Aktier kan handlas baserat på information som avslöjas i företagets bokslut eller baserat på historiska handelsmönster som visas i diagram. Ett tredje alternativ för handel med aktier är att kombinera de två teknikerna.

Handel på Fundamentals

Att handla med aktier baserat på fundamenta börjar med analysen av de finansiella rapporterna som företag släpper regelbundet. Denna handelsmetod söker bestämma företagens relativa värde baserat på en mängd olika datapunkter, inklusive tillväxten av intäkter, intäkter och marknadsandelar. Pris/vinstkvot är en grundläggande information som kan användas för att jämföra företagets värderingar. Detta förhållande beräknas genom att dividera ett företags aktiekurs med dess vinst per aktie. Ett företag med en aktiekurs på 45 USD som tjänar 3 USD per aktie skulle ha ett P/E-tal på 15. Ett annat företag som är prissatt till 90 USD med en vinst på 3 USD per aktie skulle ha ett P/E-tal på 30. I fundamental handel, aktien som är prissatt till 45 USD skulle anses vara det bästa värdet, eftersom den tjänar lika mycket per aktie som 90 USD-aktien, men är bara halva priset.

Tips

Warren Buffett har använt fundamental analys för att bli en av de rikaste människorna i världen.

Teknisk handel

Istället för att använda bokslut sker teknisk handel genom att kartlägga aktiekurs och volymrörelser. Köp och sälj med hjälp av tekniska handelsindikatorer använder historiska data för att avslöja diagrammönster som har upprepats över tiden. Handlare använder upprepningen av dessa mönster för att försöka förutsäga förändringar i aktiekurser på kort och medellång sikt . Ett exempel på en teknisk indikator skulle vara en uppåtvänd utbrott . Detta inträffar när en aktie som har handlats inom ett snävt prisintervall plötsligt bryter över de övre priserna i intervallet. Om liknande mönster har föregått en betydande appreciering av aktiekursen för den aktien, skulle en teknisk handlare köpa aktier när utbrottet inträffar.

Kombinera tekniker

Kombinationen av fundamental och teknisk analys kan användas för att ge separata köpsignaler på samma aktie . Till exempel skulle en aktie som har en låg relativ P/E som just har brutit igenom den övre delen av sitt handelsintervall ge två separata köpsignaler . Även om flera köpsignaler inte ger någon garanti för framgång i handeln, kan i det här exemplet kombinationen av värde som härrör från fundamental analys och ett potentiellt steg högre baserat på de tekniska handelsmönstren öka oddsen för att göra en lönsam handel.

Säljsignaler

Alla tre handelstekniker kan också användas för att bestämma när aktier ska säljas. Till exempel kan en aktie som har ett mycket högre P/E-tal än liknande aktier anses vara på eller nära sin högsta förväntade aktiekurs, baserat på fundamenta. En aktie som bryter igenom botten av ett smalt handelsintervall, kallat nedåt-utbrott , kan signalera att en aktie är på väg lägre baserat på teknisk analys. Med ett kombinerat tillvägagångssätt kan en aktie med ett högt P/E-tal som också har haft en nedåtgående utbrytning ge två separata säljsignaler.