Det går inte att förneka skattefördelarna med att finansiera ett pensionskonto, varav en är den sammansatta effekten av skatteuppskjuten tillväxt. Men dina pengar kan inte undvika IRS för alltid.

Det är därför ägare och förmånstagare av traditionella IRA, SEP och SIMPLE IRA, 401(k)s och 403(b) konton måste uppfylla deadline för att ta sina erforderliga minimiutdelningar (RMD), som börjar när de når 70½ års ålder.

Där människor går fel

Alltför ofta gör ägare av dessa planer ett kostsamt misstag:antingen missberäkningar de sin RMD eller så tar de det från fel typ av konto. Till exempel kan de felaktigt ta en utdelning från den andra makens IRA.

Det finns mer än en god chans att vissa pensionskontoägare kommer att misslyckas med att korrekt ta alla sina nödvändiga utdelningar. När en RMD inte är korrekt tagen, är alla underskott föremål för en straffavgift på 50 %. För att sätta det i dollarsiffror, om du hade en IRA värd 200 000 $ och du var 72 år gammal, skulle din RMD vara cirka 7 813 $. Om du på något sätt missade att ta den nödvändiga utdelningen kan du vara skyldig IRS en straffavgift på 3 907 USD.

Så åtgärdar du ditt fel

Men om du upptäcker ditt misstag förr snarare än senare och omedelbart vidtar rätt åtgärder, är detta en påföljd du vanligtvis kan undvika. IRS har befogenhet att avstå från 50 % RMD-straff när underskottet beror på ett rimligt fel.

Steg 1

Det första du bör göra efter att du upptäckt att din RMD missades eller att du inte tog rätt mängd är att vidta omedelbara korrigerande åtgärder. Beräkna underskottet och ta sedan bort det beloppet så snart som möjligt från IRA. (För hjälp om hur du räknar ut, prova en RMD-kalkylator.)

Steg 2

Skicka sedan in skatteformulär 5329, "Ytterligare skatter på kvalificerade planer (inklusive IRA) och andra skattegynnade konton." Detta formulär kan lämnas in med din skattedeklaration eller för sig själv. Så länge du begär att straffavgiften på 50 % ska avstås, behöver inte betalning göras när formulären lämnas in.

Steg 3

Tillsammans med formuläret 5329 bör du bifoga ett brev som förklarar bristen och de åtgärder som vidtagits för att åtgärda felet.

Ge dessutom en förklaring till varför du gjorde misstaget från början. Även om det inte finns någon formell vägledning om vad ett "rimligt fel" är, inkluderar några potentiella förklaringar som kan passera IRS granskning:sjukdom, ett dödsfall i familjen, en adressändring som störde viktig kommunikation angående RMD, eller att du litade på felaktigt professionell rådgivning.

Även om det inte finns någon garanti, om du följer dessa steg, finns det en god chans att IRS kommer att avstå från påföljden. Om så är fallet kan du förvänta dig att få ett meddelande från IRS några månader efter att du skickat in formuläret 5329 som bekräftar att de har avstått från straffavgiften. Det är en bra idé att spara detta meddelande.

För att undvika problem i framtiden

Att sakna din RMD kan vara frustrerande och kostsamt. För att säkerställa att det inte händer igen, vidta nödvändiga åtgärder för att säkerställa att korrekt distribution sker inom den tillämpliga deadline.

Detta inkluderar att göra arrangemang med din vårdnadshavare för att systematiska eller automatiska uttag sker på ett förutbestämt datum. Skicka in din begäran om uttag minst två månader före deadline och kontrollera dina kontoutdrag för att säkerställa att rätt belopp distribuerades från ditt konto.

Att skicka in dina förfrågningar tidigt ger tillräckligt med tid för eventuella nödvändiga justeringar. Slutligen, prata med din finansiella institution om andra sätt som den kan hjälpa dig att uppfylla dina RMD-krav.

Lycka till, och åtminstone nästa år, se till att dubbelkolla dina nödvändiga minimifördelningsberäkningar.