Om du är skyldig pengar på flera lån eller kreditkort kanske du inte inser exakt hur mycket skuld du har. När du lägger ihop det kan du bli förvånad över att upptäcka att du är skyldig $25 000 eller mer - och du kanske undrar om du kommer att kunna betala av det.

Även om 25 000 dollar i skuld kan verka skrämmande, finns det sätt att betala av den en gång för alla. Du kan börja med att ta en seriös titt på din budget för att se om du kan skära ner på dina utgifter eller tjäna extra inkomster du kan lägga på dina räkningar. Du kan också överväga skuldkonsolidering, vilket gör att du kan effektivisera dina skulder till ett enda lån, vanligtvis till en lägre ränta, och kan göra skulden lättare att hantera.

Men det första du vill göra är att bestämma en tidslinje för återbetalning. Sedan kan du utveckla en budget och utbetalningsstrategi som fungerar med din inkomst, livsstil och önskade tidsram.

Om du vill betala av $25 000 på ett år måste din budget vara mycket striktare än om du satte ett mål att betala av din skuld på två eller tre år. Du måste också ta hänsyn till saker som akuta besparingar eller planering för kommande livshändelser när du skapar en realistisk budget.

När du väl har din tidslinje och en grov budget i åtanke kan du utforska ytterligare sätt att betala av dessa $25 000 så snabbt som möjligt.

Sänk dina räntor

Att minska räntan du betalar på lån och kreditkort varje månad är ett viktigt steg att ta när du ska betala ner ett berg av skulder. Du kan använda pengarna som sparas på ränta för att göra större betalningar, vilket hjälper dig att slå ut skulden snabbare.

Det finns några sätt att minska din ränta, beroende på vilken typ av skulder du har.

• Kreditkort :Om du betalar hög ränta på dina kreditkort kan du be dina kortutgivare om en sänkning om din kreditvärdighet har förbättrats eller om du står inför ekonomiska svårigheter.
• Studentlån :Du kanske kan refinansiera både federala och privata studielån för att sänka din ränta. Men om du refinansierar federala lån till privata kommer du inte att vara berättigad till statliga program som inkomstbaserad återbetalning. Det är därför det är viktigt att överväga hur mycket du är skyldig och om refinansiering kan hjälpa dig att betala av skulden snabbare. Om du har federala lån med höga saldon, kanske du vill lämna dem som de är om du behöver använda sådana lättnadsalternativ.
• Personliga lån :Refinansiering är också ett alternativ om du betalar ner ett privatlån med hög ränta. Du kanske kan spara en ansenlig summa pengar i ränta och betala av din skuld snabbare på detta sätt, vilket i slutändan kan hjälpa till att bygga upp din kredit och förbättra din ekonomiska situation.
• Autolån :Om din kredit har förbättrats sedan du först tog ditt billån, kanske du vill refinansiera, särskilt om räntorna också har sjunkit. Tänk dock på att omfinansiering till ett nytt lån kan förlänga din återbetalningstid, vilket innebär att du kommer att stå i skuld längre. Om du är sugen på att betala av dina skulder snabbt, se till att fråga din långivare om de tar ut en förskottsbetalning för att eliminera saldot före slutet av låneperioden.

Du kan också överväga att ta ett skuldsaneringslån. Med det här alternativet kan du använda ett personligt lån för att betala av dina andra skulder, och effektivisera alla dina konton till en enda månadsbetalning. Ett skuldkonsolideringslån kommer sannolikt att fungera bäst om du har bra kredit så att du kan kvalificera dig för en låg ränta. Ditt mål är att minska räntan du betalar, så du vill vara säker på att du kommer att spara pengar innan du ansöker om ett privatlån.

Hur man snabbt minskar kreditkortsskulden

Om du kämpar särskilt med höga kreditkortssaldon, vill du få ner dem så snabbt som möjligt eftersom kreditkort tenderar att ta ut mycket högre räntor än privatlån, studielån och andra typer av skulder.

Förutom åtgärder som att lägga till inkomster och trimma din budget (se nedan för mer), kan följande steg hjälpa dig att få din kreditkortsskuld under kontroll.

• Sluta använda dina kreditkort. Att sätta dig själv på en utgiftsplan för kontanter eller debitering minskar risken för överutgifter eftersom du är begränsad av vad som finns i din plånbok eller checkkonto. Spara sedan bort de aktuella saldonen med de extra pengar du kan hitta i budgeten.
• Betala mer än det lägsta beloppet varje månad. Det är viktigt att betala minst den lägsta betalningen varje månad för att undvika en sen betalning, men att bara betala lägsta betalningen på alla dina kreditkort kommer att förlänga din återbetalningsperiod och öka räntan du i slutändan kommer att betala. Kom på en plan för att betala mer på dina kort varje månad (mer om detta nedan).
• Överväg ett kreditkort för saldoöverföring. Förutsatt att du har bra kredit, kan du leta efter ett kort som erbjuder billiga saldoöverföringar och som har en introduktionsränta på 0 %. Du kan överföra saldon med hög ränta till det nya kortet och vet att alla betalningar du gör under introduktionsperioden går mot ditt saldo snarare än ränta. Men kom ihåg att du sannolikt kommer att behöva betala en saldoöverföringsavgift, som vanligtvis lägger till 3 % eller 5 % av det överförda beloppet till det totala beloppet.

Använd strategier för återbetalning av skulder

Det hjälper att ha en plan för hur du ska hantera din skuld. Två populära tillvägagångssätt är skuldlavinen och skuldsnöbollsstrategier. Även om dessa metoder vanligtvis används för att betala av kreditkort med hög ränta, kan du tillämpa dem på alla typer av skulder.

Skuld lavin :Med skuldavalanche-planen gör du de lägsta månatliga betalningarna på alla dina skulder utom den som har högst ränta. Du lägger så mycket du har råd med varje månad på den högränteskulden tills den är betald. Sedan, när den skulden har rensats, flyttar du till den näst högsta ränteskulden och upprepar processen tills all din skuld är återbetald.

Skuldsnöboll :Under skuldsnöbollsmetoden gör du de lägsta månatliga betalningarna på alla dina konton utom det med det minsta saldot. Du prioriterar den minsta skulden, betalar så mycket varje månad du kan, tills den är betald. När du har betalat ner det kontot använder du samma metod för det näst minsta saldot.

Som du kan se är metoderna för skuldavin och skuldsnöboll filosofiskt lika, men skiljer sig i praktiken. Lavinmetoden kommer sannolikt att spara mer pengar jämfört med snöbollsmetoden, men snöbollsmetoden kan vara lättare att hålla fast vid eftersom den ger snabbare och mer frekvent tillfredsställelse. Det beror verkligen på dina preferenser och vilken strategi som passar din tidslinje bäst. I båda fallen kommer du att göra snabbare framsteg och spara mer på ränta än att bara betala dina månatliga minimibelopp på alla konton.

Tjäna ytterligare inkomster och minska utgifterna

Det snabbaste sättet att minska dina skulder totalt sett är att tjäna mer pengar och skära ner på dina utgifter. Även om ditt heltidsjobb inte erbjuder många möjligheter att öka dina timmar, finns det andra sätt att öka din inkomst:

• Hämta extrapass på jobbet eller anmäl dig som volontär för övertid, om det är ett alternativ på ditt jobb.
• Förvandla en hobby, som att göra hantverk eller bakverk, till en inkomstkälla.
• Hämta udda jobb via webbplatser som TaskRabbit och Thumbtack.
• Sälj oanvända möbler eller gamla husgeråd.
• Erbjud tjänster för handledning eller personlig assistent.
• Registrera dig för en samåkningstjänst eller personlig shoppingtjänst (tänk på Uber eller Instacart).
• Leta efter frilansspelningar på Fiverr eller Upwork.

Kom ihåg att du inte behöver ändra ditt arbetsschema permanent eller ha en sidospelning för alltid. Men även lite extra inkomst varje vecka kan hjälpa dig att krympa din tidslinje för att betala av den skulden.

Om du inte kan arbeta extra timmar kan du frigöra pengar genom att spendera mindre. När du börjar leta efter sätt att minska din budget kommer du att bli förvånad över hur många sätt det finns att spara på, inklusive:

1. Förbered alla dina måltider (och ditt morgonkaffe) hemma.
2. Köp kläder och andra varor begagnat.
3. Avsluta alla prenumerationer du inte använder (och kanske till och med vissa du gör), som tidningar, tidskrifter, streamingtjänster, gymmedlemskap eller betalappar.
4. Be dina försäkringsleverantörer om rabatter för att minska månatliga premier.
5. Klipp kuponger och använd cashback-tjänster, som Rakuten, när du handlar online.

När du vidtar åtgärder för att spara pengar genom att minska utgifterna, kan du upptäcka att de vanor du anpassar dig när du är på ditt skuldåterbetalningsuppdrag håller i dig även efter att alla dina saldon är betalda.

Hur du får ytterligare hjälp med din skuld

Ibland känns skulden överväldigande och utsikterna att komma på en återbetalningsplan på egen hand verkar ohållbar. Om det händer kan du överväga att kontakta en kreditrådgivare.

Kreditrådgivare ger råd om skuldhantering och hjälp med att förhandla ner dina skulder. Även om fordringsägare inte är skyldiga att arbeta med kreditrådgivningsbyråer, kommer många att göra det eftersom även en delbetalning är att föredra framför standard för dig och långivaren. En skuldförvaltningsrådgivare kan förhandla med borgenärer för att sänka ditt totala saldo eller din ränta, vilket gör det lättare för dig att betala av kontot. Skuldhanteringsplaner har vanligtvis tre till fem års återbetalningstid.

Nackdelen med att arbeta med ett kreditrådgivningsföretag är att din kreditpoäng kan sjunka till en början om du slutar betala tillbaka mindre än du ursprungligen var skyldig. Du kommer sannolikt också att behöva stänga dina konton, vilket kan påverka din kreditutnyttjandegrad.

Men när du har ingått ett skuldhanteringsavtal behöver du bara göra en betalning i månaden till din kreditrådgivare. De kommer sedan att dela ut betalningen till alla dina fordringsägare. Detta kan göra återbetalningen mindre stressande eftersom du inte längre hanterar flera konton. Med tiden kan du återuppbygga din kreditpoäng genom betalningar i tid och förbättrade kredithanteringsvanor, som din rådgivare kan hjälpa dig att etablera. För att hitta en kreditrådgivare, leta efter välrenommerade ideella företag som är anslutna till byråer som National Foundation for Credit Counseling.

När ekonomiska svårigheter är orsaken till din ökade kreditkortsskuld finns det ekonomiska stödprogram där ute som kan hjälpa dig att få huvudet ovanför vattnet. Nationella, statliga och lokala program finns för att hjälpa människor i många situationer att hantera saker som hyresbetalningar, betalningar av elräkningar, matkostnader och utgifter för barnomsorg.

Om din kreditpoäng har blivit lidande på grund av din skuld kanske du vill registrera dig för Experian Boost™ ^† , som kan hjälpa dig att höja dina kreditpoäng som drivs av Experian direkt. En stark poäng är avgörande för framtida finansieringsmöjligheter, så du vill göra allt du kan för att skydda din kredit även när du betalar av skulden. Du kan också använda Experian CreditMatch™ för att hitta saldoöverföringskreditkort om du snabbt vill minska dina månatliga räntebetalningar.