Det är en imponerande klingande term:"permanent livförsäkring." Men vad är det, exakt? Hur skiljer det sig från andra typer av försäkringar, och är det vettigt för dina behov och mål?

Det första steget för att besvara dessa frågor är att förstå de två mest grundläggande kategorierna av livförsäkring:permanent livförsäkring och livstidsförsäkring.

Permanent vs. term livförsäkring

Både permanenta livförsäkringar och livstidsförsäkringar erbjuder skydd genom en dödsfallsersättning. Och dödsfallsersättningen betalas vanligtvis ut till förmånstagaren skattefritt.

Men termförsäkring är för definierade tidsperioder, vanligtvis perioder allt från 10 till 30 år. Premierna för löptidsförsäkringar är i allmänhet garanterade att förbli desamma under täckningsperioden. Och det finns vanligtvis bestämmelser inom tidsförsäkringar som tillåter övergång till permanent försäkring.

Eftersom livförsäkring endast ger täckning under en begränsad tidsperiod, tenderar den att vara mer överkomlig. Men, beroende på en potentiell försäkringsägares behov och transportören, kan det finnas viktiga skillnader i värde mellan olika livsförsäkringserbjudanden. (Läs mer :Terminspolicyer:Alla är inte skapade lika)

Permanent försäkring:Olika typer

Till skillnad från tidsförsäkringar erbjuder permanenta försäkringar en dödsfallsförmån under en försäkringstagares liv, förutsatt att premierna betalas för en viss period.

Dessutom ger olika typer av permanenta livförsäkringar möjlighet att bygga upp en "kontantvärde"-komponent över tid. Försäkringsägare kan utnyttja kontantvärdet av en permanent livförsäkring av vilken anledning som helst – en handpenning på ett hus, collegeavgifter eller kompletterande pensionsinkomster. ¹ Det kontantvärdet växer på skatteuppskjuten basis.

Men utöver det erbjuder olika typer av permanenta livförsäkringar olika funktioner för områden som premiebetalning och kontantackumulering.

Hela livförsäkring . Denna typ av permanent livförsäkring är förmodligen den enklaste när det gäller att ha livstidsskydd med kontantackumulering. Kontantvärdet växer baserat på en fastställd ränta som garanteras av transportören.

Premier för permanenta hellivsförsäkringar kan sättas till ett visst dollarbelopp för en viss betalningsperiod, beroende på en försäkringsägares särskilda behov och resurser. Till exempel kan vissa försäkringar betalas in efter 10 premiebetalningar, medan andra kan förvärvas med ett betal-till-ålder-100-premieschema.

Dessutom är många hela livförsäkringar "deltagande", vilket innebär att de kan få utdelning. Utdelning kan användas till premiebetalningar, för att lägga till kontantvärdet eller för att öka storleken på dödsfallsersättningen för försäkringen. Utdelningar är inte garanterade och deras utbetalning beror vanligtvis på försäkringsbolagets driftsresultat. (MassMutual har betalat utdelning på kvalificerade försäkringar sedan 1869.)

Universell livförsäkring . Liksom hela livet erbjuder universella livförsäkringar täckning vid dödsfall och ackumulering av kontantvärde, baserat på hur mycket du betalar i premier.

Premierna är generellt flexibla, inom vissa gränser. När du har byggt upp tillräckligt med kontantvärde i din försäkring för att täcka kostnaderna för försäkringar och administrativa avgifter, kan du justera din premiebetalning. Det betyder att du kan betala mer eller mindre till din försäkring, allteftersom dina individuella omständigheter motiverar.

Varför skulle flexibla premiebetalningar vara önskvärda? Vissa människor betalar den högsta möjliga premien till en försäkring under de första åren av täckningen, och bygger upp försäkringens kontantvärde. Det kontantvärdet kan sedan användas för att betala premier om deras inkomster minskar i pension.

Variabel universell livförsäkring . Denna typ av försäkring gör det möjligt för försäkringsägare att sätta en försäkrings kontantvärde på ett investeringskonto som hanteras av försäkringsbolaget.

Intäkterna från kontot ökar kontantvärdet och kan öka storleken på dödsfallsersättningen för försäkringen. Försäkringar och övriga kostnader betalas från kontot. Kontot kan dock göra en förlust eftersom det är knutet till marknadens resultat. Det kan i sin tur påverka mängden tillgängliga medel för att betala för det underliggande försäkringsskyddet och storleken på dödsfallsersättningen.

Den här typen av försäkringar tenderar att tilltala dem som vill ha möjligheten att göra möjliga investeringsvinster med sin försäkring, tillsammans med inkomstskattefördelar.

Dessutom erbjuder denna typ av politik vanligtvis premiumflexibiliteten hos universella policyer. Som ett resultat kan försäkringsägare ha möjlighet att få större kontantvärdevinster än vad som erbjuds i hellivsförsäkring. Och de har möjlighet att justera sina premiebetalningar som svar på eventuella upp- och nedgångar som marknadsinvesteringar tenderar att ge. Så premierna kan minska när försäkringens investeringar vinner eller premierna kan stiga, eller dödsfallsersättningen krympa, när dessa investeringar tappar mark.

Indexerat universellt liv . Denna typ av försäkring erbjuder också investeringsalternativ, som i allmänhet är knutna till resultatet av ett aktiemarknadsindex. Men vinster och förluster är begränsade på vissa nivåer. Detta ger försäkringsägaren en möjlighet att dra fördel av starka marknadsresultat upp till en viss nivå. Samtidigt är en försäkringsägare något skyddad i nedgångar på marknaden.

Efterlevandeförsäkring. Detta är en livförsäkring som täcker två försäkringstagare och betalas ut vid det andra dödsfallet. Det kan vara ett helt liv eller annan typ av permanent livförsäkring och är generellt utformad för par som bara vill lämna pengar till en förmånstagare efter att båda har gått igenom. Överlevnadspolicy, till exempel, kan vara idealisk för gifta par med ett barn med särskilda behov, eller för företagare som vill planera för en ordnad övergång av ägande till nästa generation. (Läs mer: Vad är efterlevandeförsäkring?)

Senare i livet. Det finns vissa typer av försäkringar – förenklad hela livförsäkring och garanterad acceptanslivförsäkring – tillgängliga för dem som på senare år vill skydda sina nära och kära mot obetalda räkningar och begravningskostnader. Dessa alternativ riktar sig till dem som inte kan få en mer traditionell försäkring, antingen för att ett redan existerande medicinskt tillstånd gör dem olämpliga eller för att deras ålder skulle göra en traditionell försäkrings premier oöverkomligt dyra. Sådana försäkringar kan också erbjuda begränsade förmåner under en period. (Läs mer: Alternativ för livförsäkring under dina senare år)

Rittare

Permanent försäkring kan också lägga till ryttare i försäkringen. Dessa är ytterligare förmåner som möjliggör saker som möjligheten att köpa fler försäkringar i framtiden eller att avstå från premiebetalningar under vissa omständigheter. Sådana bestämmelser ökar vanligtvis kostnaden för försäkringen men erbjuder lösningar för försäkringsägare som vill ta itu med särskilda omständigheter eller skyddsbehov. (Läs mer: Förstå ryttare av livförsäkringar)

Slutsats

I slutändan finns många typer av livförsäkringar tillgängliga, från nakna försäkringar till mer komplicerade, och kanske riskfyllda, versioner av variabelt universellt liv. Vissa typer är mer lämpliga för vissa människor än andra och konsumenter vänder sig ofta till en finansiell expert för att hjälpa till att sortera igenom alternativen. Men att känna till grunderna om skillnaderna i olika typer av livförsäkringar är ett bra första steg för att avgöra vad som kan vara rätt för dig.