Vad är skillnaden mellan en S Corporation och en C Corporation? Om du inte vet svaret på denna fråga är du inte ensam. Entreprenörer kanske inte vet så mycket om dessa juridiska strukturer om de aldrig införlivats som en tidigare, och paret är lätta att blanda ihop.

Låt oss dela upp varje enhet för att hjälpa dig att avgöra om ett S Corp eller C Corp passar bäst för ditt företag.

S Corporation

Vad betyder det?

Håll utkik med mig för denna definition eftersom det är en munfull. S-företag hämtar sin beteckning från underavsnitt "S" i skattelagen. S-företag börjar som aktiebolag (LLC) eller C-företag, och ansöks sedan om S Corp-status hos IRS. Det S Corp-valet säger till den federala regeringen att det skulle vilja beskattas som ett partnerskap och inte som ett företag, trots att enheten i allmänhet verkar på ett liknande sätt som ett företag. Detta gör det till ett C Corp med ett S Corp-skatteval.

När en enhet beskattas som ett partnerskap, som en S Corp, kan den undvika dubbelbeskattning. För de som inte vet, dubbelbeskattning gäller för alla registrerade företag. Inkorporerade företag betalar skatt på den inkomst de som företag tjänar tillsammans med skatter som du, ägaren, tjänar på att arbeta för företaget.

S-företag betalar inte skatt på företagsnivå, utan väljer istället att få sina vinster, förluster, avdrag och krediter att "passera igenom" enhetsnivån. När vinster går igenom går de direkt till ägarna istället för till enheten, vilket gör det till ett allt populärare sätt att strukturera ett företag i ljuset av det nyligen antagna lagen om skattesänkningar och jobb (TCJA). Vid denna tidpunkt beskattas de bara på aktieägarnivå, och S Corps aktieägare är föremål för anställningsskatt. Aktieägare anses också vara anställda i verksamheten och måste betalas rimlig ersättning, eller en lön, för att undvika att IRS omklassificerar deras företagsinkomster som löner. Företagsägare kommer fortfarande att behöva betala personlig inkomstskatt också.

Varför skulle jag införliva mig som ett S Corporation?

Tre ord:genomslagsbeskattning. Som jag nämnde tidigare är detta ett av de största dragplåstren för att bilda ett S Corporation eftersom det håller dubbelbeskattning i schack. Det är också den primära faktorn som skiljer S Corps från C Corps. Många företag ingår som S Corps, särskilt franchiseföretag eftersom enheten låter dig spara pengar på FICA löneskatter.

Däremot bestämmer man sig inte för att införliva som en S Corp.

Det finns krav för att införliva som denna enhet som anges nedan.

• Ditt företag måste vara baserat från USA och registrerat som ett amerikanskt företag.
• Du måste ha högst 100 aktieägare. Dessa aktieägare måste ha ett amerikanskt personnummer och skriftligt samtycke till S Corp-valet.
• Endast en aktieklass får ges ut.

Om du uppfyller dessa kvalifikationer kan du ansöka om att välja S Corporation-status genom att använda Form 1120S U.S. Income Tax Return for a S Corporation. Om du gör det kommer ditt företag att få skattelättnader, få trovärdighet och uppleva oberoende som en distinkt företagsenhet.

C Corporation

Vad betyder det?

"C" i C Corporation står för underkapitlet i IRS-koden som styr den federala beskattningen av enheten. Denna struktur är mycket mer traditionell än den för ett S Corp. Alla vinster eller vinster som görs av verksamheten delas ut till aktieägarna för att beskattas två gånger, vilket resulterar i dubbelbeskattning. C Corps kan inte överföra förluster till aktieägarna, men de kan tillämpa skatteförmånen av en förlust på framtida vinster för att minska dessa skattebördor. Bra för verksamheten, men en nackdel för alla aktieägare som ville ha möjligheten att skriva av förväntade förluster.

Varför skulle jag bli ett C Corporation?

Trots att det uppfattas som den mer traditionella enheten av de två, erbjuder C Corps entreprenörer massor av förmåner som sträcker sig utöver skatter:

• Täckt med begränsat ansvar, vilket gör att ägaren inte är personligen ansvarig för de skulder som företaget kan ådra sig.
• Tillåts bli offentligt
• Kan ha ett obegränsat antal aktieägare
• Kan skaffa investeringskapital
• Kan skriva av förmåner som sjukförsäkring och tandvårdsplaner som affärskostnader

För dem som är redo att välja C Corporation-status måste de lämna in formulär 1120 U.S. Corporation Income Tax Return. U.S. Small Business Administration (SBA) rekommenderar också starkt enheten till immigrant-entreprenörer. Medan en S Corporation har strikta regler mot utländska aktieägare som inte är bosatta i utlandet, kan C Corporations bara vara det perfekta enhetsvalet för invandrarägda företag.