Investeringsmål är den grundläggande anledningen till att du investerar och de kan bara vara den viktigaste delen av investeringar. Tänk på ditt mål som din destination i investeringsresan – utan någonstans att gå, kommer du bara att vandra runt. På samma sätt, utan ett mål, kommer du bara att investera villigt utan ett mål.

Att definiera syftet som en portfölj tjänar dikterar vilka typer av investeringar som behövs för att uppfylla syftet. När du bestämmer dina egna investeringsmål, ställ dig själv några viktiga frågor:

Vad är syftet med dina pengar?

Dina investeringar kan ha många syften, från pensionering till finansiering av ett litet företag, till finansiering av dina barns utbildning. Genom att öronmärka dina investeringars slutdestination sätter du en rejäl glädje bakom dessa investeringar. Du finansierar inte bara ditt konto för skojs skull, du ser till att Future You har ett fint strandhus när de går i pension.

Hur mycket tid har du kvar tills du behöver dessa pengar?

Realistiskt sett kommer de flesta av oss att fortsätta jobba långt in på sextiotalet, men du kanske vill kolla in tidigare. Ett populärt mål i dessa dagar är att finansiera en minipensionstyp av sabbatsår ungefär vart tionde år. Om dina barn går i grundskolan nu, har du ett coolt decennium innan du skickar iväg dem till sovsalarna. Oavsett vad ditt mål är, ta reda på när du vill använda pengarna.

Hur mycket risk är du villig att ta för att uppnå en avkastning över genomsnittet?

Ah, risk. Att förstå risker och din tolerans för dem är nyckeln för att skapa en fungerande investeringsstrategi. Du bör ha en realistisk förståelse för din förmåga och vilja att hantera stora svängningar i värdet på dina investeringar; om du tar för stor risk kan du få panik och sälja vid fel tidpunkt. Å andra sidan, om du spelar det för coolt kan du gå miste om stora vinster på marknaden.

Vill du att dina pengar ska växa eller vill du behålla dess nuvarande värde?

Med mycket tid på din sida kan din naturliga instinkt vara att öka dina pengar så mycket du kan. Med inte så mycket tid kanske du vill svänga till andra sidan och bara fokusera på att inte förlora det du har arbetat hårt för. Att investera för att bevara värdet kan verka kontraintuitivt, men kom ihåg:det genomsnittliga sparkontot betalar knappt 1 % ränta och inflationen svävar vanligtvis runt 3 %. Så även om du parkerar dina pengar i besparingar kan de förlora i värde med tiden.

Var vill du ha dina pengar?

Oavsett din strategi, när du investerar i ett företag lovar du stöd till deras ansträngningar som företag. Mer än någonsin, tack vare den transparens som tekniken ger investerare, väljer människor att investera i företag som är i linje med deras värderingar. Möjligheten finns absolut att balansera din önskan om avkastning och din etiska ståndpunkt.

Public, till exempel, organiserar utvalda teman för aktier som stämmer överens med hur du faktiskt upplever företag i vardagen. Intresserad av företag som aktivt stödjer gröna metoder? Kolla in kategorin Clean and Green. De erbjuder också teman som SaaS-y och Tech Giants för dem som vill investera i mjukvaru- och teknikindustrin. Det finns till och med ett tema för märken som är nya på marknaden, New Kids on the Block.

Kan en investerare ha olika mål samtidigt? Definitivt. Känn inte att du har gjort ett misstag om du inte kan peka ut bara ett mål som matchar dina mål, det betyder bara att du måste köra samtidiga strategier. Om du har problem med att definiera dina mål eller tycker att dessa frågor är för begränsande, här är några andra överväganden:

• Inkomstnivå . Investerare med högre inkomst kan vara mer benägna till mer riskfyllda strategier eftersom de kan bidra med kapital om de drabbas av några förluster.
• Skatteförhållanden . Kapitalvinstskatten är verklig och en chock för många. Inkomstförskjutningar kan stöta upp dig i skatteklasser och skaka upp hela din strategi.
• Total rikedom . Värdet på din förväntade pension eller ett garanterat arv kan påverka din risktolerans och forma dina portföljval.
• Arbetsgivarfinansierad pension . Har ditt jobb en adekvat pensionsplan, eller måste du använda din investeringsportfölj? Erbjuder de en bidragsmatch? Om din arbetsgivare erbjuder en pensionsplan och du inte bidrar tillräckligt för att få din arbetsgivares maximala matchning, missar du gratis pengar.

Dina svar på dessa frågor hjälper dig att definiera dina mål och forma investeringsportföljen, eller portföljerna, som du sätter ihop.

Så låt oss säga att du har svarat på dessa frågor och:syftet med dina pengar är för pensionering, och du tror att du har minst 20 år på dig tills du behöver dem. Du är ganska bekväm med risk, och du vill att dina pengar ska odla ett friskt boägg så att du kan dra dig tillbaka bekvämt.

Hur mål formar din investeringsstrategi

Det finns tre huvudegenskaper som varje aktie faller under:säkerhet, inkomst eller tillväxt.

Säkerhetsinvesteringar, med förbehållet att ingen investering någonsin är "säker", är sådana som görs på penningmarknaden med köp av statsobligationer och växlar. Dessa investeringar anses generellt vara säkra och ger i sin tur inte särskilt hög avkastning. De är ett utmärkt instrument för att bevara kapital samtidigt som de genererar en blygsam avkastning.

Inkomstinvesteringar görs vanligtvis genom att köpa företagsobligationer och växlar, livräntor eller fastighetsinvesteringar. Dessa erbjuder möjligheten att generera en månatlig inkomst från avkastningen, som tenderar att vara lite högre för att sammanfalla med en något förhöjd risk.

Tillväxtinvesteringar är de som görs genom att köpa aktier i börsnoterade företag och är bäst avsedda för långsiktig tillväxt. Den genomsnittliga avkastningen av att investera på aktiemarknaden är mycket högre än med andra typer av investeringar, vilket återigen sammanfaller med risken. Ett långsiktigt tänk är viktigt när du investerar för tillväxt.

Om tillväxt är ditt mål, överväg ett genomsnitt av dollarkostnaden. Med den här metoden kan du skydda dig mot risken att investera alla dina pengar vid fel tidpunkt genom att följa en stabil finansieringsrytm under en lång tidsperiod. Genom att göra regelbundna investeringar med samma summa pengar varje gång, kommer du att köpa mer av en investering när priset är lågt och mindre av investeringen när priset är högt. Detta är en särskilt sund investeringsstrategi på en volatil marknad.

Med vilket mål som helst är balans nyckeln och uppnås endast genom en tillfällig justering. Ombalansering säkerställer att din portfölj inte överbetonar en eller flera tillgångar, vilket av misstag försätter dig i ett obekvämt riskområde. Att flytta bort pengar från en aktie när den går bra kanske inte är lätt, men det kan vara ett klokt drag. Genom att skära ner på de nuvarande "vinnarna" och lägga till fler av de nuvarande så kallade "förlorarna", pressar ombalanseringen dig att köpa lågt och sälja högt.

Många finansiella experter rekommenderar att investerare balanserar om sina portföljer i en cykel, till exempel var sjätte eller tolfte månad. Att göra regelbundna incheckningar med dig själv och din portfölj är ett bra sätt att säkerställa att du är på väg mot dina mål.

Botta på raden

Utan en plan har dina investeringar inget fokus. För att kunna identifiera din plan måste du identifiera dina investeringsmål. Du kan ha mer än en åt gången, och det är OK; det som är viktigt är att känna igen dem och agera därefter. Det finns några viktiga frågor som en investerare kan ställa sig för att komma på rätt spår.