utan att arbeta med en rådgivare. När det kommer till pension finns det inget viktigare än inkomst, för utan inkomst har du ingen pension. En stensäker inkomststrategi kan ge dig den säkerhet du behöver spendera under pensioneringen.

Bostadsplanering

En rådgivare kan granska alla dokument och planer som du redan har på plats, dubbelkolla dina förmånstagare för att vara säker på att pengarna går till rätt personer när du dör, hänvisa dig till en fastighetsplaneringsadvokat och till och med hjälpa dig att hitta alternativ som kommer att gynna dig när du letar efter dina favorit välgörenhetsorganisationer.

Jag känner till ett par som hade nästan hela sitt livsparande - 80 % - investerat i sin arbetsgivares aktier. De levde gott på utdelningarna men var oroliga för vad som kunde hända om företaget vacklade eller misslyckades. Ändå ville de inte sälja; kostnadsunderlaget var så lågt att de skulle ha drabbats hårt av skatterna. De hade inga barn och planerade att lämna sina pengar till sin kyrka och välgörenhetsorganisationer när de dog. Svaret för dem var att flytta denna mycket uppskattade aktie till en välgörenhetsstiftelse. När det väl var i förtroendet kunde de diversifiera sig utan några skattekonsekvenser och de kunde ta det välgörenhetsavdrag som de aldrig skulle ha sett annars. Det sparade dem inte bara på skatter utan minskade avsevärt riskerna för deras pensionsinkomst som hade orsakat oro i flera år.

Hälsovårdsplanering

Många gör-det-själv-are har ingen aning om att få av deras behov av långtidsvård kommer att täckas av Medicare, eller så vet de bara om kostsamma långtidsvårdsförsäkringar. Det finns många andra alternativ, och en kunnig proffs kan hitta den som passar dig bäst. Du kanske till och med kan kvalificera dig för täckning som du inte trodde att du kunde.

Till exempel hade jag en gentleman som hade genomgått en stor hjärtoperation, såväl som flera former av cancer under åren men i övrigt var vid god hälsa. Han hade tidigare försökt kvalificera sig för traditionell långtidsvårdsförsäkring men nekades täckning på grund av sjukdomshistoria. Vi kunde ge honom den täckning han ville ha genom att omorganisera tillgångar och använda hybridprodukter för långtidsvård samtidigt som vi undvek de typiskt skyhöga premierna han kunde ha sett med tanke på hans ålder och hälsohistoria.

Investeringsplanering

Det här problemet som många gör-det-själv-are har med att investera på egen hand är att förstå graden av risk de tar, ägna sig åt den tid det tar att förvalta en investeringsportfölj på ett ansvarsfullt sätt, minimera sina löpande avgifter och utgifter och hålla huvudet kallt under instabila tider. Dessutom bör din investeringsstrategi matcha din övergripande finansiella plan och långsiktiga mål. Alltför ofta leder självinvesteringar till överkoncentration på de verktyg som används snarare än det slutliga målet du försöker uppnå.

Ditt mål kan vara ekonomiskt oberoende eller att undvika att vara en börda för din familj, men du blir så insvept i nästa stora aktie eller perfekta fond att dessa saker läggs på en hylla, vilket resulterar i en ouppfylld pension. En rådgivare kan hjälpa dig att kristallisera dina mål, identifiera lämpliga strategier för att uppnå dessa mål och identifiera de mest effektiva verktygen för att få dig till det slutresultat du letar efter. Du kanske också upptäcker att de investeringar du använder på egen hand kommer att kosta dig lika mycket som eller mer än att arbeta med en finansiell planerare som kan ge mer till bordet än att bara välja den senaste aktien eller trendigaste investeringen på Wall Street.

Som du kan se i nästan vart och ett av ovanstående fall har målen förändrats och handlar mer om att skydda dina livsbesparingar mot hur många risker som helst, snarare än att växa till varje pris. Du kanske är villig och kan göra det ensam i flera år, men någon gång kommer du att välkomna den erfarenhet och expertis som en finansiell expert kan erbjuda.

Kim Franke-Folstad bidrog till den här artikeln.