Föreställ dig att du spenderar motsvarande din årsinkomst bara på sjukvård.

Det kan låta som en ond dröm, men det kan bli verklighet. Tänk på att, enligt Genworth Financial, varierade den genomsnittliga månatliga kostnaden för långtidsvård under 2018 från $4 000 för stödboende till mer än $8 000 för ett privat rum på ett vårdhem. Det är $48 000 till $96 000 årligen.

Det är kostnaden för vården idag. Föreställ dig vad det kommer att vara om du behöver vård i hemmet om 10, 20 eller 30 år från nu. Få människor kan stå för den kostnaden på egen hand.

Dessutom hjälper inte sjukförsäkringen och inte heller Medicare. Detsamma gäller för långtidsinvaliditetsförsäkring eller socialförsäkring.

Men det finns ett sätt att förbereda sig för eventuella kostnader för långtidsvård.

Vad täcker långtidsvårdsförsäkringen?

Långtidsvårdsförsäkringen hjälper till att täcka kostnaderna för ett äldreboende, stödboende eller hemvårdsassistent om du blir oförmögen att ta hand om dig själv. Det betalar för de nödvändiga vårdinrättningarna.

Utan denna typ av täckning kan kostnaden för långtidsvård snabbt urholka ditt pensionssparande eller ditt eget kapital. Du kanske måste betala för vård med skulder, eller så kan din familj behöva stå för en del av kostnaden.

Hur fungerar långtidsvårdsförsäkringen?

Att köpa en långtidsvårdsförsäkring liknar att köpa livförsäkring och sjukförsäkring både i pris och process. Det finns en ansökan att fylla i och hälsofrågor att besvara. Försäkringsgivaren kan begära att få se journaler.

Du väljer hur mycket täckning du vill ha. Poliser begränsar vanligtvis det belopp som betalas ut per dag och de totala förmåner som betalas ut under din livstid.

När du väl har utfärdat en försäkring är LTC-försäkring garanterad så länge du betalar premierna, oavsett din ålder eller hälsotillstånd.

Vanligtvis är du kvalificerad för LTC-förmåner om du inte kan utföra flera av de dagliga aktiviteterna (ADL), som inkluderar att bada, klä på dig, äta, gå och använda badrummet.

Långtidsvårdsförsäkringar kommer att betala förmåner på ett av två sätt:

• Utgiftsförsäkringar ersätter försäkringstagare för utgifter för långtidsvård de ådrar sig, upp till det maximala ersättningsbeloppet. Den som får vård kommer att lämna in anspråk baserat på vad de har spenderat.
• Ersättningspolicy betalar ett fast belopp i dollar oavsett kostnaden för tjänsten du får. Du kommer att börja få försäkringsbetalningar när du får långtidsvård, efter väntetiden.

Hur mycket kostar en långtidsvårdsförsäkring?

Enligt American Association for Long-Term Care Insurance (AALTCI) var den genomsnittliga årliga premien för LTC-försäkring 2019:

• 2 050 USD för en 55-årig man
• 2 700 USD för en 55-årig kvinna
• 3 050 USD för ett par som båda är 55 år

Dessa priser var för en försäkring med en initial pool av förmåner på 164 000 USD, vilket ökade årligen med 3 procent till totalt 386 500 USD vid 85 års ålder.

Förutom din ålder, hälsa och kön kommer premiesatserna att baseras på hur länge försäkringen kommer att betala förmåner. Ju längre förmånsperioden är, desto mer betalar du i premie. De flesta som behöver långtidsvård behöver det i cirka två år, även om cirka 14 procent behöver det i fem år.

En annan faktor är policyns elimineringsperiod, även känd som en väntetid. Detta är hur lång tid det tar mellan det att du behöver förmåner och det att den första utbetalningen görs. Ju kortare väntetiden är, desto mer kommer dina försäkringar att kosta.

Långtidsvårdsförsäkringar erbjuder också valfria funktioner, så kallade ryttare, som kan förbättra din täckning. Ett exempel är en levnadskostnadsjusteringsryttare, som ökar den tillgängliga nyttan för att ta hänsyn till inflationen.

Tänk på att det du betalar idag kanske inte är ditt premiebelopp under flera år.

Till skillnad från andra typer av försäkringar där din premie förblir densamma under försäkringens livstid, kan LTC-försäkringspremierna höjas efter att du har köpt försäkringen.

Försäkringsbolag kan inte peka ut bara en eller ett fåtal försäkringar för höjningar, men de kan höja satserna för alla försäkringar inom en specifik ränteklass med godkännande från statliga tillsynsmyndigheter.

[ Relaterad läsning: Hur mycket kostar en långtidsvårdsförsäkring? ]

Vem behöver en långtidsvårdsförsäkring?

Enligt AALTCI är cirka 76 procent av LTC-försäkringsköparna mellan 50 och 69 år.

Ändå en av utmaningarna med att veta exakt när man ska köpa en långtidsvårdsförsäkring. Begå för tidigt och du kan onödigt spendera tusentals dollar på de första åren av en politik. Ungefär hälften av dagens 65-åringar kommer så småningom att behöva långtidsvård, enligt US Department of Health &Human Services.

LTC-försäkring är vanligtvis inte nödvändig vid ung ålder. Endast 4,5 procent av anspråken på långtidsvård som startade 2018 gällde personer under 70 år. Över två tredjedelar av anspråken började för försäkrade som var minst 81 år gamla.

Samtidigt vill du inte vänta för länge med att köpa LTC-täckning. Ju äldre du är, desto dyrare blir försäkringen. Dessutom ökar chanserna att bli nekad täckning ju äldre du blir.

Enligt AALTCI nekades endast 16 procent av de sökande under 50 år en policy 2019. Den andelen ökade till:

• 21 procent för sökande i 50-årsåldern
• 24 procent för de mellan 60 och 64
• 32,5 procent för personer 65 till 69
• 44 procent för sökande i åldern 70 till 74
• 51,5 procent för dem som är 75 år och äldre

När ska man köpa långtidsvårdsförsäkring

Att köpa en långtidsvårdsförsäkring i 50-årsåldern är ofta fördelaktigt eftersom det är toppåren för många människor. Om de är i takt med pensionssparande och andra utgifter, som att uppfostra barn eller betala vissa skulder, ligger i det förflutna, har dessa individer sannolikt medel för LTC-försäkring.

Folk kanske också vill köpa tidigare om de har en familjehistoria som krävde vård på vårdhem i 60-årsåldern.

Å andra sidan kan människor med god hälsa med en stark familjehistoria vilja vänta. Om du köper en försäkring i 50-årsåldern men inte använder den förrän du fyller 90, kommer du att betala ut premier i 30 år eller mer.

Summan av kardemumman är att det verkligen inte finns någon idealisk ålder för att köpa en långtidsvårdsförsäkring. Varje persons situation och behov skiljer sig åt.

Läs mer: Är en långtidsvårdsförsäkring värt det?

Joel Palmer är en frilansskribent och privatekonomiexpert som fokuserar på bolåne-, försäkrings-, finansiella tjänster och teknikbranscherna. Han tillbringade de första 10 åren av sin karriär som affärs- och finansreporter.

Informationen och innehållet som tillhandahålls häri är endast för utbildningsändamål och bör inte betraktas som juridiska, skattemässiga, investerings- eller finansiella råd, rekommendationer eller rekommendationer. Breeze garanterar inte riktigheten, fullständigheten, tillförlitligheten eller användbarheten av några vittnesmål, åsikter, råd, produkt- eller tjänsteerbjudanden eller annan information som tillhandahålls här av tredje part. Individer uppmuntras att söka råd från sin egen skatte- eller juridiska rådgivare.