Att veta vilken typ av individuellt pensionskonto (IRA) du har är viktigt, både ur ett skatteplaneringsperspektiv och ur ett pensionssparande perspektiv. Både traditionella och Roth IRA har sina fördelar, och att veta vilken du har gör att du kan göra smarta val med dina pensionsfonder framöver.
Du bör få en handelsbekräftelse varje gång du gör ett köp eller genomför en handel inom din IRA. Den handelsbekräftelsen visar kontonumret för IRA, men den bör också lista vilken typ av konto du har. Till exempel kan överst på din handelsbekräftelse anges kontonummer 123456-789, följt av orden "Roth IRA." Kontrollera bekräftelsen noggrant, eftersom typen av IRA kan vara listad på en annan plats beroende på vilket mäklarföretag eller vilket fondbolag du använder.
Administratören för din IRA bör skicka en årlig bidragssammanfattning varje år. Denna bidragssammanfattning listar det belopp du lägger i din traditionella eller Roth IRA samt datumen då du gjorde dessa bidrag. Om du bidrog med lite pengar till en traditionell IRA och några till en Roth, kommer den utbrytningen att listas på bidragssammanfattningen. Om du bidragit med pengar till flera olika IRA:er bör du få en sammanfattning av årsskiftet för vart och ett av dessa konton.
Om du bestämmer att du har en traditionell IRA kan du ta ett skatteavdrag för det belopp du sätter in på kontot. Spara en kopia av din bidragssammanfattning och använd den informationen när du lämnar in din skatt. Att bidra till en traditionell IRA kan sänka din beskattningsbara inkomst och därigenom sänka din skatteskuld och göra det lättare att spara. Pengarna du lägger i den traditionella IRA växer på skatteuppskjuten basis, och du betalar bara skatt på pengarna när du börjar ta ut dem i pension.
Om din bidragssammanfattning och handelsbekräftelse indikerar att du har en Roth IRA, har du inte rätt till avdrag när du lämnar in din skatt. Du kan dock njuta av skattefria uttag från ditt konto när du går i pension. På lång sikt kan dessa skattefria uttag vara mer värdefulla än skatteavdraget i förskott, särskilt om skattesatserna går upp under åren innan du planerar att gå i pension.