Att refinansiera ett bostadslån är en enkel process. Förutsatt att det finns tillräckligt med eget kapital i ett hem, betalar ett nytt bostadslån tillbaka ett befintligt och en låntagare börjar betala på det nya bolånet. Eftersom konceptet är detsamma i hela USA, har alla stater regler som varje långivare och låntagare måste följa vid refinansieringstransaktioner. I Texas skiljer sig reglerna något från dem som tillämpas i andra stater.

Refinansieringsregler för utbetalning

I Texas är refinansieringstransaktioner där låntagare vill ta emot kontanter begränsade till 80 procent av lån till värde (LTV). Det innebär att ett nytt lånebelopp inte får överstiga 80 procent av värdet på en bostad. En belåningsgrad beräknas genom att det nya lånebeloppet divideras med fastighetens värde. Till exempel, om en låntagare söker ett bolån på 75 000 USD i ett hem värt 112 000 USD, skulle LTV vara 67 procent och tillåtet enligt Texas lag.

Tre procentregel

Texas lag säger att endast 3 procent av ett nytt lånebelopp kan användas för specifika stängningskostnader. Dessa kostnader inkluderar värderingsarvode, mäklararvode, kostnad för en undersökning och titel samt emissionsgarantier. Denna regel skyddar låntagaren från att debiteras för höga avgifter. Det kan dock vara en nackdel för smålån, där vanliga stängningsavgifter måste sänkas, vilket får vissa långivare att dra sig undan marknader där fastighetsvärdena ligger i den nedre delen av spektrumet.

12-dagarsregel

På alla uttagsrefinansieringar i Texas måste låntagare vänta minst 12 dagar innan lånet kan godkännas av en försäkringsgivare. Detta ger låntagaren tid att se till att en refinansiering bäst uppfyller hans behov och långivare att göra säkra lån.

Regler för bostadslån

I Texas behandlas andralån och hemlån som uttagsrefinansiering. Detta innebär att ett andra bolån endast kan höja den kombinerade belåningsgraden (beloppen av första och andra bolån) till 80 procent. Låntagare får också bara säkra ett bostadslån per år och endast ett juniorlån kan vara på plats åt gången. Texas långivare är inte heller tillåtna att kräva att låntagare betalar skulder med intäkter från andra hypotekslån eller bostadslån.