Du har hört det hela din arbetskarriär:Du måste spara pengar till pensionen.
Det kan kännas som att tjata, men det finns en bra anledning till de ofta upprepade råden.
De flesta familjer mellan 38 och 43 år har bara $67 270 sparade till pension, enligt Economic Policy Institute. Det är bara en av otaliga skrämmande statistik om de dystra utsikterna för den genomsnittliga amerikanens pensionssparande.
Om du vill nå stora mål som ekonomisk frihet måste du spara. Och förmodligen lite mer än vad du sparar just nu.
Det finns goda nyheter om du vill göra 2018 till det år du förbinder dig till ökat pensionssparande. IRS höjde nyligen gränserna för bidrag för ett antal pensions- och investeringskonton.
Här är vilka konton som kommer att se förändringarna, vilka dessa förändringar är och hur du kan utnyttja denna möjlighet att bygga och odla ditt boägg för den pension du vill ha.
Pensionsplankonton kan inkludera 401(k)s, solo 401(k)s, 403(b)s och ett antal IRAs, inklusive SEPs och SIMPLEs.
401(k)s och 403(b)s är extremt lika. Den största skillnaden? I allmänhet erbjuder vinstdrivande företag 401(k)s till sina anställda, medan skattebefriade organisationer (som regeringar och skolor) erbjuder 403(b)s.
Vad händer om du är ditt företag och är egenföretagare? I så fall kan du använda en solo 401(k) eller en SEP IRA.
Alla dessa konton erbjuder vissa skattefördelar för dig, investeraren och spararen. Dessa fördelar kan hjälpa dig att nå dina pensionsmål eftersom du inte betalar skatt på det du sätter in på kontot det år du gör bidraget.
Du betalar bara skatt när du tar ut pengarna i pension. Den stora fördelen med att bidra till ett pensionskonto är att dina pengar kommer att växa med skatteuppskjuten basis (dvs. du betalar inte skatt på räntor, utdelningar och/eller kapitalvinster under innevarande år). Dessutom är det möjligt att du kommer att hamna i en lägre skatteklass när du går i pension, vilket innebär att du totalt sett kan betala mindre i skatt.
Men åtminstone bidra till dessa konton nu innebär att du sänker din skattebörda idag – och om du betalar mindre i skatt just nu kan det frigöra mer pengar i ditt kassaflöde för att spara.
En annan anledning att använda dessa konton? Din arbetsgivare kan ge ett matchningsbidrag. Om du till exempel bidrar med 3% till din 401(k), kan din arbetsgivare också bidra med 3%. Det är som en höjning eller gratis pengar!
Det finns två andra konton som bör vara en del av samtalet kring verktyg att utnyttja för att skapa de bästa chanserna till ekonomisk framgång. Det är HSA:er (hälsosparkonton) och FSA:er (flexibla utgiftskonton), och de är inte betecknade som pensionskonton - men de kan fortfarande hjälpa dig att nå dina pensionsmål.
Det finns dock en liten hake:inte alla kvalificerar sig för dessa konton. Om du gör har tillgång till det ena eller det andra, här är vad du behöver veta.
HSA erbjuder skattefördelar på tre sätt. Pengarna du bidrar med är skatteuppskjutna (vilket ger dig samma fördel som ett konto som ett 401(k)). Pengarna i din HSA kan investeras, och dina inkomster kommer att växa skattefritt. Om du tar ut och använder pengarna i din HSA på kvalificerade medicinska utgifter förblir de pengarna skattefria.
För att kvalificera dig för en HSA måste du ha en hälsoplan med hög avdragsgill. Det kan eller kanske inte är vettigt för din ekonomiska situation. Om det inte gör det, kolla in en FSA.
Du kan öppna en FSA med en hälsoplan genom din arbetsgivare. Du betalar inte skatt på pengarna du bidrar med till kontot, och pengarna du använder kan också vara skattefria, så länge du använder dem för att betala för kvalificerade utgifter.
Precis som HSAs och kravet på att ha en hög avdragsgill hälsoplan för att använda dem, kommer FSAs med en stor varning:Om du inte använder pengarna på ditt konto i slutet av varje år, förlorar du dem.
För planeringsändamål gör detta en HSA mycket mer attraktiv, eftersom du kan bidra med pengarna till ditt konto - och sedan lämna dem investerade där, precis som du skulle göra med ett konto som ett 401(k). Sedan, när du når pensionen, kan du njuta av ett boägg som är dedikerat till att täcka sjukvårdskostnader på din ålderdom.
Alla konton som nämnts hittills kommer att ändras i sina bidragsgränser under 2018 – vilket innebär fler möjligheter att spara för dig!
Här är en uppdelning av de tidigare gränserna och de högre tillåtna bidragen från och med 2018:
Vill du dra nytta av dessa förändringar i pension och investeringar under 2018? Spara mer för framtiden!
Fokusera på din 401(k) eller 403(b) först. Se med andra ord på de konton där du får en matchning eller bidrag från din arbetsgivare. Det är gratis pengar som gör det extremt enkelt att öka din sparränta.
(Har du ingen 401(k)? Det finns fortfarande många andra sätt att spara till pensionen.)
När det gäller att få ut det mesta av sparkonton som är utformade för att hjälpa dig med sjukvårdskostnader, se till att du använder tillgängliga medel i din FSA om du har en. Kom ihåg att du går miste om pengarna på kontot om du inte använder dem år till år.
När det gäller din HSA, överväg att behandla detta som ett pensionskonto och använd ditt kassaflöde för medicinska utgifter idag.
Och återigen, om du kan undvika att dyka in i din HSA och kan ta den i pension med dig, kommer du att ha ett trevligt skattefördelaktigt boägg specifikt för sjukvårdskostnader i pension (vilket troligen kommer att vara din största kostnad under dina senare år ).
Ju mer du sparar nu, desto lättare blir det att nå dina största ekonomiska mål – inklusive att spara det du behöver för att gå i pension när du vill.
Vad är en debitering och hur påverkar det din kredit?
Hur påverkar dina Medicare-alternativ din övergripande pensionsplan?
Hur man balanserar sparande till pension och dina barns utbildning
Din första fondinvestering – Varför, vad och hur?
Vad är en optionskedja? Hur analyserar man det och drar fördel av det?
Hur man använder karantän till din ekonomiska fördel
Hur man tar ut pengar från pensionskonton
Diversifiering:vad det är och hur man applicerar det