Fråga: Om du konverterar en traditionell IRA till en Roth IRA, gäller straffavgifter för förtida uttag?

Svar: Roth-konverteringar är inte föremål för en straffavgift på 10 % för tidigt uttag vid tidpunkten för konverteringen. Men om du trycker på det konverterade beloppet måste du tänka på femårsregeln för straff.

Regeln är enkel:För att ta ut de konverterade pengarna strafffritt måste du vänta fem år från det skatteår då du gjorde omvandlingen om du är yngre än 59 1/2. I praktiken betyder det att om du konverterar en vanlig IRA till en Roth IRA i januari 2020, måste du vänta till januari 2025 för att undvika straff för förtida uttag. Men beroende på när du konverterar ditt konto behöver du kanske inte vänta i hela 60 månader. Om du konverterar ett konto i december 2020 rör sig inte mållinjen:Du måste fortfarande vänta till januari 2025, men det innebär att du har 11 månader färre att vänta.

Det är okomplicerat nog, men vad händer om du gjort ett antal Roth-konverteringar under de senaste åren? "Det man bör tänka på är att varje konvertering är föremål för sin egen femårsregel", säger Mike Giefer, en certifierad finansiell planerare och förmögenhetschef med Creative Planning i Minneapolis. "Många människor kan systematiskt konvertera IRA under flera år, och klockan nollställs för varje skatteår." Om du konverterade ett konto den sista veckan i december och ett annat under den första veckan i januari, kommer det senare att bli föremål för straff för förtida uttag i ett extra år.

Men när du väl fyller 59 1/2 -- poff! -– femårsregeln för straff för förtida uttag försvinner.

Att konvertera ett traditionellt pensionskonto till ett Roth IRA är ett utmärkt sätt att dra nytta av skattefria uttag och en särskilt bra idé om du förväntar dig att din skattesats ska vara högre vid pensionering (även om du kan vara skyldig skatt på några eller alla av de belopp när du konverterar det).