Statliga förmåner som ges till personer med liten eller ingen inkomst kallas i vardagligt för välfärdsförmåner. Termen "välfärd" kan syfta på en rad olika program i USA, men syftar ofta på kontanthjälp. I vissa fall kan dessa pengar användas hur mottagaren vill. I andra kan pengarna bara användas för specifika ändamål, till exempel matkuponger som bara kan användas för att köpa mat.
En primär fördel med välfärdsförmåner är att främja hälsan hos de personer som får förmånerna. Enligt ekonomen Roger Arnold, författare till boken "Economics", beror det på att det finns ett generellt samband mellan inkomst och hälsa. Människor som inte har någon inkomst och ingen sjukvård kommer, statistiskt sett, att leva kortare och mindre hälsosamma liv än människor som har tillräckligt med inkomst för att köpa ordentlig mat och betala för sjukvård.
Även om många vuxna kan göra val om hur mycket inkomst de väljer att tjäna, har barn inte samma lyx. Barn måste i allmänhet lita på de pengar som deras föräldrar kan tjäna. Socialbidrag, särskilt de som är avsedda för vård av barn, tillåter barn att växa upp med bättre kost, medicinsk vård och ägodelar som ger en bekvämare levnadsstandard.
Att tillhandahålla välfärd har visat sig minska brottsligheten. Även om vissa kanske hävdar att välfärden utgör en muta, tar det bort ett incitament att begå egendomsbrott att ge människor en viss inkomst för att förse personen med pengar eller egendom. Välfärden lindrar en del av en individs ekonomiska behov och sänker därigenom brottsligheten och ökar den allmänna stabiliteten i samhället som helhet.
En annan fördel med välfärdsförmånerna är att de fördelar ett samhälles välstånd jämnare. Vissa anser att detta är en fördel i sig. Men andra kan tycka att det är orättvist att ge pengar till människor som inte tjänat dem. Det finns, enligt Arnold, ett påvisat samband mellan inkomstfördelning i ett samhälle och det samhällets stabilitet. Samhällen med större ojämlikhet i rikedom lider i allmänhet av mer social och politisk oro.