Många arbetsgivare i USA upprättar 401(a) pensionsplaner för anställda medan 457(b) pensionsplaner endast är tillgängliga för personer som arbetar för delstatsregeringar, kommunala myndigheter och vissa skattebefriade organisationer. Internal Revenue Service ger dessa planer samma skatteuppskjutna status som pensioner och 401(k)-konton.

Etablera konton

Arbetsgivare skapar 401(a)-konton för anställdas räkning och bestämmer hur mycket arbetsgivare kan bidra med, om de ska bidra för de anställdas räkning och om kontona finansieras med inkomst före skatt eller efter skatt. Vissa 401(a)-planer har obligatoriska bidrag som anger exakt hur mycket anställda måste investera i planen. Statliga enheter administrerar 457(b)-planer för anställda och alla bidrag görs före skatt. 457(b)-planer är utformade för att komplettera andra pensionsinkomster snarare än att tillhandahålla huvuddelen av den. Arbetsgivare behöver inte tillåta alla anställda att ha tillgång till planen.

Bidragsgränser

Från och med 2011 kan deltagare i 457(b)-planer göra årliga bidrag med det lägsta av 100 procent av sin bruttolön, eller $16 500, till planerna. Personer över 50 år kan ge bidrag på upp till $22 000. Bidrag till 401(a)-planer får inte överstiga det lägsta av 100 procent av en anställds årslön, eller 49 000 USD. I avgiftsgränserna ingår insatser på kontot av både arbetsgivaren och arbetstagaren.

Skatteuppskov

Pengar som investeras i 401(a) och 457(b) planer ökar skatten uppskjuten vilket gör att de kan växa snabbare förutsatt att de underliggande investeringarna presterar bra. Skatteverket bedömer vanlig inkomstskatt på uttag som görs från konton. Deltagare som har 401(a)-konton finansierade med pengar efter skatt betalar endast skatt på inkomsten och inte huvudstolen. Personer under 59 1/2 år som gör uttag från 401(a) planer måste betala en straffavgift på 10 procent samt inkomstskatt. 457 plandeltagare behöver inte betala straffavgiften på 10 procent för tidiga uttag.

Uttag

Plandeltagare i 401(a)-planer som lämnar anställning kan rulla in pengar till individuella pensionskonton, eller 401(k)-konton, hos andra arbetsgivare. Människor som innehar medlen fram till pensioneringen måste ta ut pengarna som en klumpsumma, rulla in dem i en IRA eller en livränta. IRS tillåter inte människor att lämna pengarna på kontot och ta regelbundna uttag. Personer med 457(b)-planer som byter jobb kan rulla in pengar till andra 457(b)-planer eller IRA. Vid pensionering kan planadministratören tillåta deltagarna att ta ut pengar stegvis, men många överför klumpsumman till en IRA eller livränta.