De flesta av oss är bekanta med 401(k)s, som är en typ av kvalificerad pensionsplan. Men för att attrahera och behålla nyckelmedarbetare och ledande befattningshavare erbjuder arbetsgivare ibland icke-kvalificerade pensionsplaner utformade för högintjänande chefer. Dessa planer följer inte riktlinjerna för Employee Retirement Income Security Act (ERISA) och erbjuder många möjligheter till anpassning som ett resultat, men kan också utgöra några extra risker. Här är vad du bör veta om du erbjuds en icke-kvalificerad pensionsplan.

Hur fungerar icke-kvalificerade pensionsplaner

Experter rekommenderar att du lägger 15 % av din inkomst före skatt i en pensionsplan varje år. Men IRS gränser för bidrag till kvalificerade pensionsplaner kan göra det svårt för personer med hög inkomst att nå detta mål.

Med hjälp av 15%-riktlinjerna bör en chef som tjänar 500 000 USD årligen spara 75 000 USD per år för pensionering. Men för 2022 är det maximala bidraget till 401(k) och 403(b) pensionskonton $20 500–4,1 % av chefens inkomst.

Icke-kvalificerade pensionsplaner, som inte omfattas av dessa avgiftsgränser, tillåter högt betalda anställda att spara mer till pensionen. Arbetsgivare kan skapa en icke-kvalificerad pensionsplan som gäller alla deras chefer eller kan skräddarsy individuella kontrakt för varje chefs behov. Även om alternativen för icke-kvalificerade pensionsplaner är nästan oändliga, delas planerna i allmänhet in i fyra typer:

1. Planer för uppskjuten kompensation: Dessa planer tillåter anställda att skjuta upp ersättning (inklusive lön och bonus) till ett överenskommet senare datum och betala skatt på pengarna då. Normalt skjuts ersättningen upp till pensionen, då du generellt sett är i en lägre skatteklass än under dina arbetsår. Men vissa planer låter dig skjuta upp ersättningen till ett annat datum, till exempel när du förväntar dig att ett barn ska börja college. Utdelningar kan vanligtvis tas antingen som ett engångsbelopp eller i delbetalningar.
2. Exekutiv bonusplaner: Arbetsgivaren betalar premierna på en permanent livförsäkring för den anställde. Den anställde äger försäkringen och väljer förmånstagare. När försäkringens kontantvärde växer kan den anställde vanligtvis låna mot eller ta ut den. Kostnaden för premier är avdragsgill för arbetsgivaren; anställda betalar skatt på bonusen.
3. Livförsäkringsplaner med split-dollar: Dessa delar upp premierna, dödsfallsersättningarna och kontantvärdet för en permanent livförsäkring mellan arbetsgivaren och den anställde. Även om dessa planer kan ställas in på många sätt, betalar traditionellt arbetsgivaren den del av premierna som motsvarar försäkringens kontantvärde och den anställde betalar resten.
4. Grupputdelningsplaner: Arbetsgivare erbjuder ofta anställda grupplivförsäkring som en förmån och betalar för en viss täckning. Group carve-out-planer ger nyckelchefer 50 000 USD i grupplivförsäkring (det högsta tillåtna innan det måste redovisas på den anställdes skatter) plus en permanent livförsäkring. Arbetsgivaren betalar premierna på båda försäkringarna. Grupplivförsäkring upphör med anställning, men anställda kan behålla den permanenta livförsäkringen efter att de lämnat företaget, så länge de betalar premierna.

Vad är skillnaden mellan kvalificerade och icke-kvalificerade pensionsplaner?

Kvalificerade pensionsplaner måste följa IRS-koder och, om de sponsras av en arbetsgivare, måste de följa ERISA. Denna federala lag skyddar deltagare i arbetsgivarsponsrade pensionsplaner genom att sätta standarder för icke-diskriminering, när anställda kan gå med i planen, när bidragen intjänas och delas ut, informationen deltagarna får om planen och mer. ERISA kräver också att arbetsgivare lämnar in rapporter och håller planförtroendemän ansvariga.

Det finns två typer av kvalificerade pensionsplaner:förmånsbestämda planer och avgiftsbestämda planer.

• Förmånsbestämda planer , eller traditionella pensioner, garantera anställda ett förutbestämt belopp i pension. Vanligtvis gör arbetsgivaren det mesta av bidragen till en förmånsbestämd plan, även om vissa planer låter anställda också bidra.
• avgiftsbestämda planer garantera inte en specifik utbetalning vid pensionering. Istället bidrar arbetstagaren och/eller arbetsgivaren till den anställdes pensionskonto, som placeras efter den anställdes gottfinnande. Det belopp som finns tillgängligt vid pensionering beror på hur väl investeringarna presterar.

Exempel på kvalificerade pensionsplaner inkluderar:

• 401(k)-planer
• 403(b)-planer
• Pensionsplaner för köp av pengar
• Kassabalanspensionsplaner
• Förenklade pensionsplaner för anställda (SEP)
• Sparincitament Matchplaner för anställda (ENKLA) IRA
• Employee Stock Ownership Plans (ESOPs)
• vinstdelningsplaner
• Aktiebonusplaner

Även om de är arbetsgivarsponsrade, behöver icke-kvalificerade pensionsplaner inte följa ERISA-riktlinjerna. ERISA förbjuder planer som diskriminerar till förmån för högt kompenserade anställda, men icke-kvalificerade planer är precis det.

Det finns skatteskillnader mellan planerna också. Arbetsgivaravgifter till kvalificerade planer är vanligtvis avdragsgilla vid den tidpunkt då de görs, men arbetsgivaravgifter till icke-kvalificerade planer görs med pengar efter skatt.

Den viktigaste skillnaden:Icke-kvalificerade planer saknar skyddet av kvalificerade planer. Till exempel, om en förtroendeman brutit mot sina skyldigheter och din kvalificerade plan förlorade pengar som ett resultat, måste förtroendemannen betala tillbaka dem. Om din arbetsgivare går i konkurs är dina pengar i en kvalificerad pensionsplan fortfarande säkra, eftersom tillgångar i kvalificerade fonder måste hållas åtskilda från arbetsgivarens tillgångar. Du kan till och med stämma för att få tillbaka förmåner från en kvalificerad plan. De flesta förmånsbestämda planer är försäkrade av den federala regeringen genom Pension Benefit Guaranty Corporation (PBGC), som garanterar förmåner även om din plan avslutas – även om utbetalningarna kan bli mindre än utlovat.

En icke-kvalificerad pensionsplan är dock helt enkelt ett avtal med din arbetsgivare. Dina pengar kan vara i riskzonen om din arbetsgivare går i konkurs eller försätter sig i konkurs och inte kan hålla uppe slutet av avtalet. Beroende på villkoren i din plan kan du förlora pengarna om du lämnar ditt jobb av någon annan anledning än pension. (Det finns en anledning till att dessa planer ibland kallas "gyllene handbojor.")

Var beredd

Icke-kvalificerade pensionsplaner kan hjälpa högt kompenserade chefer att spara tillräckligt för att behålla sin livsstil när de går i pension. Innan du deltar i en icke-kvalificerad pensionsplan, maximera dock dina andra arbetsgivarsponsrade pensionsplaner och skattesparmedel som flexibla utgiftskonton. Se till att du tydligt förstår villkoren, riskerna och skattekonsekvenserna av alla icke-kvalificerade plan.

En finansiell planerare kan hjälpa dig att avgöra om en icke-kvalificerad pensionsplan passar in i dina övergripande mål, hur du strukturerar en plan för att minimera skatter och hur du hanterar din inkomst i pension. Gratis kreditövervakning från Experian kan hjälpa dig att hålla ett öga på din kreditvärdering och skydda din ekonomiska framtid.