Kontroller mot penningtvätt (AML) har länge varit en del av yrket, men det finns tecken vid horisonten på att efterlevnad av AML kommer att bli ett slagfält för revisorer.

Under 2017 införde Storbritannien reglerna om penningtvätt, terrorismfinansiering och överföring av medel (information om betalaren) (förkortat MLR 2017).

Dessa regler implementerade EU:s fjärde direktiv om penningtvätt och avskaffade Money Laundering Regulations 2007 (MLR 2007) och Transfer of Funds (Information on the Payer) Regulations 2007 som tidigare var i kraft.

OK, inget nytt här _ men några skakningar nyligen har fått många experter att förutsäga att en AML-åtgärd är på väg.

Dålig AML-journalföring

Mest anmärkningsvärt är att den första rapporten från Office of Professional Body Anti Money Laundering Supervision (OPBAS) kritiserade redovisningsorganen hårt för bristande tillsynsåtgärder och dålig arkivering av AML.

Enligt OPBAS siffror är bara hälften av de professionella organen utfärdade böter för AML-överträdelser förra året, och de flesta föredrog moroten framför pinnen, och gav stöd och vägledning till medlemmarna för att förbättra deras efterlevnad av AML snarare än att utfärda straff.

När OPBAS ökar trycket på professionella tillsynsorgan är det troligt att detta kommer att falla ner till revisorer. Den hittills relativt lätta inställningen till AML-övervakning kommer att ta slut, och utövare riskerar böter för bristande efterlevnad.

Förbli kompatibel

Under en mer robust AML-regim kommer revisorer att behöva teknik som håller jämna steg med deras regulatoriska krav. Görs manuellt, kontroller är betungande, det är därför Capiums Practice Management-modul nu har en inbyggd AML-checklista för att säkerställa att du förblir kompatibel

När en klient väl har installerats lagras AML-information på ett säkert sätt och är tillgänglig. I din detaljerade kundvy kan du komma åt kundföretagsinformation, sociala kontakter, PAYE-uppgifter, företagsledare och AML-checklistan på ett och samma ställe.

Med andra ord är dina juridiska AML-uppgifter inbyggda i ditt övningsarbetsflöde. Och om tillsynen ökar, Capium användare kan enkelt uppfylla och visa sin efterlevnad. Det är teknik som verkligen är användbar.

Capium gör bästa praxis enkel. Det är en ren molnplattform byggd med revisorn i åtanke, så att du kan markera alla regulatoriska rutor som krävs så att du kan fortsätta med att betjäna dina kunder.

Företaget är på Accountex Summit North – Manchester Central, 10 september, pod 21.