Alla har inte en investeringsportfölj på miljoner dollar som en dag kommer att förvandlas till pensionsinkomst. För de flesta människor är pensionen inte fylld av världsresor eller mat och dryck. Det är bara ytterligare en fas i livet, och en som kräver noggrann budgetering.

För de mer blygsamma medel kan pensionering verka skrämmande. När du tänker på de genomsnittliga råden om hur mycket du behöver för att gå i pension, kan ditt projicerade boägg kännas lite lätt. Men även om du har mindre inkomst kan du fortfarande sträcka ut den och få den att hålla.

1) Ta din pensionsbudget för en provkörning

Du kan planera allt du vill, men du vet inte om din beräknade pensionsbudget kommer att fungera förrän du har provat den för storlek. Personer med blygsamma pensionsinkomster tänker naturligtvis på att minska utgifterna så mycket som möjligt när det väl är dags. Men att tänka det och leva det är två väldigt olika saker.

Prova på din beräknade budget i en eller två månader och se hur den passar. Om det är för tight vet du tillräckligt långt i förväg för att göra justeringar, som att arbeta längre, innan den livsstilen blir ett krav. Och om du har gott om rörelseutrymme har du ett nytt val. Gå tillbaka till ditt regelbundna liv med mer självförtroende, eller håll dig till budgeten och spara mer till pensionen.

2) Vänta med socialförsäkringen till sista minuten

Det är beprövade och sanna råd, men det tål att upprepas. Ju längre du väntar innan du tar socialförsäkringsförmåner, desto mer får du när det är dags. Men om du tar ut förmåner tidigt får du ett reducerat belopp för livet. Full pensionsålder varierar, men Social Security Administration kan ge dig råd om din exakta fulla pensionsålder. Du kanske också vill använda en socialförsäkringskalkylator för att hjälpa dig att räkna ut den optimala tidpunkten för att ta ut dina förmåner.

Till exempel kommer en person född 1958 att uppnå full pensionsålder vid 66 år och 8 månader. Att gå i förtidspension vid 62 ger dig bara 71,7 procent av vad du skulle ha vid full pensionsålder. Vid 65 går beloppet upp till 88,9 procent. Men om du väntar ännu längre kan du få en socialförsäkringskredit på cirka 8 procent för varje år du skjuter upp, upp till 69 års ålder.

3) Minimera skatteeffekten

Skatter är en av de garanterade sakerna i livet. Och även om du förväntar dig att ha en blygsam pensionsinkomst kan smart skatteplanering göra verklig skillnad. "Skatteplanering är inte bara för de rika", säger finansplaneraren Andrew Russell till New York Times.

Dra nytta av varje skattelättnad du kan få. Att flytta pengar från en IRA till ett Roth-konto kan ge dig en avsevärd brytning på skattepliktig inkomst, säger Times. Och ju lägre inkomst du har, desto mindre betalar du på dina sociala förmåner.

4) Förminska din livsstil

Många pensionärer minskar när de inte längre är i den vanliga arbetsstyrkan. Det är en strategi för att spara pengar, och den gör också livet mycket enklare. Att flytta längre från staden kan också spara på dina bolån och fastighetsskatter. Var bara försiktig med att inte isolera dig. Flytta för långt bort, och du kanske känner dig ensam och oengagerad med dina vänner.

Andra sätt att minska på är att sälja ett onödigt extra fordon, donera hushållsartiklar till välgörenhet för en skattelättnad och skära ner på onödig teknik. Men ett råd från Bankrate:Om du har en stark känslomässig anknytning till ditt hem, kanske det inte är värt att flytta bort om det vägs mot din livskvalitet.

Tiden var, de flesta pensionärer hade blygsamma medel. Fler människor hade pensioner, som allt annat än är ett minne blott nu, men även social trygghet har inte funnits för alltid.

Och låt inte den senaste vågen av medvetenhet om pensionsplanering lura dig. Fler planerar kanske nu än tidigare, och det är bra. Men Times säger att de flesta amerikaner mellan 55 och 64 bara har cirka $104k i pensionssparande. Även om du känner att din pensionsinkomst är blygsam, är du kanske inte så långt ifrån genomsnittet som du tror.

NewRetirement tar en aktiv roll i att hjälpa människor i alla åldrar att planera för pensionering. Vi kan hjälpa dig, oavsett om du precis har börjat eller om dagen när du lämnar arbetsstyrkan är precis runt hörnet. Vem som helst kan förbättra sin pensionsplan, och allt börjar här. Kolla in vår pensionskalkylator och lär dig mer om andra alternativ som kan hjälpa dig att sträcka på dina pengar och få en bättre och säkrare livsstil.