Du vill kunna överföra dina tillgångar till nästa generation med så lite byråkrati som möjligt - och det innebär ofta att du gör vad du kan för att undvika bouppteckning. Ett förtroende är ett sätt att göra detta, men det är inte det enda sättet.

Utanför ett förtroende handlar det om tre saker att undvika bouppteckning:

• Förstå de skattemässiga konsekvenserna av att överlåta egendom.
• Att fylla i rätt pappersarbete för att överföra dina tillgångar direkt till dina arvtagare.
• Håll din förmånstagares information uppdaterad.

"Probate orsakas vanligtvis av fyra triggers:konton, titlar, registreringar och handlingar", enligt Skip Johnson från Great Waters Financial. "Beroende på vilket tillstånd du befinner dig i kan en trust hjälpa till med befrielse från fastighetsskatt, men om att undvika bouppteckning är huvudmålet finns det andra sätt att göra det på."

De flesta av dessa sätt handlar om att fylla i formulär som överför tillgångar direkt till dina förmånstagare vid din död. Olika typer av konton kräver olika pappersarbete, och medan vissa ges till dig, andra måste du be om.

Kvalificerade investeringar som 401(k) och andra pensionssparplaner ber dig ofta att lista förmånstagare när du registrerar dig. Det är generellt sett en bra idé att namnge någon – och kom ihåg att du kan ändra din beteckning som förmånstagare med tiden om du behöver.

Johnson noterade att eftersom dessa tillgångar är kontrakt som går utanför ett testamente, är det viktigt att kontrollera dina förmånstagare med jämna mellanrum för att se till att de fortfarande är i linje med dina önskemål.

Detta gäller även för livförsäkringar som, enligt Johnson, "bör ha en person, och inte en persons egendom, utpekad som förmånstagare" för att undvika bouppteckning. Genom att namnge din egendom till förmånstagaren av en livförsäkring förs intäkterna från dödsfallsersättningen tillbaka till bouppteckningsprocessen. .

Men hur är det med alla tillgångar utanför en pensionsplanssaldo eller livförsäkring?

Saker som fastigheter, mäklarkonton och till och med vanliga kontroll- och sparkonton är också en del av din egendom. Om anvisningar för överföring enbart ingår i ditt testamente, kommer dessa tillgångar att läggas ihop med din egendom och är otillgängliga för dina förmånstagare tills bouppteckningsprocessen är klar. Bouppteckning kan ta månader eller till och med år beroende på din delstats lagar och komplexiteten i din egendom.

Fastighetsproblem

Fastigheter är en av de vanligaste sakerna som människor vill överlåta till nästa generation. För att hålla övergången av egendom till dina arvingar sömlös och utanför bouppteckning, kanske du vill överväga att skapa en TODD, eller Transfer on Death Deed.

Du kanske har funderat på att ändra fastighetsbrevet nu att lista dina arvtagare som delägare, men det här kanske inte är den enkla lösningen det verkar.

Rätten till efterlevande gäller i allmänhet för makar, varvid den ena maken tar full besittning av bostaden utanför bouppteckningen vid den andra makens död. Denna gemensamma hyresrätt med efterlevnadsrätt har dock fyra krav att gälla, varav ett är att delägarna ska ha förvärvat fastigheten samtidigt - vilket vanligtvis inte är fallet när man överlåter en bostad till barn.

"Probate är ett mycket mindre problem mellan gifta par," sade Johnson. "Vi pratar om det andra dödsfallet i ett gift par, när den andra samägaren går bort och dödsboet måste byta ägare helt."

Det största övervägandet när man planerar att överföra tillgångar till nästa generation kan vara skattekonsekvenserna, som kan drabba både nu och senare.

Till att börja med, att lägga till någon i en befintlig handling gör dem till ägare. I IRS ögon är det en gåva att göra någon till ägare av din egendom "utan att förvänta sig att få något av minst lika värde i retur" och kan bli föremål för gåvoskatt.

Och även om det är sant att det sannolikt kommer att minska eller eliminera exponeringen för bouppteckning att ha gemensamma ägare i huset, skapar det potential för skattefrågor på vägen när dessa delägare är flera generationer.

Detta beror på hur kostnadsbasen på fastigheten fungerar. Om dina arvtagare står upptagna som ägare på den aktuella handlingen kommer deras namn att kopplas till det pris du betalat för fastigheten. Så de kommer inte bara att äga fastigheten – de kommer att "äga" alla vinster i dess värde sedan du köpte den också.

Låt oss till exempel säga att du köpte ditt hus för trettio år sedan för 80 000 USD och på dagens marknad är det värt 300 000 USD. Du satte din dotters namn på handlingen för att göra henne till delägare, eftersom du ville att fastighetens övergång till henne skulle vara sömlös. Du har inte bara gjort en gåva till din dotter, utan nu finns hennes namn på ett papper som visar huset till det pris du köpte det för – vilket betyder att det visas som priset hon köpte den för också.

Det belopp som en fastighet köptes för kallas kostnadsunderlaget. När en fastighet säljs för mer än sin senaste köpeskilling är vinsten en reavinst, som är skattepliktig. IRS tillåter ett undantag på 250 000 USD (500 000 USD för ett gift par som anmäler gemensamt) vid försäljning av fastigheten om följande villkor är uppfyllda:

• Du ägde bostaden och använde den som huvudbostad under minst 2 av de senaste 5 åren före försäljningsdatumet.
• Du har inte förvärvat bostaden genom ett liknande byte (även känt som ett 1031-byte) under de senaste 5 åren.
• Du gjorde inte anspråk på någon uteslutning för försäljning av en bostad som inträffade under en 2-årsperiod som slutade på dagen för försäljningen av bostaden, den vinst som du nu vill utesluta.>

Det första villkoret är förmodligen det viktigaste i detta exempel.

Om din hypotetiska dotter säljer huset till dess nuvarande marknadsvärde på 300 000 USD och inte har bott i hemmet som sin huvudsakliga bostad i minst två år innan hon sålde det, funderar hon på att behöva betala skatt på hela kapitalvinstbeloppet, vilket är det aktuella försäljningspriset minus säljarens kostnadsunderlag.

I det här fallet, eftersom hon är listad på pappersarbete som visar en kostnadsbasis på 80 000 USD, uppgår skillnaden till 220 000 USD som hon måste betala skatt på som ett resultat av försäljningen.

Det är här som Transfer on Death Deed kan vara till hjälp. "Att fylla i en TODD tillåter förmånstagare att få en ökad kostnadsbas på huset," sade Johnson, "vilket innebär att när tillgången överförs till dem, raderas dess förflutna i princip. De får fastigheten till dess nuvarande marknadsvärde, vilket innebär att de bara betalar skatt på framtida vinster när och om de bestämmer sig för att sälja.”

Aktier och investeringar

Om du äger aktier vill du antagligen ge dem vidare, och liknande regler gäller.

Ett alternativ för ett mäklarkonto är att fylla i en POD eller Betalbart vid dödsfall, vilket gör det aktuella marknadsvärdet av tillgångsöverföringen direkt till den namngivna förmånstagaren vid din död. Men om du vill att hela det aktiva kontot ska passera intakt, istället för att betala ut, kanske du vill överväga en TOD istället.

"En TOD, eller Transfer on Death", enligt Johnson, "låter förmånstagare ta äganderätten till ett aktivt konto. Detta kan vara särskilt fördelaktigt om en aktie upplever en tillfällig blip, eftersom de kan vänta med att sälja den istället för att ta ut utbetalningar till ett lågt marknadsvärde.”

TOD tjänar samma syfte som en TODD, och ger arvtagarna en ökad kostnadsbas för fastigheten för att undvika att betala skatt på dina tidigare vinster om de skulle besluta att sälja investeringarna.

Den här typen av fastighetsöverföring är inte bara reserverad för högprofilerade fastigheter som aktier och fastigheter.

"Den mest missade tillgången vi ser är bankkonton," sa Johnson. "Människor vet ofta inte att du kan ställa in en förmånstagare för ett vanligt bankkonto genom att göra kontot POD, eller Payable on Death, vilket gör att innehållet i banken kan hoppa över bouppteckning och omedelbart gå till den listade förmånstagaren."

Det viktiga när det kommer till icke-kvalificerade fastigheter är att du måste be om POD-, TOD- och TODD-papper – banker, mäklarfirmor och fastighetsmäklare frågar i allmänhet inte vilka dina förmånstagare är när du öppnar ett konto eller köp en fastighet.

Och för att hålla saker i rörelse så smidigt som möjligt när du försöker undvika bouppteckning, kom ihåg att det är bäst om dina förmånstagare matchar pappersarbetet. Fejder kan uppstå om ditt testamente anger en förmånstagare men ett POD-formulär anger en annan, så se till att du tar dig tid att upprätthålla konsistens i dina dödsbodokument.

"Det är viktigt att ha rätt mottagarens information i alla dokument", säger Keven Milgram, chef för finansiell planering på Bienenfeld, Lasek &Starr, LLC, "eftersom det sista du vill att din familj ska behöva göra medan de hanterar en förlust gissa vad du ville att skulle hända. Att inte veta orsakar slagsmål. Att skriva ner det och hålla det uppdaterat låter din familj veta exakt vad du vill och ger dem tid och frihet att göra det som verkligen betyder något.”