Långsiktiga billån blir mer populära när folk letar efter alternativ för att få in dem i de bilar de verkligen vill ha. Lån som sträcker sig över 84 månader – eller ännu längre – blir allt vanligare. Men är det verkligen en bra idé att få ett långfristigt billån? Det finns flera anledningar till varför det inte är ett smart ekonomiskt drag att ta ett billån på 84 månader eller längre. Här är vad du ska veta.

Billåneskulden ökar

Sedan 2009 har billåneskulden ökat med 81 %; det är nu den tredje största typen av konsumentskulder, enligt Experian-data. Sammantaget är amerikaner skyldiga mer än 1,3 biljoner dollar i utestående billån.

Ökningen av billåneskulden är delvis ett resultat av stigande fordonspriser. Under det första kvartalet 2019 nådde det genomsnittliga lånet för nya passagerarfordon rekordhöga 32 187 $, visar Experian-data. Mer än 85 % av nya bilar finansieras, med den genomsnittliga månatliga betalningen på över 500 USD.

I takt med att billånen blir större sträcker konsumenterna allt mer ut sina lånevillkor i ett försök att göra sina månatliga betalningar mer hanterbara. Enligt Experian ökade antalet nya lån med löptider mellan 85 och 96 månader för nya personbilar under första kvartalet 2019 med 38 % jämfört med första kvartalet 2018.

Varför långfristiga billån inte är en bra idé

Långsiktiga billån kan vara populärt, men det betyder inte nödvändigtvis att du ska skaffa ett. Här är nackdelarna med långfristiga billån:

Du kommer att betala mer ränta

Ett långsiktigt billån innebär mindre månatliga betalningar, men betalningar är inte den enda faktorn att ta hänsyn till. När du tar ett billån bör du även tänka på lånets ränta. Långfristiga billån har vanligtvis högre räntor än kortare lån. Och även om du kan hitta ett långfristigt lån med en låg ränta, kommer betalningar på sju eller åtta år sannolikt att ge mer ränta över tiden jämfört med ett kortare lån.

Anta att du köpte en bil på 35 000 $ och gjorde en handpenning på 3 500 $. Så här summerar den totala kostnaden för fordonet för tre olika scenarier med 5,76 % ränta (den genomsnittliga låneräntan för nya bilar under fjärde kvartalet 2019, enligt Experian).

• Om du fick ett lån på 36 månader (tre år) skulle betalningarna vara 995 USD per månad; du skulle betala 37 875 USD totalt (2 875 USD i ränta) under låneperioden.
• Om du fick ett lån på 60 månader (fem år) skulle betalningarna vara 605 USD per månad; du skulle betala 39 828 USD totalt (4 828 USD i ränta) under låneperioden.
• Nu ska vi se vad som skulle hända om du fick ett långfristigt lån. Vid 84 månader (sju år) skulle dina betalningar sjunka till $457 per månad - men din totala kostnad skulle skjuta i höjden till $41,851, med enbart $6,851 i ränta. Vid 96 månader skulle dina betalningar vara 410,28 USD per månad, men din totala kostnad skulle nå 42 887 USD – inklusive rejäla 7 887 USD i ränta. 96-månaderslånet kan göra din bil mer "överkomlig" på månadsbasis, men i slutändan skulle du spendera 5 012 USD mer för samma fordon än du skulle göra med ett treårigt lån.

Du kan vara skyldig mer än din bil är värd

Även om du inte har något emot att spendera 5 000 USD extra för din nya bil, är det en verklig risk att vara "upp och ner" på ditt billån. När du är skyldig mer på ditt lån än vad fordonet är värt, har du inget eget kapital i bilen – i själva verket har du negativt eget kapital.

I den här situationen, om du försöker sälja bilen, eller om den är sammanlagd i en olycka, kommer pengarna från köparen eller försäkringsbolaget inte att räcka till för att betala av ditt lånesaldo. Du måste fortsätta att betala på lånet efter att bilen är borta – utöver eventuella betalningar för bilen måste du byta ut den.

Tänk också på att när din bil åldras kommer den sannolikt att behöva mer kostsamma reparationer. De flesta tillverkarnas garantier löper ut efter tre till fem år, så du kan sluta spendera tusentals dollar ur fickan bara för att hålla din bil igång.

Du kan ha problem med att göra lånebetalningar

Din ekonomiska situation kan förändras ganska mycket under sju eller åtta år. Helst kommer dessa förändringar att vara till det bättre - men vad händer om du förlorar ditt jobb, drabbas av en stor medicinsk räkning eller vill börja spara till ett hem? Att vara bunden till ett billån i åtta år kan göra det svårt att spara till andra ekonomiska mål. Om din ekonomi tar en nedgång kan du kämpa för att hålla uppe dina bilbetalningar, vilket kan skada din kreditvärdighet eller leda till att din bil återtas.

Alternativ till ett långfristigt billån

Lyckligtvis är ett långfristigt billån inte ditt enda alternativ för att få den bil du behöver. Det finns flera alternativ som är mer ekonomiskt vettiga.

• Spara ihop till en större handpenning. Ju mer pengar du kan lägga ner när du köper en bil, desto mindre behöver du låna. Ett mindre lån innebär mindre månatliga betalningar, vilket kan göra din bil mer överkomlig utan att behöva ta till ett långsiktigt billån.
• Välj en annan bil. Du kanske har ditt hjärta inställt på en ny bil med alla klockor och visselpipor, men att justera dina standarder lite kan göra stor skillnad i dina kostnader. Att välja bastrim eller en billigare modell i samma linje kan räcka för att sänka priset till en hanterbar nivå.
• Tänk på en begagnad bil. Att välja en begagnad bil av sen modell är ett annat sätt att undvika långfristiga billån. Du kan hitta skonsamt använda, certifierade begagnade bilar hos många återförsäljare, ofta med garantier och andra förmåner. Tänk bara på att räntorna på begagnade billån tenderar att vara högre än på nya billån.
• Lease istället för att köpa. Är du fast besluten att köra en helt ny bil? Leasing erbjuder ett sätt att göra det med en mindre handpenning och månatlig betalning jämfört med att köpa samma fordon. Leasing kommer dock med många restriktioner, avgifter och eventuella straffavgifter – och i slutet av leasingavtalet har du inget att visa för pengarna du spenderade. Beroende på dina behov kan leasing vara en bra idé eller inte.

Hur ditt kreditvärde påverkar ditt billån

Är din kreditpoäng det enda som står mellan dig och din drömbil? Att ha dålig kredit kan göra det svårare att få ett billån eller kan begränsa dina alternativ till högräntelån. En FICO ^® Poäng ^☉ på 670 eller högre anses vara "bra" och kan öppna dörren till ett billån med en bättre ränta (och lägre månadsbetalning) än du får om din kredit bara är rättvis.

Innan du börjar handla billån, kontrollera din kreditupplysning och få en gratis kreditvärdering för att ta reda på var du står. Även om din poäng är bra, varför inte sikta på "utmärkt"? Till exempel är de frestande erbjudanden om billån med 0 % ränta vanligtvis reserverade för dem med de bästa kreditvärdena.

Du kan förbättra din kreditvärdighet ganska snabbt genom att öva på dessa positiva ekonomiska vanor:

• Betala av befintliga skulder, till exempel kreditkortssaldon.
• Undvik att ta på dig nya skulder eller ansöka om kreditkort.
• Betala alla dina räkningar i tid.

Registrera dig för Experian Boost™ ^† kan vara ett annat snabbt sätt att förbättra dina kreditvärden. Den här kostnadsfria tjänsten ger dig kredit för telefon, verktyg och Netflix ^® i tid räkningsbetalningar, som normalt inte syns på din kreditupplysning.

Långsiktiga resultat av långfristiga billån

Långsiktiga billån på 84 månader eller mer kan tyckas vara ett bra sätt att få din drömbil för mindre. Men i det långa loppet kommer de lägre månatliga betalningarna till en brant kostnad. I bästa fall innebär ett långfristigt billån att betala tusentals dollar mer i ränta under lånetiden. I värsta fall betyder det att du är skyldig mer än din bil är värd, vilket kan försätta dig i en osäkra ekonomisk situation. Att förbättra din kreditvärdighet, göra en större handpenning eller välja en billigare bil är smartare sätt att få den bil du behöver utan att gå över huvudet ekonomiskt.