Sedan mitten av mars 2009 har vi haft en tjurmarknad. De som är villiga att korta har tagit sina liv i egna händer. Även en hel del smarta pengar gick förlorade med Gamestops korta squeeze. Smarta pengar förlorar sällan. Vi kan vara på väg mot en efterlängtad björnmarknad. Av denna anledning kommer vi att introducera mönstret First Red Day (FRD), hur man identifierar det och hur man bäst handlar det.

Vad är ett första röd dag-mönster?>

Vet du vad ett mönster för första röda dagen är? Det är vilken dag som helst där öppet är högre än när det är en röd dag. Till exempel den 10 maj ^th öppnade kl 422 och stängde kl 417. Sedan är varje dag efter en röd dag. Om du har svartvita diagram blir det svart. Med en FRD vill du se flera dagar med gröna ljus innan den, då är din första röda dag ett rött ljus.

Detta är en indikation på att tillgången är överansträngd. Naturligtvis kan även ett index bli överträngt. Men vi brukar leta efter öresaktier som kommer att reagera långsammare på långsidans överextension.

Med snabba uppgångar kan det gå förlorat momentum, färre potentiella köpare, björnar som tror att aktien nu är för dyr, eller tjurar som tror att de har missat sin köpmöjlighet. Det förlitar sig också på ett visst overheadmotstånd som tillhandahålls av andra handlare som har hållit sig länge genom en nedgång, och när de når en viss punkt säljer de (vanligtvis om de slutligen kommer att gå i balans).

Det är här ett första rött dagsmönster uppstår. Björnar börjar kortsluta och tillför motstånd för att minska risken, och om det finns tillräckligt med tryck nedåt kan detta resultera i panikförsäljning; nedgången kan vara en flerdagars nedgång till åtminstone nästa stödnivå.

Identifiera en första röd dag

Vi letar efter en aktie som har en flerdagars uppgång. Så ju fler på varandra följande gröna dagar med hög volym och stora stigningar, desto bättre. Mellan 200% och 500% i totala vinster under perioden och med ett börsvärde under 500 miljoner, helst mycket lägre, från början.

Gå inte för en 30 eller 40 % stigning. Du vill vara säker på ett mönster för första röda dagen. Ett örelager som stiger fyra dagar i rad från $1,25 till $8,03 passar räkningen. Därefter vill du hitta en dag som slutar lägre men har motstånd hela dagen lång.

Ett perfekt dubbelexempel var Genron $GERN.

Från januari steg det från 2 USD och ett börsvärde på 325 miljoner USD till 6 USD och föll sedan tillbaka efter en första grön dag som såg ut så här den 26 mars ^th …..

Efter den första nedgången såg GERN några uppskjutningar i juni till 5 men blev inte till någonting. Sedan från 27 juli ^th, vi såg en lång uppgång och 11 raka dagar med grönt.

Och ett första Green Day-mönster den 11 september ^th . Där den hade nått sin tidigare högsta från marsupptakten, och de som hade gjort dåliga köp skulle gå i noll. Vi har kort på $6,05 med ett stopp på en notering på 6,50 (vid motståndsnivån och mindre än 10 % förlust)  Det fanns mindre stöd med minskande volatilitet på $5,50 och push upp till $6,40, men sedan med ett mindre pressmeddelande, bam.

Dessa stödnivåer och en liten studs var definitivt ett potentiellt bekymmer, och du kanske vill täcka en position för att förhindra en kort press, men den minskande volatiliteten den 24 ^e var ett gott tecken.

Hur man bäst byter en första röd dag> Mönster

I allmänhet går aktiekurserna upp, och det mesta en aktie kan förlora är 100% av dess värde medan uppsidan är oändlig. Därför är kortslutning av aktier ett farligt spel från början. Om du letar efter ett First Red Day-mönster och det sammanfaller med en parabel med minimal försäljning och få köpare som kan ta det högre så har du en bättre position.

Du vill se parabeln toppa, och du kommer att använda den toppen som din risknivå; det är vanligtvis cirka 10 % över ditt korta pris. En väsentlig aspekt av blankning är riskhantering. Detta är viktigt för alla handlare, särskilt om du shortar.

Riskhanteringsregler

1. Den första regeln för ett förstadags rött mönster är att hålla sig till din plan. Välj en risknivå du är bekväm med innan du går in i handeln och håll dig till den. Att avvika från denna plan med känslomässig handel är ett enkelt sätt att tappa tröjan.
2. Ställ in en stop loss på den risknivån för att förhindra betydande förluster. Stop loss kan rädda dig när du har gjort ett kolossalt misstag.
3. Känn också till punkten som kommer att stänga en position på vinstsidan och redigera när priset faller lägre. Du kan radera vinster lika snabbt om aktien studsar direkt tillbaka utan att stänga din position i tid.
4. Se till att din vinst blir större än din förlust. Detta förhållande avgör om du ska öppna positionen. När det gäller en första röda dag bör det finnas en uppsida som är flera gånger nedsidan.
5. Tålamod spelar en stor roll för framgång; öppna bara en position som ser bättre ut än bara bra. FRDs är ofta mer framgångsrika, med aktier som har ett börsvärde på mindre än 150 miljoner. Anledningen är att det finns betydande potential för volatilitet; motståndet kommer inte att vara lika starkt eller lika snabbt att reagera med färre handlare.
6. Kontrollera din vinstprocent regelbundet. Fortsätt hitta FRDs om du plockar till bättre än 55 % och är totalt lönsam. Om inte, försök med något annat.

Sammanfattning

För de som är villiga att ta risken och korta en aktie kan du bli mycket framgångsrik, men eftersom aktierna naturligt går upp och nedåtrisken vanligtvis är mer betydande än uppåtvinsten, är oddsen staplade mot dig. Ett första rött dagsmönster är utmanande att lyckas med. Så övervaka dina prestationer (eller brist på). När du lär dig mer med erfarenhet, fråga om du håller på att förbättras?

Den grundläggande regeln för icke-emotionell handel, att ställa in och hålla en plan, är absolut nödvändig. Håll dig fokuserad, och FRD kan vara din väg till framgång. Som alltid råder Bullish Bears dig att aldrig riskera mer än du har råd att förlora med en enda handel. Lycka till med all din handel.