Derivathandel har länge varit en av de vanligaste formerna av handel i Indien och till och med globalt.
Handel med derivat i Indien och utomlands avser handel med en produkt som kallas ett derivat, vars värde härleds från värdet på dess underliggande tillgångar.
Derivat i Indien styrs av Securities and Exchange Board of India (SEBI). I sin årsrapport för 2019-20 uppgav tillsynsmyndigheten att den undersökte "genomförbarheten av införandet av fraktderivat på råvaruderivatmarknaden".
Även om kontrakt på samma råvaror för närvarande kan handlas på flera börser för att erbjuda val och konkurrens till investerare, har SEBI uttalat att det kan vara på väg att tillåta att en råvara handlas på endast en börs.
Även när SEBI räknar ut hur mycket derivatfinansiering är genom frakt, är det viktigt att lära sig om vad detta betyder för den indiska marknaden. Läs vidare för att lära dig mer.
Med frakt avses gods som transporteras i bulk, främst för industriella ändamål. Dessa kan omfatta gods som transporteras med fartyg, flyg, järnväg eller väg. Derivat vars värde härleds från framtida fraktrater kallas fraktderivat.
Fraktderivat, i länder där de handlas lagligt, handlas ofta av slutanvändare som spannmålshus och fartygsägare, såväl som leverantörer som internationella handelsbolag och integrerade oljebolag. Detta görs för att erbjuda skydd genom att minska risken och skydda sig mot prisvolatilitet inom försörjningskedjan.
Fraktprisindex släpps av Shanghai Shipping Exchange och Baltic Exchange. Det utsedda clearinghuset ser att de clearade kontrakten marginaliseras dagligen. I slutet av handelsdagen ser investerare antingen ta emot eller betala skillnaden i handeln mellan marknadsindex och papperskontrakten.
Eftersom sjöfartsmarknaderna bär en hög risk är fraktderivat en lukrativ möjlighet för rederier och operatörer tillsammans med handelsbolag, oljebolag och spannmålsföretag som vill hantera risken för fraktpriser.
I Indien är de mest populära derivatinstrumenten terminskontrakt, optioner, terminer och swappar.
Med denna typ av instrument ingår två parter ett avtal om att köpa eller sälja en tillgång vid en bestämd tidsperiod i framtiden, till ett tidigare överenskommet pris.
Med ett optionskontrakt köper en investerare rätten men utan skyldighet att köpa eller sälja den underliggande tillgången på ett tidigare överenskommet datum till ett överenskommet pris. Köparen får rätten att utnyttja sin option genom att betala en premie medan den som skriver optionen erhåller premien och är skyldig att köpa eller sälja den underliggande tillgången om optionsköparen väljer att utnyttja sin option.
Under denna typ av instrument ingår två parter ett kontrakt om att sälja eller köpa en underliggande tillgång till ett förutbestämt pris på ett förutbestämt datum. Oavsett priset på tillgången på det datum som tidigare avtalats, är båda parter skyldiga att genomföra transaktionen.
Ett avtal för framtiden mellan två parter, swappar sätter en formel för utbyte av kassaflöden. Swappar är en bra investering för investerare som vill balansera de risker som följer med valutakurser och volatila räntor.
Derivatfinansiering kan kännas knepigt när du först börjar investera i instrumenten. Det kan kännas förvirrande, eftersom värdet på investeringen i sig härleds från värdet på underliggande tillgångar. Det finns dock flera sätt att förbereda sig för att investera på derivatmarknaden och se till att du inte gör några oavsiktliga fel eller förstör dina chanser att få hög avkastning. Läs vidare för att lära dig knep som bäst kan hjälpa dig att handla på derivatmarknaden i Indien.
Det viktigaste rådet du kommer att få när det gäller att investera i vilket instrument som helst är behovet av att göra grundlig forskning om instrumenten och marknaden. Detta är viktigt för att kunna förutse marknadens rörelser och dina instrument. Handel på derivatmarknaden kräver att du bedömer marknadsförhållandena på ett periodiskt sätt, där du håller ett öga på förändringar som sker på marknaden och bedömer dess framtida värde.
När du handlar med derivat är det viktigt att ha extra pengar på ditt konto. Marginalbelopp avser det belopp som används av handlare för att initiera handel på marknaden. Men eftersom detta marginalbelopp kan ändras baserat på den underliggande aktiens pris, kan det vara bra att ha ytterligare pengar på ditt konto.
Det finns flera typer av konton tillgängliga på marknaden för handlare, men det är viktigt att få ett konto som passar dina individuella mål. Olika människor kan ha olika ekonomiska mål, och banker och finansinstitutioner erbjuder idag olika typer av konton i ett försök att tillgodose alla typer av investerare.
Se till att kontot har allt du behöver när du skaffar ett konto. för att kunna handla bekvämt. Du kan också välja att ha tjänsterna aktiverade på ett befintligt konto, vilket gör att du kan göra affärer via telefonen eller online.
Det finns flera överväganden du bör tänka på när du väljer dina aktier och kontrakten på dem. Dessa beslut bör fattas i linje med en rad faktorer, inklusive de likvida medel du för närvarande besitter, krav på marginaler, priset på underliggande tillgångar, kontraktspriser, etc. Det är viktigt att dessa faktorer övervägs noggrant innan du tar ett samtal om vilka instrument att investera i.
Oavsett vilken typ av instrument du investerar i, är det alltid nödvändigt att förbli beredd på volatilitet på marknaden och vidta försiktighetsåtgärder därefter. Genom att vara förberedd på förändringar på marknaden kan du vidta lämpliga försiktighetsåtgärder och förbereda dig inför eventuell oväntad turbulens.