AUM (tillgång under förvaltning) för värdepappersfonder som rapporteras i de flesta onlineportaler är det totala värdet. AUM för den ordinarie planen (provisioner togs bort före NAV-deklaration) plus AUM för den direkta planen (inga provisioner). I den här artikeln listar vi de mest populära direktplansfonderna – det vill säga de med störst AUM. Det finns några överraskningar!
Varje kvartal rapporterar sammanslutningen av värdepappersfonder i Indien (AMF) den genomsnittliga AUM per kvartal. Inhemsk fond av fonder AUM rapporteras separat för att undvika dubbelräkning av tillgångar. I denna rapport, AUM för den direkta planen och ordinarie aktiefonder rapporteras separat. Under varje plan kan man också ta reda på AUM i utdelningsalternativ och tillväxtalternativ . OBS:Planer och optioner har distinkta betydelser för fonder och bör inte användas omväxlande!
Vanligtvis föredrar institutioner direkta planer för att minska omkostnader, och de sju populäraste direkta planfonderna är likvida. Så det är viktigt att överväga likvida fonder och övernattningsfonder direkt plan AUM separat.
Låt oss nu skära AUM steg för steg. Uppgifterna motsvarar Average Assets under Management (AAUM) för kvartalet oktober – december 2020 (Rs i Lakhs).
Således är den totala direkta planens andel av AUM sunda 40,58%. Man kan förvänta sig att mycket av detta är i likvida medel och övernattningsfonder (institutionella och HNI AUM). Direktplanens likvida fond och dagslånefondens AUM-andel är dock bara 11,82%.
De återstående 28,76 % (det vill säga 40,58 % minus 11,82 %) finns i andra direkta planer! Men om du tittar på de 30 bästa fonderna i denna icke-likvida, icke-övernattande direktplanlista, är det tydligt att "stora pengar" har flyttats till företagsobligationsfonder, fonder med rörlig ränta och andra typer av kortfristiga obligationer fonder med bättre kreditkvalitet.
Detta beror med största sannolikhet på fallande räntor (som skulle påverka penningmarknadsfonder mest) och kreditkvalitetsproblem i samband med Franklin-debaclet. De 30 bästa sådana fonderna listas nedan.
Det finns bara 28 aktieorienterade fonder på topp 100-listan (exklusive likvida och övernattningskategorier), men detta inkluderar fem arbitragefonder (="stora pengar"). Det totala AUM för de fonder som anges nedan är endast 3,7 % av det totala AUM (alla fonder)
Scheme NAV NamnGenomsnittliga tillgångar under förvaltning (AAUM) för kvartalet oktober – december 2020 (Rs i Lakhs) Kotak Equity Arbitrage Fund – Tillväxt – Direct736270.9Mirae Asset Large Cap Fund – Direct Plan-Growth664823.4ICICI Prudential Plan- Bluechip Fund – Direct Growth664040.7HDFC Equity Fund -Direct Plan-Growth Option604974.1SBI BLUE CHIP FUND-DIRECT PLAN -Growth584881Axis Bluechip Fund – Direct Plan-Growth567155.4ICICI Prudential Equity Fund 567155.4ICICI Prudential Equity Fund5 Plan-Growth Option474058.2Axis Long Term Equity Fund – Direct Plan-Growth Option417544.1ICICI Prudential Value Discovery Fund – Direct Plan-Growth408099.8Parag Parikh Flexi Cap Fund – Direct Plan-Growth383467.9ID Bluechip Fund – Direct Plan-Growth368228.7HDFC Mid Cap Opportunities Fund -Direct Plan-Growth Option360690.2HDFC Arbitrage Fund Wholesale Plan-Growth Option Direct Plan349835.1Nippon India Arb itrage Fund – Direct Plan-Growth Plan – Growth Option346480.6Aditya Birla Sun Life Frontline Equity Fund – Growth – Direct Plan342181.9ICICI Prudential Balanced Advantage Fund – Direct Plan-Growth321189.8Axis Focused 25-fond – 42181.9GFC Direct Plan – 42181.9GFC Direct Fond – Direct-Growth Plan292597.3HDFC Top 100 Fund -Direct Plan-Growth Option292466.9Aditya Birla Sun Life Equity Fund – Tillväxt – Direct Plan250715.6UTI – NIFTY Index Fund-Growth Option- Direct 230502.6 Axis Midcap Fund – Direct Plan-Growth216531.4HDFC Balanced Advantage Fund -Direct Plan-Growth Option200252.5SBI Magnum Multicap Fund – DIRECT PLAN – Growth Option197458.8Aditya Birla Sun Life Tax Relief '96 – Growth Cap –1 Direct Plan –396BI9S Plan. Direkt plantillväxt184540.4UTI Nifty indexfond är den enda i sitt slag i listan ovan. Indexfondens direkta AUM är endast 0,75 % av totala direkta AUM och cirka 3 % av icke-likvida; planer som inte är direkta över natten. Dessa är de tio bästa indexfonderna.
Sammanfattningsvis har 2020 sett en betydande förskjutning av institutionellt förvaltat kapital från penningmarknadsfonder (likvida; över natten) till fonder med rörlig ränta och kort- och medellånga obligationsfonder med hög kreditkvalitet. Arbitragefonder och aktiva storbolagsfonder dominerar aktiedirektplanens AUM-lista.