Fundamental analys är hörnstenen i investeringar. Hälsan hos ett företag och dess aktier är viktiga faktorer att ta hänsyn till vid handel.
Vilka är riktmärkena för fundamental analys?
När du tittar på de nuvarande och framtida finansiella utsikterna för ett företag och dess aktieerbjudande, finns det några beprövade prestationsmätningar och riktmärken som varje fundamental analytiker undersöker.
Marknadsvärde (kapitalisering)
- Vad det betyder: Detta är det totala marknadsvärdet på de utestående aktierna i ett börsnoterat företag. Det är lika med aktiekursen, multiplicerat med antalet utestående aktier.
- Varför det är viktigt: Storleken på ett företag kan hjälpa till att bedöma risker. Även om det verkligen inte alltid är sant, hävdar många marknadsexperter att ju större företaget är, desto lägre är risken.
- Bra att veta: Aktier av företag med ett börsvärde på 10 miljarder USD eller mer kallas "large cap" eller "big cap"-aktier.
Resultat per aktie (EPS)
- Vad det betyder: Detta är den del av ett företags vinst som allokeras till varje utestående andel av stamaktier, vilket ofta ses som en stark indikator på lönsamhet.
- Varför det är viktigt: Detta är en viktig variabel när man bestämmer en akties pris, men bör inte vara den enda faktorn. Ett högre EPS-tal indikerar högre lönsamhet.
- Bra att veta: Denna grundläggande bör noggrant utvärderas. Investerare bör titta på exakt hur vinsterna genererades, framtida vinstutsikter och andra mätvärden.
Pris-vinstkvot (P/E)
- Vad det betyder: Detta är förhållandet för att värdera ett företag baserat på dess aktiekurs i förhållande till dess vinst per aktie. Detta används för att bestämma vad investerare är villiga att betala för en aktie, baserat på intäkter.
- Varför det är viktigt: Även om det finns många faktorer när de bedömer en aktie, ser många investerare ett P/E-tal som en indikator på om aktien kan vara ett bra värde.
- Bra att veta: När du jämför liknande aktier i samma bransch och av samma storlek och omfattning kan en P/E hjälpa dig att begränsa ditt val.
Dividendavkastning
- Vad det betyder: För aktier som ger en årlig utdelning anger detta hur mycket ett företag betalar ut i utdelning i förhållande till aktiekursen. Utdelningar är inte garanterade – företag kan ställa in utdelningar i tider av ekonomiska svårigheter.
- Varför det är viktigt: Denna procentandel kan hjälpa investerare att mäta hur mycket kassaflöde de får från varje dollar som investeras i en aktie som ger utdelning. Ju högre avkastning, desto högre utdelningsavkastning.
- Bra att veta: I allmänhet ger aktier med mindre tillväxtpotential högre utdelning, medan aktier med hög tillväxtpotential inte ger utdelning (attraktionskraften hos dessa aktier är vanligtvis potentialen för aktiekursuppskattning).
Även om det finns många fler indikatorer som kan beaktas när man utvärderar ett företags övergripande finansiella bild, är dessa grunder ett utmärkt ställe att börja.
Kolla in aktiehandelsidéer eller använd E*TRADE Stock Screener för att tillämpa dina kunskaper om fundamental analys.
