Den kanske största missuppfattningen bland allmänheten när det gäller handel är att handel och investering är samma sak. Ingenting kan vara längre från sanningen—var och en är en separat disciplin, med unika funktioner och mål.

Om du är ny på kapitalmarknaden är förståelsen för handel kontra investeringar en viktig första lektion i din utbildning.

Bygga välstånd genom att investera

Det primära målet med att investera är att bygga välstånd genom att inta långsiktiga positioner på olika finansiella marknader. Att investera i traditionella "köp-och-håll"-utövare som Warren Buffett är en anrik metod för att säkra marknadsandelar.

Investering är i huvudsak konsten att dra nytta av makrotrender genom att upptäcka en tillgångs inneboende värde. Detta mål kan uppnås på en mängd olika sätt, men det är ofta baserat på flera nyckelprinciper:

• Grundläggande analys: Investerare fattar ofta beslut baserat på marknadens grunder. Analys av balansräkningar, resultaträkningar och de bredare sociala och ekonomiska miljöerna utgör grunden för marknadsinträde och utträde.

• Utökade horisonter: Tidslinjerna eller "investeringshorisonter" för öppna positioner på marknaden är långsiktiga till sin natur. Investeringshorisonter mäts i år och decennier, inte veckor eller månader.

• Portföljdiversifiering: Diversifiering är en viktig del av riskhanteringen. Olika tillgångar ingår i investeringsportföljer, särskilt aktier, obligationer, fonder, fastigheter och terminskontrakt. Om du har en IRA eller 401(k) har du redan en portfölj.

• Sammansatt avkastning: Investerare återinvesterar vanligtvis vinster eller utdelningar för att utöka innehavet. Med tiden kan de betydande positionerna öka kapitaltillväxten.

Allt som allt är investeringar en till stor del passiv strävan. Tillgångar köps och lämnas sedan ifred för att förfalla. Detta är en av de viktigaste kontrasterna mellan handel och investeringar:positionshantering. Investerare ignorerar kortsiktiga prisåtgärder eftersom de förväntar sig att den långsiktiga trenden kommer att omintetgöra periodiska förluster. I sin tur beräknas vinsterna bli omfattande—många gånger högre än den ursprungliga investeringen.

Generera kassaflöde via handel

Det primära målet med handel är att generera konsekventa kassaflöden. Detta kan åstadkommas genom att ofta köpa och sälja (eller vice versa) finansiella instrument. Medan världens Warren Buffetts är engagerade i att köpa och hålla, föredrar handlare som John Tudor Jones och Richard Dennis ett mer aktivt förhållningssätt till marknaderna.

För att generera regelbundna vinster, frodas handlare på prisvolatilitet och hävstångseffekt. Genom att handla aktiva värdepapper som terminer på marginal kan många deltagare säkra stabila kassaflöden. För att uppnå detta mål involverar en handlares perspektiv vanligtvis följande attribut:

• Teknisk analys: Även om marknadsgrunderna kan refereras av aktiva handlare, är precision en stor del av att upprätthålla lönsamheten. Därefter används tekniska indikatorer och verktyg rutinmässigt för att styra kontinuerliga marknadsinträden och utträden.
• Komprimerade tidsramar: Handlare bedriver affärer på förtätade horisonter. Följaktligen finns handelsvaraktigheter på intradag-, dag- eller swingtidsramar.

• Marknadslikviditet: Med tanke på det större antalet köp och sälj är effektivitet av största vikt för handlare. Produkter som har robust marknadsdjup och likviditet bidrar till framgång för aktiva handelsstrategier. Två instrument idealiska för aktiv handel är termins- och optionskontrakt.

• Aggressiv riskhantering: Medan investerare är nöjda med periodiska kapitaluttag, är det inte aktiva handlare. Kompetent handel kräver att negativa positioner snabbt skärs av och förluster realiseras.

Jämfört med investeringar är handel en aktiv strävan. Beslut fattas om mycket kortare tidsramar och lönsamhet är beroende av effektivitet. Paradigmet för handel och investeringar kan sammanfattas i tre skillnader:tidsram, frekvens och analys.

Handel vs. investering:Vilket är rätt för dig?

Det kanske bästa sättet att avgöra om handel eller investering är rätt för dig är att undersöka dina marknadsrelaterade mål. Om att bygga välstånd på lång sikt är jobb nr 1, då är investeringar ett gångbart alternativ. Om att generera ett kassaflöde är ditt mål, passar handel bättre. I båda fallen kan terminsmarknaderna hjälpa dig att uppfylla en mängd olika finansiella mål.

För mer information om hur terminer kan hjälpa dig att uppnå dina marknadsrelaterade mål, kolla in terminsmäklartjänsten på Daniels Trading. Med mer än två decennier i branschen har vi kunskapen och infrastrukturen för att hjälpa dig att maximera din investerings- eller handelspotential.