Den bästa investeringsportföljen är en som är byggd kring dina unika mål, risktolerans och pensionstidslinje. Din tillgångsallokering är en direkt återspegling av dessa saker. Att hitta rätt mix av investeringar kan hjälpa till att minska riskerna och positionera din portfölj för tillväxt. Det handlar om att förstå de potentiella riskerna och fördelarna med olika tillgångsklasser och att hitta rätt balans.

Att hitta rätt tillgångsallokering är inte en statisk konfiguration som du ställer in en gång och låter vara. Istället kommer din tillgångsallokering troligen att förändras med dig när du går igenom olika faser av ditt liv. Att ombalansera din portfölj är ofta nödvändigt på vägen, men tanken är alltid densamma – för att säkerställa att din tillgångsallokering är i linje med dina investeringsmål. Här är fyra steg för att välja rätt allokeringsmix för dig.

1. Bestäm dina mål

Dina investeringsmål är en drivkraft när du väljer din tillgångsallokering. Tanken är att välja tillgångar som med största sannolikhet tar dig dit du vill utan att utsätta dig för alltför stor risk.

Det första steget är att identifiera vad du arbetar mot. Detta kan innefatta både långsiktiga mål och mål som ligger inom en inte så avlägsen framtid. Det kommer att se olika ut för alla, men några vanliga investeringsmål inkluderar:

• Utodla ditt pensionsboägg
• Bygga upp dina barns collegefonder
• Spara till en handpenning för hemmet
• Att avsätta pengar för renovering av hem
• Generera startkapital för ett nytt företag eller karriärbyte

När det kommer till pensionssparande kommer din investeringshorisont sannolikt att vara en viktig faktor. Att förstå hur mycket du bör spara efter ålder kan hjälpa till att fokusera på detta mål.

2. Förstå olika tillgångsklasser

Nästa steg är att titta på olika tillgångsklasser. Se var och en som ett paraply. Nedan finns tillgångar som du kan lägga till din investeringsportfölj. De har var och en sina egna risker (mer om detta på ett ögonblick), såväl som potentiella belöningar. Nedan följer en uppdelning av de tre huvudsakliga tillgångsklasserna:

• Aktier: Dessa är aktier i börsnoterade företag som du kan köpa via börsen. Att köpa aktier ger dig en ägarandel i dessa företag. Om priserna går upp kan du sälja dina aktier med vinst. Att köpa enskilda aktier är ett alternativ, eller så kan du välja små andelar av flera aktier genom en fond eller börshandlad fond (ETF).
• Obligationer: Dessa är i huvudsak lån. När du köper en obligation tillhandahåller du kapital till den statliga myndigheten eller företaget som emitterade den. Du får då återbetalning över tiden med ränta. Obligationer är tillgängliga via mäklare, såväl som obligationsfonder och ETF:er. Statsobligationer och kommunala obligationer kan också köpas direkt från emittenten.
• Kontanter: Likviditet kan vara ett problem när man investerar i vissa tillgångsslag. Om du till exempel vill dra pengar från din 401(k) kommer du att drabbas av en straffavgift på 10 % om du är yngre än 59½. Du berövar dig också framtida avkastning på investeringar. Att hålla kassareserver till hands kan täcka ekonomiska nödsituationer och ge viss garanterad inkomst i pension. Ett högavkastande sparkonto kommer sannolikt att ge den bästa avkastningen.

Ett ord om potentiell avkastning:Från 2001 till 2020 producerade S&P 500 en genomsnittlig årlig avkastning på 7,5 %, enligt J.P. Morgan. Den genomsnittliga avkastningen för obligationer var 4,8 %. När det gäller kontanter är en konkurrenskraftig APY för ett högavkastande sparkonto 0,70 % när detta skrivs.

3. Ta hänsyn till din risktolerans

Att välja rätt tillgångsmix innebär att man accepterar en viss risknivå. Du kommer med största sannolikhet att vilja ägna en del av din portfölj till aktier – de är ofta nödvändiga för att få den typ av avkastning du behöver för att driva på verklig tillväxt över tid. Aktier är också ett primärt sätt att hålla jämna steg med inflationen.

Obligationer är lika viktiga. Avkastningen är lägre jämfört med aktier, men de ses generellt som säkrare investeringar som kan ge din portfölj stabilitet och mer pålitlig inkomst.

Aktier och obligationer är ungefär som yin och yang i din investeringsportfölj. Så hur mycket ska du avsätta till var och en? Det beror mycket på din ålder. Att hålla 60 % aktier och 40 % obligationer är en tumregel eftersom det historiskt sett erbjudit tillförlitlig avkastning. Från 1926 till 2020 var den genomsnittliga årliga avkastningen för denna typ av portfölj 9,1 %, enligt en Vanguard-analys. Som sagt, när du närmar dig pensionen är det vanligtvis klokt att luta vågen till förmån för mindre riskfyllda investeringar.

Bortsett från aktier och obligationer finns det också risker förknippade med att hålla för mycket kontanter. När dina pengar inte är investerade, fungerar de inte så hårt för dig som de skulle kunna. Att lämna huvuddelen av ditt boägg på ett sparkonto kommer sannolikt att avskära dig från framtida investeringsavkastning och göra det svårt att hålla jämna steg med inflationen.

Alternativa investeringar är också värda att överväga. De går utanför de tre huvudsakliga tillgångsklasserna och tenderar att bära en högre risknivå – tänk kryptovaluta, private equity, hedgefonder och fastigheter. De har också potential till stor avkastning. Återigen, allt är en balansgång.

4. Börja allokera tillgångar

Efter att ha utforskat olika tillgångsklasser och förstått de potentiella riskerna och avkastningen för var och en, övergår uppgiften sedan till att välja tillgångar. Vad du vill ha är en blandning av investeringar som för dig mot dina mål samtidigt som du ger balans.

Som nämnts tidigare har 60/40-portföljen länge betraktats som en go-to-tillgångsallokering – men det betyder inte nödvändigtvis att den är rätt för alla. Yngre människor som är längre bort från pensionering kan överväga att ta mer risk i sin portfölj. Deras längre tidshorisont innebär att de har mer tid att återhämta sig från perioder av marknadsvolatilitet. Folk som närmar sig pensionen har å andra sidan inte den lyxen. En nedgång på marknaden vid denna tidpunkt kan i hög grad tära på deras rikedom om de har en aktietung portfölj.

Att bestämma rätt tillgångsallokering efter ålder kan vara knepigt. Det är säkert möjligt att göra det på egen hand, men att samarbeta med en kvalificerad finansiell expert kan hjälpa till att ta bort en del av gissningarna. De bör kunna ge personliga rekommendationer baserat på dina mål, risktolerans och tidshorisont.

Hur som helst, ombalansering av din portfölj rekommenderas i allmänhet en gång per år. Eftersom värdet på dina investeringar förändras med regelbunden marknadsaktivitet, kan din tillgångsallokering glida bort från ditt mål. Ombalansering innebär att omstrukturera din portfölj och återställa din önskade allokering.

Slutet

Din tillgångsallokering är utformad för att föra dig närmare dina finansiella mål. I själva verket är det bara en del av ekonomiskt välbefinnande. Att följa en budget och hålla jämna steg med din kredithälsa är två andra kärningredienser. De går alla hand i hand. Experian kan tillhandahålla de verktyg du behöver för att upprätthålla en stark kredit. Detta inkluderar gratis kreditövervakning för att hålla dig ett steg före din kredithälsa.