När människor planerar och förbereder sig för pensionering underskattar många sina inkomstbehov. Det finns en tumregel att människor bör planera att ersätta 70% av sin förtidspensionering i pension. Men jag ser att de flesta människor kommer att behöva ersätta 80 % till 90 % av sin förtidspensionering.

Oavsett dina behov är att skapa en pensionsinkomstplan en viktig del av att känna dig trygg i pensionen.

Sätt först ihop hur mycket du spenderar nu.

Du kanske har en grov uppfattning om dina utgifter, men det är dags att ta en närmare titt för att avgöra hur mycket din livsstil kostar. Undersök ditt kreditkort och kontoutdrag och spåra alla dina utgifter under de senaste sex månaderna. Denna längre tidsram är viktig så att du inte missar några kvartalsvisa eller halvårsvisa utgifter, såsom din fastighetsskatt.

Placera dina utgifter i kategorier:Inkludera nödvändiga utgifter, såsom ditt bolån, försäkringspremier och återkommande medicinska räkningar. Inkludera även dina rörliga utgifter, såsom resor, uteservering och personlig omvårdnad. Ta en titt på din lönelapp för att förstå hur mycket du betalar för sjukförsäkring, skatter och dina bidrag till ett pensionssparkonto, till exempel ett 401(k).

Bestämma sedan kostnaden för din önskade pensionslivsstil.

När du har räknat ut hur mycket du spenderar nu, ta ut eventuella utgifter som försvinner i pensionen. Dessa kan inkludera pendlingskostnader, din kemtvättsräkning och återkommande bidrag till dina pensionskonton. Efter att ha eliminerat dessa utgifter är det dags att ta reda på hur mycket din pensionslivsstil kommer att kosta.

Detta kan vara knepigt, men det är viktigt att vara så specifik som möjligt när du pratar om dina mål för pensionering för att skapa en realistisk plan för hur mycket pengar du behöver. Hur kommer du att spendera din tid? Från att resa mer till nya hobbyer och högre underhållningskostnader, dessa utgifter är viktiga att ta med. Pensionärer spenderar ofta mer än de förväntade sig under de första åren av pensioneringen eftersom de är ivriga att dra nytta av sin nyfunna fritid.

När du beräknar hur mycket inkomst du behöver för att klara dig genom pensionen, dela upp den i tre faser:

• Under förtidspensionering är dina utgifter sannolikt högre. Pensionärer i detta skede reser ofta och njuter aktivt av sin frihet. Beroende på din hälsa är denna fas vanligtvis i åldrarna 60 till 70.
• Då saktar utgifterna ner lite i pensioneringens andra fas. På grund av hälsa eller ålder kommer du sannolikt att resa mindre och stanna hemma mer. Denna fas sträcker sig vanligtvis över åldersintervallet 70 till 80.
• I din tredje fas av pensioneringen kommer dina utgifter sannolikt att öka igen på grund av sjukvårdskostnader. Sjukvårdsräkningar eller utgifter för långtidsvård kan ersätta vad du brukade spendera på resor och underhållning. Detta gäller i allmänhet de som är 80 år och äldre.

Se till att din inkomstplan tar hänsyn till dessa tre saker:

1. Skatter

Din skatteskuld kommer att ändras vid pensionering. Om ditt boägg mestadels sparas på skatteuppskjutna konton, inklusive en traditionell 401(k) eller IRA, är de pengarna inte bara dina. IRS kommer att beskatta alla uttag från dessa konton, och du måste börja ta ut de pengarna vid 72 års ålder. Beroende på dina uttag och andra inkomster i pension kan upp till 85 % av din socialförsäkringscheck bli föremål för skatter också. Sätt dig ner med en finansiell rådgivare för att bestämma det mest skatteeffektiva sättet att ta ut pengar från dina pensionskonton.

2. Inflation

Inflation är den takt med vilken priset för varor och tjänster stiger, och följaktligen sjunker köpkraften för en dollar. När du skapar din inkomstplan, räkna in 3 % för inflation. Inflationen är svår att förutse, men det är en viktig sak att ta med. Till exempel, om din genomsnittliga månatliga dagligvarunota är 100 USD, om man antar en inflation på 3 %, blir den räkningen 103 USD nästa år. Även om $3 inte verkar vara mycket pengar, kan din pension pågå i 20 till 30 år, och inflationen kommer definitivt att påverka dina utgifter och inkomstbehov. Vid en inflation på 3 % skulle samma dagligvarunota på 100 USD 30 år senare vara över 240 USD.

3. Hälsovård

Hälsovård är en av de största utgifterna för pensionärer. För att uppskatta dina individuella hälsovårdskostnader, titta på din nuvarande hälsa och din familjehistoria av sjukdom eller kroniska sjukdomar. Du bör också undersöka och bestämma vilken Medicare-plan du ska välja. Medicare Part B, Part D, Medigap och Medicare Advantage ger alla olika täckning. Och kom ihåg, Medicare täcker inte allt! Tandvård, hörapparater och synundersökningar omfattas inte. Se till att du tar med dessa utgifter.

Slutligen, glöm inte att titta på din plan.

  Gör justeringar varje år eller med någon större livshändelse. Dina behov kommer att förändras, och dina utgifter kommer också att förändras. När du är i pension, titta på hur mycket du tar ut från dina pensionskonton varje år, jämför det med din plan och gör justeringar efter behov.