Bebisar är en anledning till att fira. Men ett nytt barn kräver också en noggrann ekonomisk planering av föräldrarna.

Det lilla knippet av glädje kommer faktiskt med några ganska stora ekonomiska utgifter.

Den genomsnittliga kostnaden för att uppfostra ett barn födda 2015 till 18 års ålder för en medelinkomstfamilj i USA är ungefär 233 610 USD, eller 284 570 USD när det är justerat för inflation, enligt de senaste uppgifterna som finns tillgängliga från det amerikanska jordbruksdepartementet. Den siffran inkluderar inte kostnaden för en högskoleutbildning. ¹

För att försörja din växande familj måste du som förälder vidta åtgärder för att få ordning på ditt finansiella hus.

Omarbeta din budget

Till att börja med måste du budgetera för grundläggande behov.

Enligt Babycenter.com:s kalkylator kan du förvänta dig att spendera ungefär $70 per månad för blöjor, $105 varje månad för formel (om du inte ammar) och $60 per månad för fast barnmat när din lilla mognar. Andra månatliga utgifter att räkna in:$60 för kläder; $35 för leksaker, böcker och media; 21 USD för toalettartiklar och 23 USD för medicin och första hjälpen-produkter.

Du kan spendera ytterligare 500 USD eller mer på engångsutgifter för familjen som bilbarnstolar, barnvagnar, skötväskor, flaskor, skötbord och spjälsängar.

Och om du planerar att fortsätta dejta natten med din make (rekommenderas starkt för föräldrar), bör du räkna med barnpassningskostnader, som i genomsnitt cirka 10 USD per timme.

Uppskatta barnomsorgskostnader

Den kanske största potentiella kostnaden för att uppfostra spädbarn och barn är dock barnomsorg – särskilt om båda föräldrarna planerar att fortsätta arbeta heltid.

Kostnaderna varierar dramatiskt beroende på geografi och om du väljer ett lägre pris för daghem eller en barnskötare som bor i.

Data från den ideella Child Care Aware of Americas undersökning från 2018 visar att kostnaden för barnomsorg i USA är i genomsnitt $11 314 per år för ett spädbarn och $9 139 per år för en fyraåring på ett daghem. Nannys som bor i kan kosta uppemot 30 000 USD per år.

Du kommer att eliminera den utgiften om någon av er slutar jobbet för att stanna hemma med barnet, naturligtvis, men du kommer att förlora en andra inkomst. Det finns också de ekonomiska konsekvenserna av uteblivna befordran att överväga, vilket kan påverka din framtida lön om du återgår till jobbet om några år, plus alternativkostnaden för att tillfälligt sätta dina pensionsbidrag åt sidan.

När du räknar ut vad som fungerar för din familj, kom ihåg att planerna kan ändras. Många nyblivna föräldrar som förväntade sig att stanna hemma med barnet bestämmer sig för att de skulle vara lyckligast att återvända till jobbet – och vice versa. Ekonomisk planering ger dig verktygen för att vara flexibel.

Sjukförsäkring

När barnet väl kommer måste du också snabbt lägga till det i din familjs sjukförsäkring.

Många planer kräver att nya föräldrar gör det inom 30 dagar eller riskerar att förlora vissa förmåner till nästa öppna registreringsperiod. Kontakta din försäkringsleverantör för att ta reda på deras villkor och få eventuella anmälningsformulär du kan behöva.

Även här kommer utgifterna för familjens sjukförsäkring att påverka din disponibla inkomst.

Den genomsnittliga årliga familjepremien för en arbetsgivarsponsrad sjukförsäkring 2019 var 20 486 USD och arbetare bidrog i genomsnitt 5 726 USD, enligt Kaiser Family Foundation/Health Research &Educational Trust. ³

Om du och din make erbjuds sjukförsäkringsskydd genom dina arbetsgivare, knacka på siffrorna för att avgöra vilken som ger de bästa fördelarna.

Livförsäkring

Du har ett beroende nu. Livförsäkring är ett måste för många nyblivna föräldrar, sa Paul Bennett, en finansiell planerare i Great Falls, Va., i en intervju.

Sådan täckning hjälper till att säkerställa att din make och barn kommer att kunna behålla sin levnadsstandard om du skulle dö.

Hur mycket täckning och vilken typ av försäkring du behöver beror på din familjs månatliga utgifter, nettoförmögenhet och inkomst. Vissa ekonomiska planerare föreslår dock sju till tio gånger din årsinkomst som en lämplig utgångspunkt. (Livförsäkringskalkylator)

Livförsäkring finns i tre grundläggande varianter:sikt, hela livet och universell.

Livsförsäkringar ger täckning under ett begränsat antal år - ofta 15, 20 eller 30. Om du överlever löptiden upphör försäkringens täckning och inga förmåner betalas ut. De flesta terminsförsäkringar tillåter fortsättning efter den inledande terminen, men vanligtvis till en högre premie. Terminsförsäkring är i allmänhet billigare än hela livet eller universellt täckning.

Hela livförsäkringen är utformad för att under din livstid garantera en specificerad förmån som betalas ut till din make eller andra förmånstagare vid din död. Det ackumulerar också kontantvärde över tiden och erbjuder möjligheten att tjäna utdelningar.

Universell livförsäkring är en sorts hybrid som tillåter köparen att sätta sin egen premie (utöver ett obligatoriskt minimum) och dödsfallsersättning. I huvudsak är det en permanent försäkring som kombinerar försäkring med ett konto som ger en skatteuppskjuten avkastning som deklareras av försäkringsbolaget.

Det finns ingen försäkring eller täckningsbelopp som är rätt för alla. Vissa människor föredrar att konsultera en finansiell expert för att sortera igenom alternativen. Vilken policy du än väljer är det dock viktigt att välja ett företag med god ekonomisk ställning.

Du kan kontrollera ett försäkringsbolags finansiella hälsa genom att titta på dess betyg från kreditvärderingsinstitut som Moody's, som ger företag på toppnivå en "Aaa" och A.M. Bäst, vilket ger sina högst rankade företag ett "A++".(Kolla här för MassMutuals finansiella betyg).

Samtidigt ger sjukförsäkringen dig inkomst om du skulle bli för sjuk eller skadad för att arbeta. (Kalkylator: Hur mycket sjukförsäkring behöver jag?)

Blanketter och testamente till förmånstagare

Efter en livshändelse, inklusive ett äktenskap, skilsmässa eller ett barns födelse, bör du uppdatera förmånstagarformulären för din livförsäkring, livränta och pensionskonton, såsom din IRA eller 401(k).

Sådana formulär, som vanligtvis övertrumfar ditt testamente om det finns en diskrepans i förmånstagarna, hjälper till att säkerställa att dessa tillgångar så småningom kommer att övergå till dina arvingar utanför bouppteckningen. Bouppteckning är den långa och kostsamma rättsliga processen genom vilken domstolarna avgör din egendom efter din död.

Om du inte redan har gjort det bör båda föräldrarna också samarbeta med en advokat för att skapa ett testamente, ett livstestamente och fullmakter, särskilt om du har barn från ett tidigare äktenskap, säger Bennett.

Förkorta inte dig själv

Det är naturligt att vilja ge ditt barn alla fördelar, inklusive en högskoleexamen, men se bara till att eventuella besparingar du tar bort för ditt barns utbildning inte kommer på bekostnad av ditt eget ekonomiska välbefinnande – ett klassiskt misstag för föräldrar.

När du har betalat dina månatliga räkningar och bidragit med en betydande del av din lön till pensionen, kan du överväga att använda ett av de tillgängliga sparverktygen för att ge din avkomma ett försprång.

529 utbildningssparplanen, till exempel, gör det möjligt för föräldrar att investera efter skatt i fonder eller liknande investeringar och eventuella inkomster är skattefria om de används för att betala för collegekostnader. Inkomster som inte används för kvalificerade utgifter kommer att bli föremål för federala och statliga skatter, plus en straffavgift på 10 procent. Observera att om ditt barn får ett stipendium kan du göra ett icke-kvalificerat uttag för det exakta beloppet av det stipendiet från din 529-plan utan straffavgift, men du skulle fortfarande vara skyldig skatt på inkomsterna.

Föräldrar som tror att deras barn kan besluta sig för att inte ta en examen kan vara bäst lämpade att spara i en Roth IRA, från vilken pengar också kan tas ut strafffritt för att betala för collegekostnader.

Båda verktygen har emellertid konsekvenser för ekonomiskt bistånd, och föräldrar rekommenderas att överväga sina alternativ med omsorg. Återigen, vissa föräldrar väljer att prata med en finansiell expert om alternativen.

Det finns inget som en nyfödd att smälta ditt hjärta eller tömma din plånbok. Genom att planera i förväg kan dock blivande föräldrar vara säkra på att deras budget är balanserad för deras barn och att deras nära och kära försörjs – även om de inte får någon egentlig sömn.