Det är aldrig för tidigt eller för sent att börja förbereda sig för din pension. Med världen som känns mer volatil än någonsin, kommer aktiemarknaden att möta toppar och dalar under de kommande åren. Oavsett om du är en ny investerare, förbereder dig för att gå i pension eller om du redan har gått i pension, är det viktigt att överväga effekten av aktiemarknaden på ditt pensionssparande.

I slutändan är aktiemarknaden oförutsägbar, och både toppar och dalar är en garanti. Men många investerare misslyckas ofta med att överväga tidpunkten för en potentiell marknadsnedgång, och hur en aggressiv uttagsplan tidigt i pensionering potentiellt kan påverka portföljens livslängd. Dessutom kommer vissa investerare att utsätta sina portföljer för risker på grund av deras känslomässiga reaktion på en oväntad nedgång.

För att skydda dig mot detta, och nedgångar i allmänhet, bör du fokusera på en disciplinerad investeringsstrategi, en konservativ uttagsplan och andra säkringsalternativ för att säkerställa att din portfölj kan överleva marknadsvolatilitet.

Sekvens av returrisk 

När du fortfarande är år borta från pensionen är en diversifierad portfölj i fokus för en smart investeringsstrategi. Å andra sidan är de som förbereder sig för att gå i pension och de som redan är pensionerade exponerade för avkastningssekvensen. I huvudsak inträffar detta när en pensionär tar ut för mycket pengar i förtidspension under en marknadsnedgång, och portföljens förmåga att täcka den avsedda livslängden äventyras.

Eftersom pensionären "säljer lågt" när de drar sig tillbaka, gör de precis motsatsen till vad som kommer att hjälpa dem att förbli solventa under sina pensionsår. Ännu viktigare är att detta enbart är en biprodukt av returordningen, snarare än de specifika returerna i sig. På många sätt är det ett turspel som spelas mellan björn- och tjurmarknader.

Även om detta är något du inte kan kontrollera, är det något som du kan lägga strategier mot för att skydda dina tillgångar.

Inverkan av nedgångar på pensionskonton med definierade avgifter 

Nuvarande pensionärer är inte de enda som är föremål för marknadsvolatilitet. Faktum är att förflyttningen bort från den traditionella pensionsplanen innebär att många arbetar med avgiftsbestämda pensionskonton istället. Det finns både för- och nackdelar med denna förändring. Medan du har kontroll över ditt slutgiltiga pensionärsöde, har du sannolikt också mindre definitiva pensionsinkomster att lita på.

Om du har många år innan pensionen har du många alternativ för att utöka din 401(k) och skydda den mot volatilitet. En av de viktigaste taktikerna är att fortsätta att ge stadiga bidrag till dina pensionskonton, oavsett tillståndet på marknaden. Var försiktig så att du inte faller offer för känslor och dra dig undan före 59½ års ålder; detta kommer att resultera i en straffavgift på 10 % utöver normala inkomstskatter. Dessutom är det viktigt att bli allt mer konservativ när du närmar dig pensionering, eftersom detta kommer att säkerställa att det blir en minskad förlust med en nedgång på marknaden. Även om det inte finns några garantier, är ett enkelt sätt att göra detta med måldatumfonder, som kommer att balanseras om regelbundet baserat på datumet. När marknaden väl får ett slag kommer dina pensionskonton att vara bättre rustade för nedfallet.

Hur man skyddar sig mot marknadsnedgångar

Oavsett om du är år borta eller för närvarande i pension, finns det ett antal sätt att minimera sparförlusterna inför en nedgång på marknaden.

För att upprepa, det viktigaste du kan göra under hela ditt liv är att fokusera på att bygga en diversifierad portfölj av aktier, obligationer och kontanter. Likaså är det viktigt att balansera om tillgångsallokeringen på en regelbunden basis, baserat på positionering, inkomstbehov och risktolerans. Tumregeln är att subtrahera din ålder från 110 (det brukade vara 100, men med människor som lever längre, har tanken på det utvecklats) för att ge dig den procentandel av din portfölj som borde finnas i aktier vid varje given tidpunkt. För yngre investerare är det OK att fokusera mer på riskfyllda ansträngningar och aktier, medan äldre investerare och pensionärer bör fokusera på mindre volatila instrument, såsom obligationer och kontanter.

För dem som är nära pensionering, eller som redan är i pension, är det absolut nödvändigt att ha en utgiftsstrategi för vart dina pengar kommer att gå och hur mycket du kommer att spendera. Med en utdragen nedgång har den traditionella 4%-regeln blivit 3%-regeln. Det betyder att för en hållbar portfölj kan pensionärer ta ut 3% under det första året och sedan öka sina uttag efter det baserat på inflation. Att undvika tidiga uttag, vara villig att dra tillbaka på utgifterna och ha en strategi kommer att erbjuda skydd mot en björnmarknad.

Slutligen är diversifiering med reservalternativ utöver pensionsportföljen också ett bra säkringsalternativ. Att ha reservkassa till hands kommer att säkerställa att man inte är helt beroende av sin förmåga att ta ut pensionsmedel och hjälpa till att rida ut en nedgång. Andra bra alternativ är en omvänd inteckningskredit eller permanent livförsäkring med kontantvärde.

I grunden kommer marknaden att uppleva nedgångar. Du kan dock fortfarande skydda din pension när du förstår hur din portfölj kommer att reagera på detta scenario. Om du har en disciplinerad investeringsstrategi under hela ditt liv, diversifierar din portfölj och har några säkringsalternativ i händelse av en nedgång, är du praktiskt taget garanterad att ha en bättre position för pensionering.

Värdepappers- och investeringsrådgivningstjänster som erbjuds via   Royal Alliance Associates, Inc. (RAA)   medlem i FINRA/SIPC.   RAA   ägs separat och andra enheter och/eller marknadsföringsnamn, produkter eller tjänster som hänvisas till här är oberoende av   RAA .