Att förbereda sig för pensionering är inte så enkelt som det brukade vara. Ett antal seismiska förändringar i den rådande kulturen påverkar hur vi uppfattar och förbereder oss för framtiden.

Med folk som byter jobb mer regelbundet, liksom osäkerhet om hur ekonomin kommer att vara när det är dags för pensionering, är det svårt att veta vad man ska förutsäga, än mindre hur man ska planera för det.

Moneta-gruppens motto är "Unika kunder förtjänar unika strategier." De har varit ett företag i nästan 150 år, arbetat med ett stort antal kunder från alla samhällsskikt och har en unik djup ekonomisk insikt på grund av det.

Moneta Groups Diane Compardo tog en stund för att dela med oss ​​av denna insikt och hur man bäst förbereder sig för pensionering.

Kan du kort beskriva Moneta Group? Vad gör du? Vem är din vanliga kundkrets?

Vårt uppdrag på Moneta Group är att vara den främsta leverantören av finansiell rådgivning och Family CFO-tjänster till vår mångfaldiga kundkrets. Vi är stolta över vår roll som finansiell förtroendeman för våra kunder, och vi är förpliktigade att alltid agera i deras bästa intresse. Vi fungerar som ett finansiellt bollplank och är många gånger den första kontakten för våra kunder för alla ekonomiska frågor de stöter på i sitt dagliga liv. Detta inkluderar att identifiera mål och mål; planering för finansiell hållbarhet, tillgångsallokering och investeringsval; inkomstskatteplanering; fastighetsplanering; och riskhantering. Våra kunder är ofta framgångsrika individer:småföretagare, företagsledare och blomstrande proffs. Vi samarbetar också med institutioner och pensionsplaner för att tillhandahålla expert investeringsrådgivning och enastående service.

Moneta Group startade redan 1869. Vad har du lärt dig av att vara en finansiell institution på den tiden? Vilka är några utmaningar för företag och privatpersoner som är desamma som när du började? Vilka är några nya utmaningar som människor står inför?

Moneta Groups historia går tillbaka till 1869 och har sina rötter i försäkringsbranschen, eftersom de moderna "förmögenhetsförvaltning" eller "familjekontor" helt enkelt inte existerade vid tidpunkten för vårt grundande. I takt med att finansbranschen utvecklades gjorde Moneta det också. Redan 1933 strävade vi efter att erbjuda holistisk rådgivning fokuserad på våra kunders unika behov – William P. Worthington, en tidig ledare för vårt företag, anammade uppdraget "problem att lösa, inte framtidsutsikter att sälja." Kunderna värderar mest Moneta Groups oberoende som företag (vi ägs av våra huvudmän, inte ett moderbolag eller en bank), företagets transparens med avseende på ersättning och den individuella uppmärksamhet som Moneta Groups huvudteam erbjuder sin familj och institutionella kunder. Vi är pålitliga familjerådgivare i ett relationsföretag, och vi gillar den rollen.

Vilka råd har du till personer som planerar att gå i pension om de precis har börjat i sin karriär? Hur är det med människor som är på väg att gå i pension?

För någon som precis har börjat i sin karriär är tid en av dina mest värdefulla tillgångar. Börja omedelbart bidra med minst 10% av din lön till ett pensionskonto - antingen en pensionsplan som erbjuds av din arbetsgivare (en 401(k) eller liknande plan) eller en Roth IRA om din arbetsgivare inte erbjuder en. Effekten av räntesammansättning är verklig – bidra till kontot varje månad, välj lågprisindexfonder, höj dina bidrag med varje löneökning och se dina pengar växa på lång sikt. Motstå lusten att kontrollera kontosaldot dagligen eller till och med månadsvis – det här är dollar för pensionering 30 eller 40 år framåt, inte för morgondagens räkningar. Se till att de många ekonomiska beslut du fattar på vägen (livsstilsförändringar, försäkringsbeslut, skuldnivå, kreditvärdighet, etc.) stämmer överens med dina långsiktiga mål.

För någon som närmar sig pension är det inte för sent att börja spara till en IRA eller en arbetsgivares pensionsplan. Varje dollar räknas, särskilt som människor nu lever mycket längre i pension. I takt med att medellivslängden ökar, måste även pensionstillgångarna öka. Vi finner att de flesta kunder i slutändan behöver cirka 90 % av sin nuvarande inkomst för pensionering – du kanske kan leva "enklare" i pension, men chansen är stor att du inte vill minska din levnadsstandard dramatiskt. Överväg att skjuta upp socialförsäkringsförmåner till 70 års ålder för att få en ökad förmån när du börjar samla in, om du inte "behöver" månadsinkomsten idag. Dagens pensionärer är några av de sista som åtnjuter relativt generösa pensionsförmåner från arbetsgivaren såsom pensioner. Prata med en opartisk finansiell rådgivare som erbjuder omfattande service om hur man bäst utnyttjar dessa fördelar. Anta inte automatiskt att det bästa svaret är att överföra ditt 401(k)-saldo till en IRA eller ta ett engångsbelopp från din pension.

Moneta Groups tillvägagångssätt involverar "individuell uppmärksamhet baserad på personliga, långsiktiga relationer." Vad är några saker du kan lägga märke till när du arbetar med en kund under en längre tid, och hur skulle du hjälpa dem att förbereda sig för pensionering?

Moneta Group är fokuserad på att ge sina kunder råd om alla ekonomiska frågor som de kan uppleva under sin livstid. Varje livshändelse som våra kunder står inför är en möjlighet för oss att skapa värde. När en kundfamilj får barn eller blir morföräldrar ger vi råd om hur man bäst sparar till barnets utbildning. När en kund inleder en ny karriär hjälper vi dem med deras företagsförmånsval. När kunderna förbereder sig för pensionering hjälper vi dem att beräkna nivån på pensionsinkomsten de behöver och hur man sparar till det idag. När kunder slutar arbeta kommer vi att hjälpa dem med övergången till Medicare, ansöka om företagspensionsförmåner och social trygghet och hantera övergången från arbetslivet till nästa. Om det är lämpligt kan vi också hålla familjemöten för att hjälpa till med planering i flera generationer. Genom att arbeta med familjer under längre perioder kommer vi till en djup förståelse för deras unika mål och mål, vilket i slutändan gör det möjligt för Moneta Group att erbjuda dem den mest omfattande rådgivningen av högsta kvalitet.

Kan du beskriva vad en familjeekonomichef är? Vilka är några anledningar till att folk skulle vilja överväga detta arrangemang?

Framgångsrika företag behöver en finanschef (CFO) för att hantera företagets finansiella angelägenheter. Framgångsrika familjer är inte annorlunda – även de drar nytta av att ha en CFO för att ge dem råd om alla ekonomiska frågor de upplever under livets gång och de unika situationer de möter. Dagens arbetande familjer har många krav på sin tid – jobbansvar, familjeförpliktelser, sociala och samhällsåtaganden – och det finns helt enkelt inte mycket tid över för någonting, än mindre något så viktigt som att planera för familjens ekonomiska framtid. Det är där Moneta Group kan hjälpa till. Vi tar oss tid att lära känna våra kunder och deras mål, både kvalitativa och kvantitativa. Sedan tar vi fram en skräddarsydd ekonomisk handlingsplan – ett dokument som rekommenderar specifika åtgärder som familjen bör vidta för att uppnå sina olika mål. Vi hjälper familjen att implementera planen så att de är på en skräddarsydd väg till framgång, och då, lika viktigt, gör vi ständigt anpassningar efter behov baserat på livshändelser, marknadsförhållanden etc.

Har du några råd till människor som är oroliga för att överleva sin pension?

Var försiktig med saker som verkar "för bra för att vara sant". Tyvärr finns det många sämre finansiella produkter som marknadsförs mot pensionärer och utnyttjar deras rädsla för att överleva sina besparingar. Många dåliga investeringsval görs på basis av känslor. Varje persons unika situation är annorlunda. Prata med en finansiell rådgivare som ger omfattande råd (helst en som inte får betalt i provision eller bara vill sälja dig "proprietära" produkter) om hur du bäst förbereder din portfölj för pensionering. Tillgångsallokering är den primära drivkraften för avkastning, och allas riskaptit är olika. Investeringsavgifter och skatter kan också ha stor inverkan på din investeringsavkastning. Acceptera inte en "one size fits all"-lösning.

Vilka är enligt din erfarenhet några mycket grundläggande investeringar eller pensionsfonder som folk kanske vill överväga när de börjar tänka på pension? Saker de borde se upp med?

Som tidigare nämnts är tillgångsallokering den enskilt största drivkraften för avkastning. Yngre människor har en längre investeringstidshorisont, så de kan vara mer bekväma med en mer aggressiv allokering. Äldre som närmar sig pensionen kommer att behöva börja leva på sitt pensionssparande om några år, så en mer konservativ avsättning kan vara lämplig. När du väl har bestämt dig för en tillgångsallokering som uppfyller dina behov och är i linje med din risktolerans, leta efter två saker i en investeringsprodukt:hög kvalitet och låg kostnad. Det finns många kvalitetsindexfonder där ute som uppfyller dessa två kriterier. Var försiktig med dyra fonder eller finansiella produkter som du inte förstår. Var ännu försiktigare med enskilda aktier och risken de medför. Dessutom erbjuder många 401(k)-planer nu åldersbaserade fonder som automatiskt justerar din portfölj (t.ex. % av aktier kontra ränteintäkter) baserat på hur nära du är pensionsåldern.

Vilka viktiga ekonomiska resurser finns för människor som planerar för sin framtid?

Läs så mycket du kan, men var selektiv. Välj kvalitetsmedia som presenterar information i ett opartiskt format – The Economist, Yahoo!Finance och The Wall Street Journal är bara några bra ställen att börja. Dessutom finns det nu många finansiella bloggar där ute som publicerar bra innehåll. Nyckeln är att hitta en författare eller skrivstil som bäst passar din riskprofil och investeringsfilosofi. Prata också med en opartisk finansiell rådgivare som erbjuder omfattande råd (och inte betalas i provision), även om det bara är en gång med några års mellanrum, för att få expertrådgivning som är skräddarsydd för dina unika omständigheter. Det finns mycket ekonomiskt "brus" där ute, och nästan allt är inriktat på att sälja dig något - en investering, en försäkring, en livränta, etc. Inse detta så att du kan vara informerad och objektiv när det är dags att fatta ett beslut.

Ett av dina expertområden är att ställa alla de rätta frågorna och hjälpa människor att hitta svaret. Vilka är de rätta frågorna människor bör ställa sig själva när de tänker på pension och framtiden?

När vill jag gå i pension och hur länge räknar jag med att bli pensionär? Vad behöver jag spara idag för att kunna nå mina pensionsmål och behov? Vilka avvägningar måste jag göra idag för att säkerställa att jag uppfyller mina pensionsmål? Var ska jag spara till pension – i min 401(k) eller på ett personligt skattepliktigt konto? Erbjuder mitt företag en pensionsplan? Om ja, bidrar jag till det och till vilken nivå? Har jag råd att öka mina bidrag? Vad investerar jag i? Vilka är mina investeringsval? Eller, om mitt företag inte erbjuder en pensionsplan, är jag berättigad att ge ett IRA- eller Roth IRA-bidrag? Hur mycket har jag råd att bidra med varje år? Och hur mycket kan jag förvänta mig att spendera varje år i pension? Hur skyddar jag de tillgångar jag har samlat på mig? Hur kompenseras min finansiella rådgivare? Provision eller avgiftsbaserad? En opartisk finansiell rådgivare som ger omfattande råd och inte får betalt i provision kan hjälpa till att svara på alla dessa frågor.

För mer ekonomisk vägledning från Moneta Group, gilla dem på Facebook och kontakta dem på LinkedIn.