Att hantera flera pengamål kan kännas som en balansgång. Hur sparar du till pensionen, sparar till ditt barns college och betalar av huset tidigt på samma gång? Vi hör dig. Det är mycket att betala för, och det är lätt att bli överväldigad och förvirrad. Om du försöker ta itu med allt på en gång kan det vara svårt att få grepp.

Tack och lov, med rätt plan, blir processen tydlig och enkel.

Sätt ena foten framför den andra

Det bästa sättet att ta kontroll över dina pengar är att följa Baby Steps. Här är de tre första stegen:

• Baby Steg 1: Spara 1 000 USD till din nödfond.
• Baby Steg 2: Betala av all skuld (förutom huset) med hjälp av skuldsnöbollen.
• Baby Steg 3: Spara 3–6 månaders utgifter i en fullt finansierad akutfond.

När du arbetar igenom de tre första stegen gör du dem helt enkelt i ordning. Men folk har ofta frågor om Baby Steps 4 till 6. Här är en snabb definition av dem:

• Baby Steg 4: Investera 15 % av din hushållsinkomst i pension.
• Baby Steg 5: Spara till dina barns collegefond.
• Baby Steg 6: Betala av ditt hem tidigt.

Nu är det här saker kan gå åt sidan. Folk vet inte om de ska arbeta dessa steg i ordning, vad som är viktigast eller vad de ska göra om de ligger efter med att spara till pension. Låt oss reda ut förvirringen.

Varför du bör investera 15 %

Folk vill alltid veta:Behöver jag verkligen investera 15 % i pension? Varför inte 6% eller 8%? Det finns ett par anledningar.

• Branschstandard. De flesta finansiella rådgivare tror att om du investerar 15 % nu kommer du att ha tillräckliga besparingar för att kunna njuta av pensioneringen bekvämt. Nu lägger vi till detta:Om du ligger efter med din pensionsplanering räcker inte de 15 %. Det är ett bra ställe att börja medan du betalar av huset, men när du har skrivit den sista bolånebetalningen, kasta allt du kan hos din pensionskassa.

• Högskola och bolån . Om du investerar 15 % av din inkomst kan du fortfarande lägga pengar på Baby Step 5 (spara till dina barns college) och Baby Step 6 (betala av ditt hem tidigt). Ja, du kan investera mycket mer än 15 % – och det kommer du att göra senare – men tills du får Baby Steps 5 och 6 ur vägen, håll dig bara till 15 %.

Nästa logiska fråga är vad du ska göra om du inte kan lägga undan 15% på grund av din inkomstnivå. Svaret:Du arbetar för det . Det innebär att skära ner där du kan (hejdå att titta på tv-program) och öka din investeringsprocent när du får höjningar. När du är uppe i 15 % kan du lägga pengar på att betala för dina barns college eller betala av lånet i förtid.

Varför du bör lägga investeringar före barnen

Många föräldrar motsätter sig att avsätta 15 % för sin pension eftersom det lämnar dem med lite eller inget att lägga på sina barns college. Vi förstår:Varje förälder vill ge det bästa för sina barn. Vi vill alla att de ska börja på fast mark.

Men här är affären:Det finns ingen garanti för att dina barn kommer att gå till college. Och – det här är smärtsamt – det finns ingen garanti för att dina barn kommer att utexamineras från college. Nu å andra sidanär det 100 % chans att du går i pension . Det kommer att hända. Vid någon tidpunkt kommer din kropp helt enkelt inte att låta dig slå på klockan längre. Om du inte har ett pensionssparande, vad kommer du då att falla tillbaka på? Social trygghet? Ja, vi vet. Mer som social otrygghet .

Barn kan ansöka om stipendier och bidrag. De kan arbeta för att kassaflödet tar sig igenom college. Det finns ingen enorm stipendiefond där ute för att betala för dina pensionsbehov.

Vill du lära dig mer om hur man går till skolan utan lån? Skuldfri examen av Anthony ONeal är boken som alla studenter och deras föräldrar behöver för att förbereda sig för nästa steg. Skaffa ett exemplar idag eller börja läsa gratis för att få massor av tips om hur du ska gå skuldfritt på college!

College Fund vs. Mortgage Payoff

Du investerar 15 % av din inkomst och du har fortfarande lite pengar kvar i din budget. Lägger du pengar i collegefonden eller lägger du extra på bolånet? Svaret är ja. Va? Det här är vad vi menar:Det finns ingen hård och snabb regel om hur du närmar dig Baby Steps 5 och 6. Varje persons situation är annorlunda, så vi kan inte ge dig ett definitivt svar.

Om du har lagt undan pengar för dina barns college sedan födseln, kan du lämna det ifred och slå ditt lån. Men om du är fem år borta från pensioneringen och det fortfarande är 10 år kvar på ditt bolån, gå ballistiskt för att betala av bolånet. Du vill aldrig gå i pension med någon form av skuld. Ingen betalning av bolån, inget billån, ingenting.

Om du vill ha ett mer konkret svar, prata med en finansiell rådgivare. De kommer att känna till detaljerna i din situation och kan knyta några siffror åt dig och ge dig en kostnadsanalys åt båda hållen.

Varför inte ta itu med bolånet först?

Vi vet att du kommer undan under vikten av ett bolån. Att vara helt skuldfri skulle kännas så befriande! Du kommer dit, vi lovar. Men genom att investera först , ger du tid och sammansatt ränta möjlighet att göra det mesta arbetet. (Prova vår kalkylator för sammansatt ränta som gör beräkningarna åt dig.) Inte bara det, du kommer också att tjäna mycket mer i ränta på en investering än du skulle spara om du betalade av ditt hus först. Låt oss knäppa siffrorna.

Låtsas att du har ett 15-årigt bolån med fast ränta på 100 000 $ till en ränta på 4%. Du skulle göra månatliga bolånebetalningar på cirka $740. Om 15 år skulle du betala lite mindre än $33 000 i ränta. Om du betalade 300 USD extra per månad skulle du spara cirka 12 300 USD i ränta. Inte illa.

Men vad händer om du lägger de 300 $ i en pensionsfond istället? Efter 15 år skulle du ha över 125 000 USD, om du antar en avkastning på 10 %. Nu är det här det blir roligt. Om du lämnade de pengarna på investeringskontot i ytterligare 10 år skulle du ha nästan $390 000. Ränta gör sitt bästa om du ger den mycket tid att arbeta.

Kommer du att arbeta för att betala av ditt hus i förtid? Absolut. När du når toppen av din karriär kommer du att tjäna mycket mer. När du har investerat dina 15 % varje månad bör du ha pengar över för att lägga till extra bolånebetalningar.

Tänk dig själv titta på en fotbollsmatch. Det finns anfall och försvar – en avancerar och en bevakar. Detsamma gäller din ekonomiska situation. Du lägger undan pengar för framtiden (spelar offensiv), men du gör också en månadsbudget och skyddar dig mot dumma beslut (spelar försvar). Om du upprätthåller en jämn balans mellan dessa två tänkesätt när du lägger din inkomst på att investera, spara till college och betala av ditt bolån, kommer du att vinna med pengar.

För att komma igång rekommenderar vi att du använder vår avbetalningskalkylator för att se hur mycket extra pengar du kan lägga ner varje månad.

Behöver du hjälp? Nå ut till en SmartVestor Pro!

Om tanken på pensionering, högskola och att betala av bolånet tidigt får dig att känna, ja. . . överväldigad, oroa dig inte. Du behöver inte göra det ensam! Att arbeta med en finansiell rådgivare eller kvalificerad investeringsspecialist kan hjälpa dig att ta itu med varje steg i processen utan att sabotera dina övergripande mål. En investeringsproffs som de i vårt SmartVestor-program kan hjälpa dig att svara på alla frågor du kan ha om att planera för pensionering och hålla sig på rätt spår.

Hitta ett proffs i ditt område idag!