Nyligen på nätet diskuterade enskilda NewRetirement-prenumeranter de mest dumma ekonomiska beslut de någonsin tagit.
Samtalen var intressanta eftersom många lyfte fram några "visdom" om att vara "dård".
Att fatta dumma beslut kan vara ett av de bästa inlärningsverktygen.
"En vis man kan lära sig mer av en dum fråga än en dåre kan lära sig av ett klokt svar. ” — Bruce Lee
"För guds skull, ge mig den unge mannen som har tillräckligt med hjärnor för att göra sig narr. ” — Robert Louis Stevenson
Även om det kan stå mycket på spel när du gör dumma pengar, kan dina val ibland skapa mer välstånd på lång sikt genom lärdomar.
Ett sätt att lära av dumma misstag – utan att faktiskt uthärda konsekvenserna – är att modellera dina val och se vad som kan hända i framtiden. NewRetirement Planner gör det enkelt att modellera ekonomiska beslut och jämföra olika resultat så att du kan avgöra vad som verkligen är rätt för dig.
"Den största lärdomen i livet är att veta att även dårar har rätt ibland. ” — Sir Winston Churchill
Och för att parafrasera ett klassiskt idiom, "En persons dårskap är en annans visdom .”
Inget enskilt ekonomiskt alternativ kommer att vara rätt för alla. Du har dina egna typer av resurser, mål och värderingar. Du måste göra val som är rätt för dig.
Det var intressant att höra hur vissa människor blev bestörta över vissa beslut som andra ansåg vara smarta pengar.
Allen beklagar, "Att göra all min egen ekonomiska planering och komma på att jag inte ville betala någon för att göra det ... hur svårt kan det vara? Jag förlorade hälften av min portfölj i nedgången 2008. Jag betalar gärna en kvalificerad planerare nu, insisterar alltid på "no load" innehav, och är nu vi diversifierade med NÅGRA "ömsesidiga", men också små mängder (100 aktier och mindre) av många enskilda aktier som går bra."
Det är sant, en finansiell rådgivare kan hjälpa dig att hålla dig borta från problem. De kan hjälpa dig att sätta en strategi för dina investeringar och hålla kursen när marknaden går på tok.
Men många människor avskyr kostnaderna för att använda en finansiell rådgivare för investeringar - särskilt om de tar ut en procentandel av dina tillgångar under förvaltning (AUM). Dessa avgifter kan uppgå till tusentals eller tiotusentals dollar varje år, beroende på värdet på dina besparingar.
Ännu värre, eftersom detta nu är pengar som du inte kan återinvestera, ger du upp den sammansättning som dina pengar annars skulle göra.
Den genomsnittliga förmögenhetsförvaltaren tar ut cirka 1 % per år. Så om du har en portfölj på 500 000 USD, betalar du dem 5 000 USD varje år, och att ge upp den potentiella tillväxten genom att investera 5 000 USD extra skulle ge dig under åren.
OBS:NewRetirement erbjuder förtroenderådgivning från en oberoende certifierad finansiell planerare som endast betalar en avgift. Konsultationer sker via telefon eller videosamtal och genom att använda NewRetirement Planner är processen samarbetsvillig, kostnadseffektiv och effektiv.
Frank tog tidigt några dumma beslut. Han berättar:"När vi köpte vårt första hem med 3 % ned och kreditkortsskuld och inga besparingar, några månader senare förlorade min fru sitt jobb och det slutade med att vi ansökte om konkurs. När jag äntligen började tjäna bra pengar, ta igen förlorad tid och spendera för mycket på grejer, semester osv.”
De goda nyheterna? Frank lärde sig värdefulla lektioner och har värdefulla råd:"Den andra sidan av det är att jag lärde mig massor av konkursen och har inte haft kreditkortsskulder sedan 90-talet. 20 % ned på vårt andra och sista hem och betalade av det på 15 år.”
"Gör Roth-konverteringar och flyttar mina 401(k)-bidrag till en Roth 401(k) och bakdörrs-Roth's. Större än normal akutfond för att skydda mot förlust av jobb. Har maxat mitt pensionskonto i flera år och öppnat en mäklarfirma för att spara ännu mer.”
"Lärde mig att det inte spelar någon roll att köpa saker, jag skulle hellre spara och investera för att köpa tillbaka min tid så att jag kan gå i pension i förtid. Och jag ångrar inte någon av semestern, reste till massor av platser runt om i världen och de upplevelserna och det jag lärde mig har stannat kvar hos mig och kommer alltid att göra det.”
"Så i slutändan många dumma saker, men alla var kostnaden för mitt livs utbildning och jag kan inte ändra något av det. Vad jag kan, och gör, är att förmedla dessa livslektioner till mina barn, syskonbarn och syskonbarn och jag vet att de kommer att ligga långt före där jag var. Så för det var det värt det.”
Brian beklagar, "Får panik och säljer hälften av mina aktieinnehav längst ner på marknaden i slutet av mars förra året. Även om jag missade den snabbaste delen av återhämtningen till juni, köpte jag långsamt in igen och gick tillbaka till min tidigare tilldelning i juli.”
Phil fick tillbaka sina förluster men sålde också vid en dum tid. Han sa att hans dummaste beslut var "att köpa Apple-aktier för 20 dollar, se hur de sjunker till 12 dollar och sedan dumpa dem så fort de når 20 dollar igen. Inom några månader tillkännagav de iPad och...”
Detta är det klassiska - och mycket vanliga - misstaget. Känslorna tar över när marknaderna kraschar.
Utforska tips för att klara en börskorrigering.
Jill förlorade också en betydande del av sina besparingar i finanskrisen 2008 och oroade sig enormt, förrän senare insåg hon att hennes oro var ogrundad. Som tur var höll hon fast vid sina innehav och de fick tillbaka sitt värde.
"Jag kommer inte ihåg hur mycket pengar jag förlorade i 2008 års kris, men det var mycket. Jag var helt så förtvivlad och trodde att alla mina planer var helt förstörda. Lyckligtvis sålde vi inte några av våra investeringar. Min man höll huvudet ganska kallt vid den tiden - det hjälpte att vi båda fortfarande arbetade. Vi behövde inte ens ta ut pengar under nedgången. Jag kände mig dum över att oroa mig så mycket för det, sa hon.
En förlust är faktiskt inte en förlust om du inte säljer.
Långsiktiga investerare har historiskt sett alltid haft framgång – banan har alltid varit uppåt, med tillräckligt med tid.
Börsen går upp och ner på kort sikt. På lång sikt har det historiskt sett inte gjort något annat än att gå upp. Även ett värsta tänkbart år, två år, fem år eller längre sammandragning av ekonomin kommer så småningom att återhämta sig, förutsatt att historien stämmer.
Tom berättar, "2001 fick jag ett anständigt antal optioner som hade en 20-årig lösenperiod. Jag hade precis blivit skild och var vårdnadshavare och jag utnyttjade alternativen och fick upp något i stil med $10 000 som mest. Jag insåg inte helt värdet av en så lång träningsperiod. De skulle ha gått ut förra månaden och bara för att hälla lite salt i ett öppet sår körde jag värdet med mitt företags nuvarande aktiekurs (jag är fortfarande på samma arbetsgivare). Alternativen skulle ha varit värda ungefär $400 000 eller så.”
Aj. Trehundranittio tusen dollar är en stor "virtuell förlust."
Men beroende på många faktorer kan finansexperter ge råd om att Tom gjorde rätt. Beslutet om när man ska utnyttja optioner kan vara komplicerat – att hålla aktien snarare än optionen kan öka riskerna – och otaliga skattekonsekvenser måste beaktas.
Som med många saker ekonomiskt finns det inget rätt svar.
Richard till exempel sa:"Jag hade också optioner och aktieutmärkelser. Konventionell visdom sa utöva alternativ och ta kontanter. Jag gjorde tvärtom och tog aktier och anmälde mig till DRIP. Det var 10–15 år sedan och nu genererar dessa utdelningar tillräckligt för att betala min fastighetsskatt, om det skulle behövas.”
Du kanske blir förvånad över att tänka på äktenskap som ett ekonomiskt beslut. Äktenskapet påverkar vanligtvis alla stora beslut du fattar i livet – var du ska bo, hur mycket du arbetar, när du går i pension, barn, hur du spenderar och mer.
Ragland sa att hans dummaste ekonomiska beslut var "att gifta sig med min första fru. Efter att hon lämnade lärde jag mig av mitt misstag och gjorde det mycket bättre med en andra fru (vi är fortfarande lyckligt gifta efter 30+ år)."
Kathryn höll med. I hennes fall kostade fel make henne fruktansvärt:"Mitt dummaste beslut var att gifta mig med en kille vars "jobb" (som jag aldrig gick med på) var att handla aktier med mina lönecheckar. En miljon av mina surt förvärvade pengar förlorade ... ledde till skilsmässa ... det har tagit mig 15 år plus att återhämta sig och jag ser nu fram emot en mycket lägre pensionsinkomst än jag annars skulle ha haft. Många års arbete förlorade på toaletten.”
Hon fortsatte, "Det krävdes planering och beslutsamhet, men jag vann till slut ... flitigt betalade av hans skulder, grävde ur ett hål som inte var min verksamhet och pysslade och sparade tills jag fick över en miljon själv ..."
Grattis Kathryn!
Dick ångrar "att köpa en BMW." Amy mår dåligt av att köpa nya bilar när hon var yngre, "Det tog mig tills jag var i början av 40-årsåldern att bli klok. Kör för närvarande en 2012 Highlander med 80 000 miles och hon är en målvakt!”
Paramartha lugnar Amy, "Må inte dåligt. Jag genomförde nyligen en informell undersökning bland mina tidigare klasskamrater. 95 % av oss begick just det misstaget inte långt efter vår första lön!”
Steve håller inte med, "Nya bilar är inte alltid ett misstag. Om du tittar på återförsäljningskostnaden för t.ex. en Honda eller Toyota, är den begagnade bilen mindre vettig för mig. Ofta är en ny bil bara några tusen mer än en 2–3 år gammal. Om du tittar på något som en Ford Fusion eller Chevy Impala kan du spara nästan 40 %, kanske mer. Vissa halvtons pickuper håller också sitt värde bra, så en ny kan vara det bättre köpet. Vi har köpt båda tidigare. Jag ångrar inte att jag köpte en 2006 Honda Civic som vi fortfarande har.”
Tom tillägger, "Det finns massor av passion kring den nya/använda konversationen. Vi köper nytt, men behåller i över 10 år per fordon och vi betalar kontant. Jag vet att i ren matematik skulle det vara bättre att ta pengarna, köpa en begagnad Honda-accord och investera resten. Men jag trivs med min bil och ibland är det OK att njuta av livet nu.”
Men spänningen med att köra bil, nöjet av den öppna vägen eller äventyret att se mer av världen bör inte borstas under mattan för de av oss som kanske uppskattar det. Var bara säker på att du betalar för det ger DIG lycka och INTE att helt enkelt hålla jämna steg med Joneses.
Det är dock värt att överväga dina transportkostnader. Visste du att transporter kan vara en större budgetpost i pension än till och med sjukvård?
Steve sa, "[Det] största misstaget vi någonsin gjort var att gå på hälften med en släkting på ett företag som heter Pneu-Logic. Förlorade $50 000.”
Om du har tillräckliga tillgångar för att ta risker och du vet något om dina investeringar, då kan det vara mycket givande att investera i nystartade företag och föga kända satsningar. Det är dock inte en plats där du vill lägga pengar som du inte tål att förlora.
Johns dumma beslut var att inte investera i Roths när de först blev tillgängliga. "Roth IRAs startade 1997. Mitt första bidrag var inte förrän 2012. Dumt. Lyckligtvis kompenserade jag för det genom att hälla 13 % i en traditionell 401(k) i 30 år, men det kommer att beskattas.”
Tom höll med, "Du slog mig med 2 år på Roth - jag startade min inte förrän 2014 eftersom jag aldrig hade hört talas om bakdörren Roth förrän jag träffade en finansiell planerare. Den idén motiverade hans arvode.”
En Roth-konvertering är när du tar pengar som du har på ett traditionellt 401(k)- eller IRA-konto och flyttar dem till ett Roth 401(k) eller IRA. När du gör detta kommer du att behöva betala skatt på de pengar du tar ut som vanlig inkomst. Alla framtida vinster kommer dock att växa skattefritt.
NewRetirement Retirement Planner gör att du kan modellera en Roth-konvertering mot din egen situation för att bättre bedöma hur flytten kan påverka din ekonomi.
Howard tycker att det var dumt när han "köpte in i ett fast kommersiellt hypotekslån som betalade 6% ... betalade 0,5% varje månad ... allt var bra i 3 månader, sedan gick betalaren i konkurs. Det slutade med att bli ett Ponzi-schema...Woodbridge. Fick tillbaka cirka 20 % under de senaste 3 åren och kommer förhoppningsvis att återhämta sig totalt 70 % under de kommande 3 åren.”
När du blir äldre är det vetenskapligt bevisat att du löper en större risk för ekonomiska bedrägerier på grund av 1) hur din hjärna utvecklas och 2) det är känt att mest pengar kontrolleras av de som är äldre.
Lär dig om åldersrelaterad ekonomisk sårbarhet och 7 sätt att skydda din pension från investeringsbedrägerier.
Fastigheter kan vara en bra alternativ investering. Och att köpa och äga ditt hem anses allmänt vara en av de bästa ekonomiska rörelserna någon någonsin kan göra (men det finns undantag).
Jacqueline fastnade dock i fastighetskraschen 2008. Hon sa att "[Hon] var en av dem som finansierade en byggmodell med leaseback - vilket var en hel del. Byggherren betalade allt i månatliga betalningar till [henne]. När det var dags för dem att dra sig ur hade [hon] ett bra försäljningserbjudande, men tog det inte. [Hon] skulle ha tjänat 500 000 dollar. Sedan tackade hon nej till ett lägre erbjudande. Sedan inträffade fastighetskraschen 2008. [Hennes] hem var värt $800 000 mindre. Det tog 5 år och förhandling med banken. [Hon] tror fortfarande att du måste ta vissa utbildade risker i livet. Men när du blir äldre, inte så mycket.”
Ditt eget kapital kan vara en värdefull resurs för din pension. Utforska hur du använder hemkapital för pensionsinkomster, kontanter, hävstång eller en reservplan.
Eller lär dig om 8 sätt att investera i fastigheter för pensionering.
Chuck förkastade sitt dumma beslut och sa:"Försökte dubbla $20 000 roliga pengar med shorts. Ingen bra idé och slutet på dagarna för handel.”
Dagshandel kan vara roligt, men bara med pengar som du inte har något emot att förlora. Och kom alltid ihåg att de institutionella investerarna har tillgång till mycket mer information än du någonsin kommer att få. Det är verkligen svårt för professionella investerare att överträffa marknaden, än mindre du – oavsett hur mycket expertis du än har (eller kanske inte).
Rick gjorde ett uppriktigt men dumt misstag. Han sa:"Jag tog ut pengar från min IRA under mitt högsta intjänandeår för att i förskott betala kyrkogårds- och begravningskostnader för mig själv, min fru och vår 33-årige son med särskilda behov."
Oro, tvivel, försiktighet, kärlek - det är kraftfulla känslor. Och önskan att se till att vissa aspekter av din ekonomiska framtid tas om hand kan vara en kraftfull dragning. Men känslor är inte alltid den bästa motivationen för ekonomiska beslut.
Om du ibland använder känslor – medvetet eller inte – för att påverka ett ekonomiskt val, kan du ha nytta av att läsa någon av dessa artiklar:
Richard ångrar att han stoppade in för många utgifter på en kort tidsperiod. Han berättade, "Jag köpte ett fritidshus med 9-3/4% bolån året innan det första av mina fyra barn gick på college och jag skulle ha 1, 2 eller 3 på college samtidigt för nästa tio år.”
Detta är ett bra exempel på varför en verkligt omfattande ekonomisk plan kan vara till hjälp. Budgetören i NewRetirement Planner kan hjälpa dig att tänka igenom dina nuvarande och framtida utgifter i mer än 75 olika kategorier – vilket hjälper dig att förutse kostnaderna.
Scotts mest dumma ekonomiska drag var "Inte starta en HSA för år sedan när den först var tillgänglig."
Och Paramartha höll med, "Jag också! Och jag väljer att lägga ansvaret för det felet på ett par HR-personer på mitt företag som felaktigt framställt "fakta" om HSA. När jag gjorde min egen forskning kunde jag inte hitta något fel på dem.”
Du måste ha en sjukförsäkring med hög avdragsgill för kvalitet, samt uppfylla några andra kriterier, men HSA är ett av de mest skattemässiga sätten att spara pengar.
Läs mer om HSA.
Philips dumma beslut är ett annat vanligt misstag. Han sa:"Jag drog ut för mycket pengar ur portföljen för långt före pensioneringen..."
Detta händer många människor eftersom de flesta av oss är vana vid att tänka på pengar som kassaflöde.
Det kan dock vara bra för dig att tänka på din ekonomi inte som ett månatligt in- och utflöde, utan snarare som en stor pool som du fyller på eller dränerar över hela ditt liv. Tänk i termer av livstidsvärdet av dina ekonomiska beslut snarare än bara hur det påverkar dig idag.
Du förstår, i livet har du en begränsad tid på dig att skapa en begränsad summa pengar. De pengarna används för att finansiera hela ditt liv. Att spendera mer nu betyder att du har mindre att spendera senare. Att spara mer nu innebär att spendera mindre på kort sikt, men mer i framtiden. Och om du investerar de pengarna du sparar kan du till och med få mer totalt sett.
Att skapa och underhålla en detaljerad pensionsplan är ett utmärkt sätt att visualisera och hantera din totala pool av resurser under hela din livstid.
Christy önskar att hon hade antagit en långsiktig köp-och-håll-strategi på minst ett av hennes innehav. Hon sa att hennes dummaste beslut var:"Att sälja mina 10 000 aktier i Netflix 2004. Jag skulle vara HELT pensionerad om jag fortfarande hade de aktierna..."
Brian och Elaine gjorde liknande misstag med Tesla-aktien. Elaine sålde Tesla 2018. Brian köpte för 175 USD och sålde för 250 USD.
Henry klängde klokt in, "Det är därför det är dumt när någon säger 'Tänk om jag hade köpt TSLA när det var $10!!'
Jag säger 'Japp, du skulle ha sålt glatt för 40 för en vinst på 300 % och dagens uttalande skulle istället vara "Tänk om jag hade haft TSLA istället för att sälja för 40."'"
J.C. säger:"Jag brukade vara en aktieväljare. Korkad. Jag äger nu lågprisfonder med hög diversifiering.”
Det låter som att J.D. verkligen har lärt sig en värdefull läxa.
Pat beklagar, "Vi hoppade över vår årliga familjesemester två eller tre gånger eftersom jag inte trodde att vi hade råd med det då. Korkad. De erfarenheterna är ovärderliga.”
Ibland är det mest värdefulla du kan göra att spendera pengar, inte spara dem för framtiden. Din tid är en kritisk faktor att inkludera i dina finansiella planeringsmodeller.
Som den grekiske filosofen Theophrastus sa:"Tid är det mest värdefulla en människa kan spendera."
Franks mest dumma ekonomiska beslut var "låna ut pengar till vänner."
Den dumma delen var inte bara ekonomisk. Han förlorade pengar och det förstörde vänskapen.
Jan gjorde ännu en klassisk blunder. Hon ångrar ”Att gå i pension och ansöka om socialförsäkring vid 62. Det var okej på den tiden eftersom jag var gift och han bad mig att gå i pension och han skulle betala alla räkningarna. Tyvärr, 12 månader senare ansökte han om skilsmässa och vårt nettovärde splittrades och min socialförsäkring betalade inte räkningarna. Det var för sent att ångra socialförsäkringen med ungefär två veckor. Jag hade inget jobb, ingen bil, inget hem! Tills jag kunde få Medicare var jag tvungen att begränsa min inkomst så att jag hade råd med ACA, vilket innebar att jag inte kunde komma åt pensionskonton. Det var ett enormt bakslag.”
De goda nyheterna sa hon:"Lyckligtvis lämnade han mina pensionskonton intakta och vi sålde en hyra som gav mig pengar för att betala kontant för ett hus och en begagnad bil. I slutändan mår jag bättre, och det enda jag verkligen saknar är resebudgeten vi hade planerat.”
När man ska börja socialförsäkringen är verkligen ett massivt beslut med livslånga konsekvenser. Du vill få det rätt.
George sa att han "Sluta köpa Dreyfus-fonder på månadsbasis på 1960-talet. Jag hade en ung familj och trodde att jag behövde pengarna för utgifter. I efterhand hade jag haft råd om jag insett hur mycket pengar jag kunde ha samlat på mig. Jag var i 20-årsåldern då.”
Ah ja, ungdomen slösas bort på de unga - åtminstone de unga som inte utvecklar en vana att regelbundet spara och investera.
Med NewRetirement Planner kan du bygga din väg till en rikare och säkrare ekonomisk framtid.
Modellera dina alternativ för att hjälpa dig undvika dumma beslut som du kan ångra senare i livet.
Förvirrad över förtroenderegeln?
Finansiella lärdomar från hundens år
De 9 stegen att ta för att göra 2019 till ditt bästa räkenskapsår någonsin
Välja en finansiell rådgivare:The Fiduciary Dimension
Det ekonomiska förtroendet för frånskilda kvinnor ökar
Få ut det mesta av ett Zoom-möte med din finansiella rådgivare
Politik för valårets ekonomiska planering
De dyraste pappersbitarna du någonsin kommer att äga