DBS Multiplier Account har länge varit älsklingen för privatekonomikretsar i Singapore. Bland de av oss som ägnar timmar åt att ta fram den bästa räntan har den nästan alltid hamnat i toppen (bland de som är nya i det här samhället, välkomna – och vi pratar om "den med den jättelika kaninen i annonsen ”.)

Men nyligen har DBS Multiplier-kontot anklagats för att bli mindre fantastiskt. Låt oss titta på varför:

Först, en snabb titt på vad den ursprungliga DBS Multiplier-affären var:

För att förstå vad vi håller på med, här är en snabb sammanfattning av den ursprungliga affären.

DBS Multiplier ett sparkonto som har en basränta på bara 0,05 procent per år. Men du kan vidta vissa multiplikatoråtgärder, som kommer att höja din ränta. På den tiden var dessa:

• Kreditera din lön (endast obligatorisk åtgärd)
• Kreditkortsutgifter (debitera saker från dina DBS-kreditkort)
• Få ditt bostadslån från DBS
• Investera genom DBS-program, som Invest-Saver (gäller endast första året)
• Köpa vissa försäkringar från DBS (gäller endast första året)

(Obs:Genom att använda POSB-räkningar är de två bankerna relaterade till varandra)

Så länge dina totala transaktioner (över alla åtgärder) är $2 000 eller högre, kommer du att få en bonusränta för varje multiplikatoråtgärd. Den totala räntan beror på antalet multiplikatoråtgärder du vidtar, såväl som mängden av dina totala transaktioner.

Tidigare kunde personer som bara gjorde tre multiplikatoråtgärder (t.ex. kreditera sin inkomst, ladda saker från ett DBS-kort och använda ett DBS-bolån), och hade minst 2 500 USD i transaktioner, lätt tjäna en ränta på cirka två per cent per år:

Som sådan var det ganska lätt för den genomsnittlige singaporean att tjäna en bra absolut avkastning, för bankåtgärder som de ändå skulle vidta.

En annan sak:räntan är föremål för ett balanstak . Detta är det maximala belopp som återbäringsräntan kommer att tillämpas på (allt som överstiger detta belopp genererar endast basräntan på 0,05 procent).

Balanstaket brukade vara följande:

• Tak på 50 000 USD för lönekredit + en annan multiplikatoråtgärd
• Tak på 50 000 USD för lönekredit + två andra multiplikatoråtgärder
• Tak på 100 000 USD för lönekredit plus tre andra multiplikatoråtgärder

Sammantaget var detta en av de bästa erbjudandena på marknaden.

Men då ersatte DBS "lönekredit" med "inkomstkredit" och privatekonomiska samhället rasade

Du förstår, när termen var "lönekredit", kreditering av din lönecheck och få utdelning (genom DBS investeringssystem) räknades som två multiplikatoråtgärder.

Nu när den har ersatts med inkomst skulle kreditering av din lön och din utdelning bara räknas som en enda multiplikatoråtgärd. Utöver det har balanstaket ändrats. Från och med 1 februari 2020 är taket följande:

• Tak på $25 000 för inkomstkredit + en annan multiplikatoråtgärd
• Tak på 50 000 USD för inkomstkredit + två andra multiplikatoråtgärder
• Tak på 100 000 USD för inkomstkredit + tre andra multiplikatoråtgärder

om du tidigare krediterat din lön, utdelningar och tagit ett DBS-bolån, skulle ditt saldotak vara 50 000 USD. Men nu när kreditering av lön och utdelning räknas som en, räknas du bara som att du gör två multiplikatoråtgärder (inkomstkredit + DBS bostadslån). Som sådan halveras ditt saldotak från 50 000 USD till 25 000 USD.

Men DBS Multiplier Account är fortfarande bra för vissa människor, som egenföretagare eller pensionärer med utdelningsinkomst

Före den stora förändringen var det nästan omöjligt för egenföretagare att få fördelarna med DBS Multiplier. Kom ihåg att kreditering av din lön var en obligatorisk åtgärd.

Jag borde faktiskt veta. Jag är egen företagare. Förutom att göra något ganska meningslöst och drastiskt (t.ex. att starta ett företag för att betala sig själva en lön), var det här alternativet helt enkelt inte tillgängligt.

En annan grupp som gynnas är pensionärer som inte har en lönecheck; de lever kanske enbart på sina CPF-utbetalningar, plus utbetalningar från sina olika aktier och obligationer. De kan nu också använda DBS Multiplier-konton.

Den som får bara 2 500 USD per månad kan förmodligen fortfarande få räntan på två procent; en mycket bättre affär än de flesta banker erbjuder.

"Hmmpf, jag är anställd och det är dåligt för mig!"

Okej rättvist, du fick en liten smäll här.

Men är det verkligen så illa? Kom ihåg att multiplikatoråtgärden från kreditering av din utdelning eller köp av din försäkring bara gällde under de första 12 månaderna. Det var alltid fallet, så du skulle förlora detta som en multiplikatoråtgärd ändå.

Om du redan har använt DBS Multiplier i mer än ett år borde detta inte vara en stor faktor.

Hur som helst är det förmodligen sunt att du inte börjar satsa för hårt på en bankprodukt för dina långsiktiga planer

Om dina planer som involverar DBS Multiplier slutade med "och då går jag i pension vid 35", ja, ledsen att jag gör dig besviken men det var osannolikt till att börja med. Banker ändrar sina produkter hela tiden – det är inte ovanligt att vissa produkter eller tjänster blir "sötade" i början, men ändras senare.

Det är dags att titta på andra investeringsmöjligheter som kommer att kompensera för de få extra procentenheterna av förlorat intresse; och med utbudet av alternativ på marknaden – från REIT till ETF:er till vaniljobligationer – borde det inte vara svårt.

Din portfölj blir mer diversifierad och du kommer att vara mindre beroende av att samla alla pengar på ett bankkonto.

Detta kan tolkas som att hela den privatekonomiska gemenskapen rasade, vilket kanske inte är fallet eftersom vi ser några komma upp för att leta efter sätt att investera eller de som inte kunde kvalificera sig är glada, som de nu kan genom inkomstkategori.