Varje år tar uppskattningsvis 12 miljoner amerikaner avlöningsdagslån. Vad vissa kanske inte inser är att avlöningsdagslån är ett av de dyraste sätten att låna pengar. Det är inte ovanligt att den årliga procentsatsen (APR) på ett avlöningsdagslån överstiger 300 %, vilket är astronomiskt jämfört med den typiska APR för kreditkort på ungefär 16 %.

Vissa låntagare av avlöningsdagslån hamnar i en till synes oändlig cykel av skulder när de förlänger sitt första lån eftersom de inte har råd med sina betalningar eller att de tar ett nytt avlöningsdagslån för att betala av det. Om du hamnar i skuldfällan för avlöningsdagslån, kanske du vill överväga ett lån med avlöningsdag konsolidering. Ett konsolideringslån på avlöningsdag kan hjälpa dig att undkomma denna skuldfälla och rädda dig från att betala skyhöga räntor på avlöningsdagslån.

Vad är Payday Loan Consolidation?

Löndagslån kan tyckas vara svaret på kortsiktiga finansiella brister, men de kan lätt leda till långsiktiga ekonomiska problem. En potentiell lösning på bördan av avlöningsdagslån är att konsolidera dina avlöningsdagslån. Ett skuldkonsolideringslån är utformat för att gruppera dina lån med hög ränta i ett lån med lägre ränta.

Medan ett typiskt avlöningsdagslån är utformat för att betalas av inom några veckor, kan många låntagare inte helt betala av dem under den tiden. Eftersom avlöningsdagslån vanligtvis kan förlängas eller förnyas, kan de ta månader att betala av, snarare än några veckor – vilket lägger till ännu mer till vad låntagaren är skyldig.

Låt oss säga att du tar ett tvåveckorslån på 300 $ från en långivare och långivaren slår dig med en finansavgift på 50 $. Om lånet betalas av inom två veckor motsvarar den effektiva räntan 434 %. Om du inte kan betala av den här skulden inom två veckor kan långivaren förlänga förfallodagen, men en annan avgift kommer att tas på. Denna skuldcykel kan fortsätta om du tar flera avlöningsdagslån. Faktum är att den typiska avlöningslåntagaren tar 10 lån, vilket resulterar i en hög med räntor och avgifter.

Att flytta din avlöningsdagslåneskuld till ett nytt lån i form av konsolidering sätter stopp för denna skuldcykel och ger dig en chans att betala tillbaka din skuld under en längre tid i fasta avbetalningar.

Hur fungerar konsolidering av avlöningslån?

Den största fördelen med konsolidering av avlöningsdagslån är att det låter dig spara pengar genom att byta ut flera högräntelån mot ett lån med en lägre ränta. Vanligtvis innebär denna strategi att ta ett personligt lån från en bank, kreditförening eller annan långivare. En långivare ger dig vanligtvis ett till fem år på dig att betala av ett privatlån.

Från och med maj 2021 var den genomsnittliga räntan för ett personligt lån från en bank 9,58 %, enligt Federal Reserve. Det är långt under räntan för ett typiskt avlöningsdagslån.

Payday-långivare utför normalt inte en kreditprövning när låntagare ansöker om ett lån. På grund av detta tilltalar avlöningsdagslån ofta personer med låga kreditvärden, som kanske tror att de inte kan kvalificera sig för ett konsolideringslån. Så kanske inte är fallet dock.

Du kanske kan få ett konsolideringslån även om din kreditpoäng är låg, även om du kan få en högre ränta än vad du skulle göra med en hög poäng. För att hitta ett skuldkonsolideringslån som kan vara rätt för dig, kolla in Experian CreditMatch™.

Om du inte kan kvalificera dig för ett traditionellt konsolideringslån, kan du överväga ett payday alternative loan (PAL) från en kreditförening. Du kan använda en PAL, med en maximal APR på 28 %, för att konsolidera och betala av avlöningsdagslån med hög ränta. Kreditföreningar ger dig vanligtvis upp till sex månader för att betala av en PAL.

Konsolidering av lönedagslån kontra skuldsanering

Om du väljer mellan konsolidering av avlöningsdagslån och skuldsanering, kan konsolidering vara det bättre alternativet. Skuldsanering kan utgöra "mycket mer" risk än skuldkonsolidering, enligt National Federation for Credit Counseling Varför? Eftersom skuldsaneringsföretag tenderar att ta ut rejäla avgifter, och processen kan leda till betydande skada på din kredit.

Skuldsaneringsföretag förhandlar å dina vägnar i hopp om att du ska betala mindre till dina fordringsägare än vad du är skyldig. Det finns dock ingen garanti för att skuldsanering kommer att fungera, vilket kan lämna dig sämre än du var tidigare. Skuldsaneringsföretag marknadsför ofta sina tjänster som "skuldkonsolidering", men kom ihåg att skuldsanering och skuldkonsolidering inte är samma sak. Skuldsanering innebär att betala mindre än vad du är skyldig på en skuld; skuldkonsolidering innebär att dina andra lån kommer att betalas enligt överenskommelse och att du nu har en "konsoliderad" lånebetalning varje månad tills det nya lånet med lägre ränta betalas.

Skadar konsolidering av avlöningsdagslån min kredit?

Medan ett avlöningsdagslån normalt inte visas på din kreditupplysning, gör ett avlöningsdagslån vanligtvis det. Beroende på hur du hanterar konsolideringslånet har det potential att hjälpa eller skada din kredit.

När du först ansöker om ett konsolideringslån med avlöningsdag kan du förvänta dig att se en liten men tillfällig nedgång i din kreditpoäng. Det händer eftersom långivarens begäran om att se din kreditupplysning eller poäng visas på din kreditupplysning som en "hård förfrågan". Tillägget av avlöningsdagskonsolideringslånet kan också leda till att din kreditpoäng blir sämre eftersom det kommer att sänka medelåldern på dina konton.

På lång sikt kan dina poäng dock se en förbättring. Att göra snabba betalningar på konsolideringslånet, hålla låga saldon på dina andra kreditkonton och undvika onödiga kreditansökningar kan hjälpa till att driva på denna ökning. Genom att konsolidera befriar du dig också från högränteskulden från dina avlöningsdagslån, vilket kan spara pengar och göra dina skuldbetalningar mer överkomliga.

Slutet

Om du känner att du drunknar i skulder av avlöningslån kan det hjälpa dig att få huvudet ovanför vatten att nå ut till en ideell kreditrådgivare. Konsultationer med ideella kreditrådgivare är gratis. Innan du besöker en kreditrådgivare är det en bra idé att kontrollera din kostnadsfria Experian-kreditvärdering och rapportera för att se var din kredit står.