Paraplyförsäkring är en produkt med ett passande namn, eftersom den kan rädda dig för en mycket regnig dag.

Många människor är inte bekanta med termen. Och även de som har hört talas om paraplyförsäkring är inte säkra på hur de ska använda en sådan policy för att skydda sina tillgångar.

Till exempel ställer en Money Talks News-läsare vid namn Brian denna fråga:

"Jag har en paraplypolicy som täcker bristerna hos mina husägare och bilförsäkringar. Men slösar jag bort pengar på att köpa mer än den absoluta minimiförsäkringen, och förväntar mig att paraplypolicyn kommer att träda i kraft om en uppgörelse går utöver mina bilförsäkringsgränser?"

Okej Brian, låt oss prata om det. Vi börjar med att prata om vad en paraplypolicy är och vem som behöver en.

Vad är paraplyförsäkring?

Paraplyförsäkring gör precis vad namnet antyder:Den ger extra skydd.

Det är ett extra lager av ansvarsförsäkring; något du köper utöver den ansvarsförsäkring du redan har i dina hem- och bilförsäkringar. Och vad gör en ansvarsförsäkring? Det betalar människor som du av misstag skadar.

Så om du tänker på en jacka som din befintliga ansvarsförsäkring finns en paraplypolicy där för att ge dig ännu mer skydd.

De flesta människor behöver inte en paraplyförsäkring eftersom de är tillräckligt försäkrade av sina hem- och bilförsäkringar. Så vem gör det? Med ett ord, rika människor. Den lägsta paraplypolicyn är vanligtvis en miljon dollar, så om du inte har en hög nettoförmögenhet behöver du förmodligen inte en.

Paraplyförsäkringar träder i kraft efter att din andra försäkring, som din bil- eller hemförsäkring, är förbrukad. De kan också täcka saker som dina befintliga policyer inte gör, som kanske förtal eller förtal.

Exempel:Säg att din Doberman biter en av dina festgäster och att de stämmer dig på 1 miljon dollar. Du har en husägares policy, men din ansvarsförsäkring når 500 000 USD. I det här fallet kommer din paraplypolicy att betala de återstående 500 000 USD.

Eftersom paraplytäckning bara börjar efter att dina vanliga försäkringar ger ut, är det inte särskilt dyrt. Enligt Insurance Information Institute är den genomsnittliga kostnaden för 1 miljon USD i täckning endast 150 till 300 USD per år.

Minsta täckningsgränser

Låt oss nu återgå till Brians fråga. Han säger:"Slösar jag pengar på att köpa mer än den absoluta minimiförsäkringen, och förväntar mig att paraplypolicyn kommer att slå in om en uppgörelse går utöver mina bilförsäkringsgränser?"

Med andra ord, Brian säger att eftersom han har en paraplypolicy, kanske han bara borde köpa det absoluta minimiansvaret för sina bil- och hemförsäkringar. När allt kommer omkring betalar han för paraplyskyddet, och eftersom det börjar när hans vanliga försäkringar ger ut, skulle det vara vettigt att ha så lite täckning som möjligt på hans bil- och hemförsäkringar.

Bara ett problem, Brian:Företagen som trampar på dessa policyer låter dig inte göra det. För att få en paraplyförsäkring behöver du vanligtvis en husägare med minst 300 000 USD i ansvarsskydd och en bilförsäkring med ett liknande minimum.

Kort sagt, tills du uppfyller de minimikrav som försäkringsbolaget har satt för dina bil- och hemförsäkringar, kommer du inte att kunna få paraplyförsäkring.

Hoppas det besvarar din fråga, Brian.

Om mig

Jag grundade Money Talks News 1991. Jag är en CPA och jag har också fått licenser inom aktier, råvaror, optioner, fonder, livförsäkring, värdepappersövervakare och fastigheter.