Det finns många ordspråk inom handelsbranschen. Några av dem är:"Köp lågt; Sälj högt”; "Ingen gick sönder och ringde kassaapparaten"; och "Björnar och tjurar tjänar pengar, men grisar blir slaktade." Intressant nog finns det ett motiv bakom alla dessa talesätt, och det har att göra med att hantera risker. Handelsbeslut bör baseras på att bedöma balansen mellan risk och avkastning. Även om det är en naturlig instinkt att vilja maximera belöningen, är det lika viktigt att vara disciplinerad och hantera risker.
Vissa handlare kanske naivt frågar:"Varför spelar det roll att aktivt hantera risker?" Svar:Det är inte alltid på grund av risker som lätt kan identifieras. Ganska ofta beror det på riskerna som inte lätt kan identifieras - oförutsedda händelser eller händelser. Inom investeringsbranschen anses dessa (förmodligen) sällsynta händelser vara så avlägsna att de är helt oförutsedda. Tyvärr på dagens mycket volatila marknader är den här typen av händelser inte bara vanligare, de kanske inte är så oförutsägbara som de tros vara.
Det kan vara lätt för handlare och investerare att bli nöjda med en aktiemarknad som fortsätter att stiga stegvis. Dessutom kan det vara lätt för handlare och investerare att bli säkra på sitt ekonomiska välbefinnande och marknadernas välvilja. Sanningen att säga kommer det inte alltid att vara fallet. Återigen, som ordspråket säger, "Det som går upp kommer så småningom att falla."
Handlare kan nästa fråga, "Vad betyder riskhantering?" Helt enkelt, i investeringsvärlden är riskhantering en process för att etablera en disciplin kring att skydda tillgångar. Här är några saker som investerare kan tänka på så att flyktiga händelser förhoppningsvis inte kommer att kännas så tumultartade som de ser ut att vara:
Det är viktigt att diversifiera innehaven i vilken portfölj som helst. Även om många aktiva investerare översätter detta till att inneha aktier i olika sektorer av marknaden (vilket för övrigt kan vara en bra idé), kan det också vara en bra idé att diversifiera sig över tillgångsklasser (som kan inkludera företagsobligationer, statsobligationer och terminer).
Olika investerare befinner sig i olika skeden av livet. Yngre investerare kan ha en längre tidshorisont för sina investeringar än äldre investerare. Risktolerans är ett personligt val, men det är bra att ha perspektiv på personliga tidshorisonter och hantera risker efter när tillgång till medel från olika tillgångar behövs. Om kontanter behövs på kort sikt är det bättre att sälja en tillgång när du vill att sälja den istället för när du har att sälja den.
Människor är mycket bekväma med begreppet skydd när det kommer till sin sjukvård, sin bil eller sitt hus. Det är också viktigt att vara bekant med begreppet skydd av andra tillgångar, såsom investeringsportföljer. Det finns investeringsstrategier för att specifikt minska risken för stora, betydande förändringar i aktiekurserna. Till exempel är alternativstrategin för att köpa puts en grundläggande, men det finns andra också.
Det är väldigt lätt för en investerare att tappa huvudet i galenskapen med dramatiska marknadsrörelser – men det är viktigt att inse att detta bara är en del av hur marknader fungerar. Det är inte nödvändigt att vara aktiv bara för att det finns action på marknaderna. Mitt i eldstormen kan det vara lätt att tappa perspektivet och missa skogen för träden. Ibland är en liten paus allt som krävs för att återfå rätt perspektiv. Tänk på den långsiktiga synen på personliga ekonomiska mål och upprätthåll disciplin.
Nu kommer den svårare delen. Det kan vara lätt att förstå varför det är viktigt att hantera risker och vad det kan innebära för olika handlare. Men att utveckla en riskhanteringsdisciplin kan vara lite svårare. Det finns några stegvisa steg som handlare kan ta för att sätta dem på vägen mot riskhantering.
Gör läxan. Råd om ett "hett val" från grannens kusins vän kan låta som en bra handelsidé, eller så kanske det inte. Handlare måste verkligen fatta dessa beslut själva, vilket inkluderar att förstå vad som händer på den bredare marknaden, såväl som att förstå vad som händer inom enskilda aktier.
När man tittar på enskilda aktier finns det två olika sätt att analysera om en viss aktie kan vara en bra investering:fundamental analys och teknisk analys. Grundläggande analys är att utvärdera ett företag baseras på ekonomiska och finansiella faktorer. Exempel på fundamentala faktorer inkluderar pris/vinstkvoter (P/E-tal), vinst per aktie (EPS) och avkastning på eget kapital (ROE). Teknisk analys, å andra sidan, tittar på rörelser i en aktiepris för att försöka identifiera trender. Exempel på teknisk analys är 52-veckors toppar och dalar, eller glidande medelvärden.
E*TRADE har tillgängliga verktyg för att hjälpa till att undersöka de bredare marknaderna, undersöka olika sektorer och till och med söka efter aktier baserat på både grundläggande och tekniska strategier. För att lära dig mer om hur du använder grundläggande och teknisk analys besök kunskapsbiblioteket.
Det är klokt för investerare att få så stor förståelse för en mängd olika investeringsverktyg som möjligt. Att ha en mängd olika verktyg, kunskaper och färdigheter kommer att tillåta en investerare att uppnå större diversifiering och potentiellt ha en större disciplin för att hantera risker. Detta kan i sin tur ge en investerare möjlighet att dra fördel av olika marknadsförhållanden och kan ge dem den bästa sannolikheten att få en positiv investeringsupplevelse.
De 9 investeringsriskerna du behöver skydda dig mot
C.A.N. Klarar du det? Slå in din investeringsrisk
Investerare:Låt inte FOMO riskera din pension
Psykologin för aktiemarknaden och investeringsbeslut
5 strategier för att hantera din förändrade risktolerans
Hantera inflationsrisk vid pensionering
Att gå i pension på en nedåtgående marknad:Hantera sekvensen av avkastningsrisk
Några kreativa alternativ för att minska investeringsrisken i IRA