Covid-19-pandemin skapade ekonomiska utmaningar för människor över hela världen och ledde till ökad efterfrågan på professionell finansiell rådgivning. Under pandemins höjdpunkt i april förra året rapporterade nästan 8 av 10 CFP®-proffs (78 %) ett ökat antal förfrågningar från kunder, och 1 av 3 (34 %) såg en ökning av förfrågningar från potentiella kunder.

När fler amerikaner vänder sig till finansplanerare för att bättre förstå sin ekonomi och utveckla holistiska ekonomiska planer, är det viktigare än någonsin att människor förstår vikten av att arbeta med någon du kan lita på, någon som kommer att sätta dina intressen först – med andra ord, en förtroendeman.

Men vad innebär det att vara en förtroendeman, och hur kan du avgöra om din finansiella rådgivare är en sådan?

Vad är en förtroendeman?

På en hög nivå betyder termen "förtroendeman" att alltid sätta kundens intresse först. När man arbetar med en finansiell rådgivare antar många att det alltid är fallet. Det är dock inte alltid sant.

Securities and Exchange Commission (SEC) tillämpar en förtroendeplikt för representanter för registrerade investeringsrådgivare (RIA). Förutom förtroendestandarden är två andra vanliga standarder lämplighetsstandarden och "bästa intresse"-standarden som SEC införde för mäklare-handlare i 2019 års förordning Best Interest  (Reg BI).

Lämplighetsstandarden kräver att rådgivare ger råd som är "lämpliga", som gynnar dig men inte nödvändigtvis i ditt bästa intresse. För mäklare-handlare ersattes lämplighetsstandarden till stor del av Reg BI:s "bästa intresse"-standard. Men trots det har SEC sagt att Reg BI inte är en förtroendestandard.

Dessa lägre standarder kräver inte att rådgivare alltid sätter dina intressen före sina intressen när de tillhandahåller finansiell rådgivning. Även om det är ett steg i rätt riktning, gör Reg BI inte tillräckligt för investerare eftersom det bygger på nyckelprinciperna för en förtroendestandard och principer om bästa intresse men inte håller rådgivare till en sann förtroendestandard.

CFP®-certifieringsskillnaden

Som en del av sin certifiering åtar sig CFP®-proffs till CFP-styrelsen att agera som förtroendeman när de tillhandahåller finansiell rådgivning. Du bör vilja ha en finansiell rådgivare som gör detta åtagande direkt till dig. Därför, vem du än väljer som din finansiell expert, inklusive en CFP®-professionell, bör du överväga att få ett skriftligt engagemang som kräver att de har en förtroendeplikt gentemot dig. Det är en vanlig begäran och något du kan känna dig bekväm med att be om i din första korrespondens innan ditt introduktionsmöte.

Det är viktigt att notera att bara för att en finansiell planerare är en förtroendeman betyder det inte att rådgivaren är fri från intressekonflikter. Enligt etiska regler och uppförandenormer , CFP®-proffs gör ett åtagande gentemot CFP-styrelsen att ta itu med intressekonflikter som kan påverka den professionella relationen. Detta innebär att fullständigt avslöja konflikten, inhämta klientens informerade samtycke och hantera konflikten i klientens bästa intresse. Till exempel, när du ger råd om livförsäkring, om din rådgivare får en provision från den produkt som erbjuds, måste rådgivaren lämna ut den informationen till dig. Om en viss försäkringsprodukt inte är i ditt bästa intresse måste de rekommendera en annan produkt.

Arbeta med en dubbelregistrerad yrkesman

En dubbelregistrerad rådgivare är knuten till både en RIA och en mäklare-handlare. Huruvida SEC:s förtroendestandard gäller beror på om yrkesutövaren agerar i en investeringsrådgivningskapacitet. Den lägre Reg BI-standarden gäller när de säljer investeringsprodukter som en registrerad representant för en mäklare-handlare. När du arbetar med en dubbelregistrerad professionell kan du fråga dem om de agerar som en investeringsrådgivares representant eller en representant för en mäklare-handlare.

Det finns fördelar med att arbeta med en dubbelregistrerad professionell eftersom de kan utveckla och implementera holistiska ekonomiska planer. När du arbetar med en dubbelregistrerad representant, var medveten om deras dubbla roller och vet när rådgivaren är föremål för SEC:s förtroendeplikt snarare än Reg BI-standarden.

Gör slutligen en bakgrundskontroll

Det är också viktigt att du gör din due diligence och ser om din rådgivare har blivit disciplinerad offentligt. The Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) BrokerCheck webbplats, SEC Investment Adviser Public Disclosure Database och Verify a CFP® Professional-verktyget på CFP Boards webbplats är tillgängliga för alla.

Oavsett om du redan har en etablerad relation med en finansiell planerare eller för närvarande söker efter en, är det upp till dig att få ett skriftligt engagemang som kräver att de har en förtroendeplikt gentemot dig.