Den största resursen någon investerare har är inte nödvändigtvis pengar, information eller ens inflytande. Det är dags. Ju mer tid du har, desto längre tid har du på dig för att dina investeringar ska växa och för att något som kallas sammansättning ska fungera.

På samma sätt är det bästa sättet att säkra dina barns ekonomiska framtid att börja lära dem om pengar tidigt. Ett potentiellt bra sätt att göra det är att öppna ett bankkonto åt dem.

Det finns två typer av sparkonton att överväga för barn:sparkonton och depåkonton. Båda fungerar annorlunda än sina vuxna motsvarigheter, och du måste känna till detaljerna i dessa konton innan du drar Junior till banken för att öppna ett.

Varför öppna ett sparkonto med ditt barn?

Du kan sätta dina barn framför en bok och hoppas att de tar till sig materialet, men när det gäller barn och lärande räcker praktisk erfarenhet långt.

Den fysiska handlingen att sätta in kontanter eller checkar, kontrollera ett kontosaldo eller se räntorna ackumuleras kan hjälpa till att lära dina barn om pengar och ekonomiskt ansvar. Och dessa aktiviteter kommer förhoppningsvis att bli vanor som får dina barn att spara och investera när de växer upp.

Att öppna ett bankkonto med dina barn kan lära dem grunderna i pengahantering och några av de dagliga vanor som krävs för finansiell stabilitet.

Få dem fastna i goda vanor, och du kommer att göra dem framgångsrika.

Vad ska jag leta efter på ett barns sparkonto?

Ett sparkonto bör uppmuntra barn att göra just det – spara sina pengar. För detta ändamål bör kontot ha tre egenskaper:

Inga avgifter. Många banker tar ut årliga avgifter, men de kommer att avskräcka barn som inte vill se sina pengar ätas upp av en bank. Leta runt efter konton som inte tar ut underhålls- eller minimiavgifter.

Ett betalkort. Att ha ett kort med ditt barns namn på kan bygga upp självförtroende och antyda en känsla av betydelse. Skaffa ett kort och lär dina barn hur de ska förvara det och den personliga identifieringsnumret (PIN), säkert.

En förmånlig ränta. Om barn kan se sina pengar växa i konstant takt, kommer de att uppmuntras att spara ännu mer. Se till att kontot har bästa möjliga ränta för att skörda de högsta vinsterna.

Hur gamla måste mina barn vara för att öppna ett konto?

Barn som är 18 år eller äldre kan öppna sina egna konton. Om de är under den åldern måste du öppna ett gemensamt konto med dem.

Att vara delägare i ett gemensamt konto ger dig inte fullständig kontroll över det. Men det ger dig och dina barn betydande fördelar när det gäller att spara, investera och hantera skatter.

Kan barn investera?

Ja – tillsammans med en vuxen.

Barn kan lära sig om investeringar genom depåkonton, ett konto som övervakas av en förälder eller vårdnadshavare, men som hanteras till förmån för den minderårige. När du har finansierat kontot kan du investera pengarna precis som du skulle göra på alla andra investeringskonton, i aktier, obligationer, fonder och ETF:er.

Ett depåkonto kan lära barn om investeringar och aktiemarknaden, tillsammans med de potentiella skatteförmåner och påföljder som kommer med en avkastning.

Dessa konton har också sina egna fördelar och fallgropar, och det är bäst att känna till var och en innan du börjar.

Vad bör jag veta om depåkonton?

Människor använder ofta depåkonton för att spara för högskolan, men de är inte strikt högskolesparkonton.

Fördelar med depåkonton

Höga bidragsgränser. Det finns ingen gräns för hur mycket en förvaringsinstitut kan sätta in på ett depåkonto, men förvaringsinstitutet kan utlösa något som kallas gåvoskatt för ett belopp av $15 000 eller mer årligen. För gifta par är gränsen 30 000 USD från och med 2018.

Vissa depåkonton är inte "bara kontanter". Vissa depåkonton tillåter givare att bidra med inte bara kontanter, utan aktier, livräntor, obligationer, livförsäkringar eller till och med målningar. Det betyder att de inte bara är sparkonton – de är portföljer.

Förvaringsvård kan användas till annat än collegekostnader. När de väl har nått vuxen ålder kan förmånstagaren använda pengarna till vad som helst, till exempel en bil, ett hus, till och med en examensfest.

Nackdelar med depåkonton

Depåkonton kan räknas mot ekonomiskt stöd. Även om depåkonton inte nödvändigtvis är högskolesparkonton, kan deras värde räknas som en del av en students tillgångar när man ansöker om ekonomiskt stöd.

Depåkonton kan beskattas. Vårdnadshavaren kan sätta in upp till 15 000 USD på kontot årligen, utan att utlösa gåvoskatten för 2018. (För gifta par är beloppet 30 000 USD.)  Gåvoskatten är en federal skatt på varje överföring av tillgångar från en person till en annan som överstiger dessa belopp. De första $1 050 av inkomst, eller kapitalvinster, från kontot beskattas inte årligen. Därefter beskattas den enligt barnets skattesats, vanligtvis mellan 10 % och 15 %.

Alla belopp över 2 100 USD beskattas sedan med vårdnadshavarens högre individuella inkomstskattesats, enligt den senaste informationen från IRS.

Det är alltid bäst att konsultera en professionell skatterådgivare för att diskutera skattefrågor.

Hur kan jag använda spar- och depåkonton för att lära ut finansiell kunskap?

Det är trevligt att föreställa sig att dina barn går i pension i förtid, äger ett stort hem eller någon av de andra fördelarna som kan komma med att ha sparat pengar redan i relativt ung ålder.

Pengarna är dock inte den viktigaste gåvan.

Sparande och depåkonton kan hjälpa barnen att lära sig goda ekonomiska vanor. Gå med dina barn för att göra insättningar. Kontrollera deras kontosaldon med dem. Eller om deras pengar investeras via ett depåkonto, visa dem vad de har investerat i och hjälp dem att hålla reda på vad de har. Goda ekonomiska vanor som förvärvats i barndomen kan vara långt in i vuxen ålder.