Redaktörens anmärkning:

Jag stötte på BetterSpiders blogg för första gången via trawlning på nätet – som är min vanliga hobby – för bra skribenter jag kan läsa/lära mig av och föra till våra läsare. Hans författarskap var exakt. Klar. Ärliga. Praktisk. Allt jag ville ha i en författare skulle jag jobba med. Den stora överraskningen var att han faktiskt visade sig vara en enhetskompis från armén – vilken kicker .

Jag hoppas att du får stort värde från hans skrifter. Och jag hoppas att din väg mot ekonomiskt oberoende blir mindre rörig när du följer oss närmare. Det här är vår telegramgrupp om du vill hålla dig uppdaterad. Detta är vår facebookgrupp om du har några frågor angående investeringar. Vi publicerar ofta investeringsrelaterade delar på båda.

Hälsningar,
Irving

• Better Spiders blogg
• Bättre Spiders twitter

När de globala finansmarknaderna blir allt mer turbulenta och räntorna börjar backa från den avtagande ekonomin, har investerare som jagar avkastning färre alternativ.

Ett sätt att navigera i denna osäkerhet och rädsla för lågkonjunktur, som har fastnat mellan sten och sten, är genom utdelningsinvesteringar – vilket hjälper investerare att hålla sig friska från aktiekursvolatilitet tack vare stabila inkomstgenererande tillgångar.

Utdelningsinvestering är en generisk term som betyder att investera i företag som betalar utdelning, och dessa kontantbetalningar – en typ av aktieägaravkastning – utgör en del av din passiva inkomst.

Dessa betalningar kan vara kvartalsvis, halvårsvis eller årligen, beroende på företagets utdelningspolicy, och utgör därmed en pålitlig grund av passivt kassaflöde om du kan samla tillräckligt med aktier.

Det finns flera populära sätt att konstruera en portfölj som en del av utdelningsinvesteringar, och alla är inte skapade lika. Företag som har visat en uthållig utdelningstillväxt får väl stöd i utmanande marknadsförhållanden.

I det här inlägget skulle jag vilja prata lite mer om tre utdelningsstrategier för privata investerare –

• Aktier med hög avkastning
• Utdelningsaktier
• Real Estate Investment Trusts (REITs)

Låt oss utforska var och en av dem mer i detalj.

Aktier med hög avkastning

Högavkastande utdelningsaktier är aktier som ger en högre utdelning än genomsnittet. För att få aktiens direktavkastning dividerar du utdelningen per aktie med aktiekursen.

Dessa högavkastande utdelningsaktier är ett attraktivt sätt för investerare som letar efter passiv inkomst – till exempel pensionärer som vill finansiera sin pensionslivsstil eller investerare som vill generera kassaflöde till sina bankkonton medan de luta sig tillbaka och koppla av.

Det finns flera anledningar till att dessa företag ger höga utdelningar – de kan ha en stark och stabil affärsmodell som genererar uthållig lönsamhet, potentiellt undervärderade aktier, eller så kan det bero på att aktiekursen har fallit avsevärt som ett resultat av försvagad försäljning och lägre framtid. tillväxtutsikter.

Alla högavkastande utdelningsaktier är inte bra.

Om vi ​​till exempel tittar på StarHub (CC3), till dagens pris är deras efterföljande 12-månaders (TTM) direktavkastning 9,47 % och 12 % förra året, mycket högre än STI:s TTM-utdelningsavkastning på 3,8 %.

Är Starhub ett köp till dagens pris och direktavkastning?

Vi vet inte, men det är säkert att investerare inte är optimistiska om bolagets framtidsutsikter, och framtida utdelningar kommer sannolikt att sänkas eftersom utdelningspolicyn inte är hållbar.

Förutom direktavkastning finns det flera andra mätvärden som används för att utvärdera en aktie med hög utdelning. utdelningsförhållandet visar hur mycket av resultatet som betalas ut som utdelning (och motsvarande hur mycket som återinvesteras i verksamheten).

Företag med höga utdelningskvoter tenderar att vara mogna och återinvesterar inte mycket av det tillbaka i verksamheten, vilket begränsar tillväxtutsikterna och framtida intäkter.

utdelningstillväxten är också ett annat bra mått att spåra, det mäter den årliga procentuella tillväxten i ett företags utdelningar – användbart vid prissättning av aktier som i utdelningsrabattmodellen.

Eftersom utdelningstillväxten kan vara både positiv och negativ år för år, ger den årliga procentsatsen investerare en bättre bild av utdelningstillväxten.

Naturligtvis måste alla dessa faktorer beaktas i kombination, tillsammans med andra grundläggande faktorer som affärsmöjligheter, resultat tillväxt, varaktig konkurrensfördel och makroekonomiska risker.

Ett sätt att investera i en pool av högavkastande utdelningsbetalande företag är genom en ETF som Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM) – som spårar mer än 400 högst avkastningsaktier på marknaden – kanske eller kanske inte är det bästa alternativet.

Det som är bra är att en investering genom en ETF ger dig ett brett ägande i många högutdelningsbetalande bolag viktat med börsvärde i fallet med VYM. Du får betydande exponering mot de största företagen globalt som J&J, J.P. Morgan och Cisco Systems till en kostnadskvot på bara 0,08 % per år.

Men en sådan stor exponering mot gigantiska USA-baserade företag på bara ~100 räntepunkter av utdelningsfördel jämfört med S&P 500 kanske inte är det bästa alternativet för yngre investerare, som kan (och utan tvekan borde) ta mer risk i sin investeringsstrategi på snabbare växande företag som ger en högre totalavkastning, särskilt med låga räntor som stödjer tillväxten.

Utdelningsaktier

Utdelningstillväxtaktier tar ett annat tillvägagångssätt. I det här fallet innebär strategin att leta efter aktier som har visat en ökande trend i utdelningar, en strategi som även kallas investering i utdelningstillväxt .

Investeringar i utdelningstillväxt lovar inte höga utdelningar, utan i stället identifierar de företag av god kvalitet som har en historia av att successivt öka eller bibehålla utdelningar – ett tecken på styrka och ledningsförmåga.

En anledning till att investeringar i utdelningstillväxt är populärt är att ingen vill investera i företag som betalar en enorm utdelning på ett år och sedan betalar hälften nästa år, en fjärdedel året därpå och ingenting alls när det väl går i konkurs. *hosta, hyflux, hosta*

Investering i utdelningstillväxt säkerställer att du identifierar solida företag som;

1. prestera genomgående bra,
2. ha stabila affärsmodeller och
3. ökande kassaflöden.

Alla dessa faktorer säkerställer att din utdelning växer varje år – även om du bara sitter sysslolös och inte gör något åt ​​dem.

Real Estate Investment Trusts (REITs)

REITs är ett attraktivt sätt att köpa en portfölj av stabila inkomstgenererande fastighetstillgångar som ger regelbunden inkomstfördelning från hyror.

Dessa är professionellt förvaltade stiftelser som investerar i fastigheter och förvaltar hyresgästerna och driften av fastigheterna i portföljen.

Attraktionskraften hos REIT kan ses på deras högre utdelningsavkastning än genomsnittet – vanligtvis varierande från 4 % till 10 % – jämfört med det breda marknadsindexet, tack vare deras smarta användning av hävstång för att låna och finansiera fastighetsköp.

Utöver utdelningsintäkter kan REITs också öka i värde och ha prisuppgång också – vilket gynnar långsiktiga investerare som kan rida ut osäkerheten på marknaderna.

Kolla in:Hur man investerar i REITs Singapore 2019

Utdelningsstrategi

Nu när du har förstått grunderna i de olika formerna av utdelningsinvesteringar, hur utför du det genom att konstruera en portfölj?

Mitt föredragna sätt – om du är en nybörjare eller saknar tid att göra investeringsundersökningar – är att bara köpa en ETF enligt din föredragna strategi.

Till exempel, för en asiatisk baserad portfölj med högutdelnings-ETF, har Vanguard också en Asia Ex-Japan High Dividend Yield ETF (9085) som ger en TTM-utdelningsavkastning på 3,62 %, investerar i 392 företag som är tungt vägda mot finansiella (40 %) ) och teknologi (16,5 %) till en årlig kostnadskvot på 0,35 %.

Att jämföra Vanguard Asia ex Japan High Dividend Yield-index (i grönt) med Vanguard Asia ex Japan-index (i blått) visar hur de båda utvecklar sig ganska lika, men High Dividend yield ETF har lägre 1-års volatilitet (13,31%) jämfört med till standardindex (14,61%)

För REIT-investerare som är lata investerar Nikko Asset Management-STC Asia REIT ETF i en portfölj av Asien före detta japanska REITs med utdelningar som betalas kvartalsvis till en total kostnadskvot på 0,60 %. Asien före detta japanska REITs ger en av de högsta utdelningarna i världen, och Asiens ekonomier (och motsvarande fastighetsvärden) förväntas fortsätta växa med den stigande medelklassen.

Utdelningsinvestering är bara en form av investering

Även om utdelningsinvesteringar har sina fördelar från stadiga kassagenererande tillgångar eller stabila och lönsamma verksamheter ('blue chips'), är utdelningsavkastningen bara hälften av den totala avkastningsekvationen.

Kapitaltillväxt, eller den procentuella förändringen av det aktuella priset jämfört med priset för ett år sedan, utgör den andra sidan av avkastningsekvationen.

Investerare som letar efter kapitaltillväxt kallas vanligtvis tillväxtinvesterare, och de jagar vinsttillväxt och högre framtida utdelningar snarare än dagens inkomst.

Det finns ingen storlek som passar alla i investeringsstrategin och rätt strategi måste skräddarsys efter din riskaptit, kassaflödesbehov och investeringshorisont.

För mig hjälper det mig att hålla kursen och ta en långsiktig strategi för att investera på aktiemarknaden genom att se de regelbundna kassaflödena från utdelningsbetalande företag som kommer in på mitt bankkonto under tider av nöd och turbulens på marknaden.

Vår Masterclass för förtidspensionering lärs ut av Chris Ng, vars passiva inkomst från utdelningar på aktiemarknaden översteg hans levnadskostnader vid 32. Han fortsatte med att tjäna sin första miljon i aktier när han var 37. Allt detta var genom utdelningsbaserade investeringsstrategier. Han hade en passiv inkomst på 9 500 $ per månad 2018 och ser ut att vara på rätt spår för mer i slutet av 2019. Om du är angelägen om att ta reda på hur han gjorde allt detta kan du registrera dig för en plats här.