Vad är en kreditpoäng?

Detta är en av de vanligaste frågorna om pengar. En kreditvärdering är en numerisk värdering som kreditgivare använder för att bedöma låntagarrisk när de fattar lånebeslut. Den vanligaste kreditvärderingen är från FICO. Detta betyg definieras av hur mycket skuld du har, om du betalar dina räkningar i tid, hur många kreditkort du har och eventuella obetalda räkningar, bland andra faktorer.

Din kreditpoäng (som kan variera från 300 till 850) påverkar de flesta ekonomiska beslut:Att köpa en bil, köpa eller hyra ett hem, få lån och öppna nya krediter kräver kreditvärderingsgranskning av personer eller företag som kan ge dig något av de där vuxna sakerna. (Om du till exempel har en dålig kreditvärdighet kan en hyresvärd vara mindre benägen att hyra ut till dig.)

Behandla din kreditpoäng som en nyfödd som behöver ständig uppmärksamhet och vård, och skydda den från den fula världen av försumliga skulder. Du kan kontrollera din kreditvärdighet utöver din kreditupplysning, vilket du bör göra minst en gång om året för att se till att den är korrekt och återspeglar kreditkort eller skulder du faktiskt har (och att ingen annan använder ditt namn - och din kredit). — att köpa slumpmässiga bilar). Du kan kontrollera dina poäng gratis online när du vill.

Grundraden: Din kreditvärdering påverkar i princip hela ditt vuxna ekonomiska liv - så det är viktigt att veta vad det är.

Vad är en 401(k)?

En 401(k) är en pensionsplan som erbjuds av en arbetsgivare som låter dig ta en procentandel av din lönecheck (du bestämmer hur mycket) och lägga den åt sidan för din pension. Dessa pengar investeras vanligtvis för din räkning i en mängd olika aktier och obligationer så att dina pengar kan skapa mer pengar. Du väljer dina investeringar, antingen direkt eller genom att välja en mix som speglar hur mycket risk du är bekväm med. Pengarna som går in i din 401(k) tas från din lönecheck före skatt, vilket minskar din skattepliktiga inkomst.

Varför inte bara lägga in alla dina pengar på ett personligt sparkonto, frågar du dig? För om de pengarna bara sitter på ett konto i mer än 20 år utan att de har investerats, tappar dina intäkter faktiskt värde över tiden. Anledningen? Inflation (för det mesta).

De hypotetiska $20 000 du lägger undan idag kommer inte att vara värda $20 000 på 30 år om det har legat på ett traditionellt sparkonto, tack vare inflation och kontounderhållsavgifter. Att ha en 401(k) säkerställer att värdet på dina pengar växer genom att behålla dem på marknaden, vilket i allmänhet överträffar inflationen på lång sikt.

Företag varierar med sina 401(k)-paket, men många av dem erbjuder "matchning", vilket betyder att de matchar ditt bidrag upp till en viss procent. Det är helt enkelt gratis pengar (!) för ditt konto.

Grundraden: Om ditt företag har en 401(k), bör du förmodligen ta den. Be någon på din HR-avdelning sätta dig i kontakt med rådgivaren för pensionskonton för att diskutera vilken typ av investeringspaket som är bäst för dig.

Vad är en IRA?

IRA är en förkortning för en del av IRS-koden, "Individual Retirement Arrangement" eller "Individual Retirement Account" – ett ställe att lägga undan pengar för pensionering som sedan kommer att investeras åt dig. IRA kan användas i kombination med en 401(k) eller som ett alternativ till en om ditt företag inte erbjuder en 401(k). Ungefär som en 401(k) investeras pengarna i olika aktie-/obligationspaket som du väljer, så att de kan växa över tiden. IRA:er har dock bidragsgränser:Under 2019 kommer du att kunna sätta in 6 000 USD per år på en IRA, med ytterligare 1 000 USD tillåtet om du är över 50 år.

Det finns två huvudtyper av IRA:

• Traditionella IRA :Pengarna du lägger i en traditionell IRA är skatteuppskjuten, vilket innebär att du betalar skatten på dem när du tar ut dem. Till skillnad från en Roth IRA spelar det ingen roll hur mycket pengar du tjänar – du kan alltid ge bidrag (upp till det högsta tillåtna).
• Roth IRA :För 2019 är inkomstutfasningsintervallet för skattebetalare som lämnar bidrag till en Roth IRA $122 000 till $137 000 för singlar och hushållsöverhuvuden, upp från $120 000 till $135 000. För gifta par som ansöker gemensamt är inkomstutfasningsintervallet $ 193 000 till $ 203 000, upp från $ 189 000 till $ 199 000. Bidrag är inte avdragsgilla, men alla pengar du tar ut är skattefria.

Grundraden: Om du inte har en 401(k), så ja, du behöver absolut en IRA om du vill spara till pension.

Vad innebär investeringar?

Att investera innebär att sänka dina pengar i ett företag - i form av företag, råvaror eller till och med fastigheter - så att dina pengar kan tjäna mer pengar. Det enklaste sättet att börja investera är med ditt pensionskonto, men det finns många sätt att investera. I motsats till vad många tror, ​​behöver du inte massor av pengar för att göra det.

Grundraden: Investera när du är på en bra plats med ditt personliga sparande, har betalat av dina skulder och förstår vad du investerar i.

Vad är "bra skuld"?

Svaret på denna fråga varierar beroende på dina omständigheter. Även om det finns några allmänna, personliga frågor att ställa dig själv när du bedömer vilka skulder som är värda det, är det bara du som verkligen kan avgöra om din skuld är bra eller dålig.

Grundraden: Förhoppningsvis driver din studielånsskuld dig in i en karriär som kommer att betyda mer pengar för dig i framtiden. Men det kommer definitivt inte att gå upp 30 000 USD i personlig kreditkortsskuld för att leva över dina tillgångar.

Hur mycket ska jag lägga i en akutfond?

Det beror på hur mycket ditt liv kostar — det finns inget fast och snabbt tal som gäller alla. Din säkraste insats är att ha tre till sex månaders värde av dina totala levnadskostnader (hyra, mat, transport, månatliga räkningar) undangömt för nödsituationer. På så sätt, om du plötsligt förlorar ditt jobb eller råkar ut för svåra tider, kan du behålla din livsstil utan att ta på dig stora skulder.

Grundraden: Alla behöver en nödfond. Och ja, du bör ha den här kudden etablerad innan du finansierar en semester eller något annat roligt.

Vad är en budget? Behöver jag en?

En budget är en grundläggande förståelse för hur mycket pengar du spenderar kontra hur mycket pengar du tjänar.

Och ja, du bör budgetera, men tänk på att budgetar finns i alla former. Även om du absolut kan spåra dina utgifter och tilldela rigida ersättningar för varje utgift, kan du också gå mer slappt:Till exempel, att bara automatisera en viss summa av dina intäkter till ditt sparkonto är tekniskt sett en budget. Eller så finns den gyllene 50/20/30-regeln. Eller ha flera check- och sparkonton baserat på dina utgiftsvanor och mål.

Grundraden: Budgetering tenderar att hjälpa människor att känna mer kontroll över sina pengar. Frågan du måste ställa dig är denna:Hur mycket kontroll behöver jag?

Hur mycket behöver jag för att gå i pension?

Det beror på många variabler:hur gammal du är nu, hur mycket (om någon) du har sparat på ett pensionskonto, hur mycket du tjänar per år och hur bekväm du vill vara när du går i pension. Det finns massor av pensionskalkylatorer där ute som kan ge dig en bättre uppfattning om din personliga situation.

Grundraden: Spara som huvudregel alltid 20 procent av din inkomst. Fortsätt efter höjningar och kampanjer när du kan. Det stämmer definitivt.

Hur många kreditkort ska jag ha?

Det är upp till dig. Vad är din nuvarande kreditpoäng? Och hur ansvarsfull har du varit med de kreditkort du redan har? Det här är några av de typer av pengar frågor du måste ställa dig själv. Att ha ett sortiment av kort kan stärka din kreditpoäng, men att ha för många kan be om problem. Om du är upp till öronen i skuld över tre eller fyra kreditkort, öppna inte ett till. Om du har lyckats bra med korten du har och letar efter ett med bättre belöningar, byt då. Stäng bara inte kreditkort som du har haft längst, särskilt om din historia med det kortet är positiv – din kreditpoäng kommer att få ett slag om du gör det.

Grundraden: Ha så många kreditkort som du kan ta mycket, mycket väl hand om.

Vad är APR? Hur fungerar räntor?

APR är en akronym för "årlig procentsats." Det spelar främst roll om du planerar att inte betala av din kreditkortsräkning varje månad. ÅOP är den ränta som du kommer att debiteras på belopp som du inte betalat helt från ditt senaste kontosaldo. Om du diskuterar mellan kreditkort och planerar att ha ett saldo, är jämförande av APR ett bra sätt att se vilket kort som kan vara bättre för dig.

Proffstips:Du kan förhandla om din effektiva ränta, särskilt med kreditkort som du har haft länge och som du har betalat i tid.

Grundraden: Ha inte saldon på kreditkort om du inte absolut måste. Då får du använda dina kreditkort gratis och APR är irrelevant!