Senast uppdaterad den 17 september 2020 kl. 10:36

En läsare frågar, "kan jag hålla 25% av indexfonderna i min portfölj?". Ytligt sett kan det verka som en felaktig sak att göra. Det beror dock på index och resten av aktieportföljen.

En typisk privat investerare har en handfull fonder från olika kategorier. Om en sådan investerare vill lägga till en indexfond skulle det inte vara meningsfullt. Redan deras nettoavkastning skulle ligga nära "marknadsavkastningen" på grund av omfattande portföljöverlappning mellan fonderna.

Att lägga till ytterligare en fond – aktiv eller passiv – kommer att vara till liten nytta. Om sådana investerare vill ha indexfonder i sin portfölj måste de minska antalet fonder avsevärt. Men motivet bakom denna "25% exponering" spelar också roll.

Om det är ett fall av "rädsla för att missa" - inklusive en nyligen utförd utövare för säkerhets skull, eller för "genomsnitt", så skulle effekten i portföljen vara minimal. Passiv investering bör inte behandlas som en smak av säsongen.

🔥 Säkra din framtid med vårt Robo-rådgivningsverktyg som över 3 000 investerare och rådgivare litar på. Förvandla dina ekonomiska mål till verklighet, från enkel pensionsplanering till att finansiera dina barns största drömmar.🔥

Idealt sett verkar passiv investering vara en allt-eller-inget-strategi (därav referensen till att 25 % verkar fel i öppningsstrategin). Det vill säga, antingen är en investerare 100 % passiv eller 100 % aktiv. Visst, för de flesta investerare med röriga portföljer håller hans resonemang vatten.

Som sagt, det irriterande svaret "det beror på" är också sant. Att lägga till en Nifty 50-indexfond till en portfölj med enbart stora fonder eller aggressiva hybridfonder är inte till stor nytta – om inte motivet är att gradvis övergå från aktiv till passiv.

Att lägga till 25 % (som ett exempel) av Nifty Next 50-indexfonden till en portfölj med stora bolag (av MF:er eller aktier) är acceptabelt eftersom fonden i allmänhet är mer volatil och har potential att överträffa Nifty. Varning:När marknaden mognar kommer överprestationsgapet gradvis att minska:Förvänta dig inte tvåsiffrig avkastning från Nifty Next 50 indexfonder!

Efter SEBI-domen nyligen kan en investerare inneha 50 % av Nifty 50-indexfonden och 50 % av en multicap-fond (med 25 % vardera av stora, medelstora och små bolag). Överlappningen mellan de två fonderna skulle vara lik noll men fortfarande acceptabelt liten och portföljen skulle vara ganska stabil på grund av dess stora cap-tilt. Lägg dock till ytterligare en diversifierad aktiefond till den, fördelen skulle snabbt minska.

Man skulle kunna konstruera sådana två- eller trefondsportföljer på många olika sätt. Till exempel (1) Nifty 50 indexfond + aktiv medelstor fond (eller småbolagsfond eller båda); (2) Hybridfond (aggressiv, dynamisk) + Nifty Next 50-fond. Portföljkonstruktion handlar i huvudsak om att sätta samman produkter med ett helt annat mål. Antalet nödvändiga produkter och själva "objektivet" är bara åsikter.

Gårdagens (Spe 16 2020) nyheter om att UTI MF lämnade in en NFO – UTI Momentum Index-fond som skulle spåra Nifty200 Momentum 30 Index, erbjuder en ny nyans till detta ämne. Om NFO verkligen lanseras (det behöver inte), då skulle det vara den första faktorbaserade indexfonden (vi har några ETF:er).

Även om detta sannolikt kommer att bli dyrare än säg en Nifty-fond, skulle det fortfarande vara det mest kostnads- och skatteeffektiva sättet att investera i en momentumportfölj. För dem som uppskattar risken är "viss exponering" mot denna indexfond acceptabel förutsatt att resten av portföljen inte är rörig.

Vissa investerare frågar, "vad är problemet om jag har en fond för mycket? Jag skulle få någon form av medelvärde, eller hur?". Om du har två fonder är det lätt att ta reda på vilken roll var och en spelar för portföljens risk och avkastning.  Detta är omöjligt om du har fem. De som vill ha "genomsnittlig nytta" (det här är ett för svårt koncept för mig att förstå) kommer aldrig att veta om det fungerade eller inte.

Sammanfattningsvis, medan indexfonder kan vara en del av en aktiv fondportfölj, måste investeraren vara i stånd att motivera valet till sin rationella sida (förutsatt att en är närvarande) och efter att ha investerat bör kunna bedöma rollspelet för varje beståndsdel. Indexinvestering kan inte betraktas som en smak av säsongen.

Dela den här artikeln med dina vänner med hjälp av knapparna nedan.

Använd den här knappen för att lägga till freefincal.com som en föredragen källa för privatekonomi på Google Nyheter

Klicka för att lägga till freefincal som en föredragen källa från Google

Använd vårt Robo-rådgivningsverktyg för att skapa en komplett ekonomisk plan! ⇐Mer än 3 000 investerare och rådgivare använder detta!  Använd rabattkoden:robo25 för 20 % rabatt. Planera din pensionering (tidigt, normalt, före och efter), såväl som icke-återkommande ekonomiska mål (som barnutbildning) och återkommande ekonomiska mål (som semester och inköp av apparater). Verktyget skulle hjälpa alla i åldrarna 18 till 80 att planera för sin pension, samt sex andra icke-återkommande finansiella mål och fyra återkommande finansiella mål, med en detaljerad sammanfattning av kassaflödet.

🔥Du kan också dra nytta av enorma rabatter på våra kurser och den fria investerarcirkeln! 🔥&gå med i vår community med över 8000 användare!

Spåra dina fonder och aktieinvesteringar med detta Google-ark!

Vi publicerar även månatliga aktiefonder, skuld- och hybridfonder, indexfonder , och ETF-screeners , samt aktiekontroller för momentum och låg volatilitet .

Du kan följa våra artiklar på Google Nyheter

Följ Freefincal på Google Nyheter

Vi har över 1 000 videor på YouTube!

Prenumerera på freefincal YouTube-kanalen.

Gå med i vår WhatsApp-kanal

Följ freefincal på WhatsApp

Podcast:Låt oss bli rika med PATTU! Varje enskild indier KAN växa sin rikedom! 

Lyssna på Let's Get Rich med Pattu Podcast

Du kan se podcastavsnitt på OfSpin Media Friends YouTube-kanal.

Låt oss bli rika på PATTU-podden på YouTube.

🔥 Titta nu på Let's Get Rich With Pattu தமிழில் (på tamil)! 🔥

• Har du en kommentar om artikeln ovan? Kontakta oss på Twitter:@freefincal eller @pattufreefincal
• Har du en fråga? Prenumerera på vårt nyhetsbrev med hjälp av formuläret nedan.
• Klicka på "svara" på valfritt e-postmeddelande från oss! Vi erbjuder inte personlig investeringsrådgivning. Vi kan skriva en detaljerad artikel utan att nämna ditt namn om du har en allmän fråga.

Gå med över 32 000 läsare och få gratis lösningar för pengahantering levererade till din inkorg! Prenumerera för att få inlägg via e-post! (Länken tar dig till vårt e-postformulär)

Om författaren

Dr M. Pattabiraman (PhD) är grundare, chefredaktör och huvudförfattare till freefincal. Han är docent vid Indian Institute of Technology, Madras. Han har över 13 års erfarenhet av att publicera nyhetsanalyser, forskning och finansiell produktutveckling. Få kontakt med honom via Twitter(X) , LinkedIn , eller YouTube. Pattabiraman har skrivit tre tryckta böcker:(1) Du kan också bli rik med målbaserad investering (CNBC TV18) för gör-det-själv-investerare. (2) Gamchanger för unga inkomsttagare. (3) Chinchu får en superkraft! för barn. Han har även skrivit sju andra gratis e-böcker om olika penninghanteringsämnen. Han är beskyddare och medgrundare av "Fee-only India, ” en organisation som främjar opartisk, provisionsfri, AUM-oberoende investeringsrådgivning.

Vår flaggskeppskurs! Lär dig hantera din portfölj som ett proffs för att uppnå dina mål oavsett marknadsförhållanden! ⇐ Mer än 3 500 investerare och rådgivare är en del av vår exklusiva community! Få klarhet i hur du planerar för dina mål och uppnår nödvändig korpus oavsett marknadsförutsättning!! Se den första föreläsningen gratis!  Engångsbetalning! Inga återkommande avgifter! Livslång tillgång till videor! Minska rädsla, osäkerhet och tvivel medan du investerar! Lär dig hur du planerar för dina mål före och efter pensioneringen med tillförsikt.

Öka din inkomst genom att få folk att betala för dina kunskaper! ⇐ Mer än 800 tjänstemän, entreprenörer och finansiella rådgivare är en del av vår exklusiva community! Lär dig hur du får folk att betala för dina kunskaper! Oavsett om du är en professionell eller småföretagare som söker fler kunder genom synlighet online, eller en avlönad individ som letar efter en sidoinkomst eller passiv inkomst, kommer vi att visa dig hur du uppnår detta genom att visa upp dina kunskaper och bygga en gemenskap som litar på och betalar dig. (titta på första föreläsningen gratis). Engångsbetalning! Inga återkommande avgifter! Livslång tillgång till videor!   

Vår bok för barn:"Chinchu får en superkraft!" är nu tillgänglig!

Både pojk- och flickomslagen till "Chinchu Gets a superpower".

De flesta investerarproblem kan härledas till brist på informerat beslutsfattande. Vi tog dåliga beslut och pengar misstag när vi började tjäna och ägnade år åt att ångra dessa misstag. Varför ska våra barn gå igenom samma smärta? Vad handlar den här boken om?  Som föräldrar, vad skulle det vara om vi var tvungna att vårda en förmåga hos våra barn som är nyckeln inte bara till pengahantering och investeringar utan för alla aspekter av livet? Mitt svar:Sunda beslutsfattande . Så i den här boken möter vi Chinchu, som är på väg att fylla 10. Berättelsen kretsar kring vad han önskar sig på sin födelsedag och hur hans föräldrar planerar för det, samt att lära honom flera viktiga idéer om beslutsfattande och pengahantering. Vad läsarna säger!

Feedback från en ung läsare efter att ha läst Chinchu får en superkraft! Bok som måste läsas även för vuxna! Detta är något som varje förälder borde lära sina barn redan från deras unga ålder. Vikten av pengahantering och beslutsfattande utifrån deras önskemål och behov. Mycket bra skrivet i enkla ordalag. - Arun.

Köp boken:Chinchu får en superkraft för ditt barn!

Så här tjänar du på att skriva innehåll: Vår nya e-bok är för dig som är intresserad av att få en sidoinkomst via innehållsskrivning. Den är tillgänglig med 50 % rabatt för Rs. Endast 500!

Vill du kolla om marknaden är över- eller undervärderad? Använd vårt verktyg för marknadsvärdering (det kommer att fungera med vilket index som helst!), eller skaffa det Taktiska köp-/säljtidsverktyget !

Vi publicerar månatliga fondkontroller och momentum, lågvolatilitet aktiescreeners .

Om freefincal och dess innehållspolicy. Freefincal är en nyhetsmedieorganisation dedikerad till att tillhandahålla originalanalys, rapporter, recensioner och insikter om fonder, aktier, investeringar, pensioner och personlig ekonomiutveckling. Vi gör det utan intressekonflikter och partiskhet. Följ oss på Google Nyheter. Freefincal betjänar mer än tre miljoner läsare per år (5 miljoner sidvisningar) med artiklar baserade endast på faktainformation och detaljerad analys av dess författare. Alla uttalanden som görs kommer att verifieras med trovärdiga och kunniga källor innan publicering. Freefincal publicerar inte betalda artiklar, kampanjer, PR, satir eller åsikter utan data. Alla åsikter kommer att vara slutsatser som backas upp av verifierbara, reproducerbara bevis/data. Kontaktinformation:För att komma i kontakt, använd vår  kontaktformulär. (Sponsrade inlägg eller betalda samarbeten kommer inte att underhållas.)

Kontakta oss på sociala medier

• Twitter @freefincal
• Facebook
• Prenumerera på våra YouTube-videor
• Inläggsflöde via Feedburner.
• Pinterest

Våra publikationer

Du kan också bli rik med målbaserad investering

Utgiven av CNBC TV18, den här boken är utformad för att hjälpa dig att ställa rätt frågor och hitta de rätta svaren. Dessutom kommer den med nio onlineräknare, så att du kan skapa skräddarsydda lösningar anpassade till din livsstil. Hämta det nu .

Gamechanger:Glöm nystartade företag, gå med i företag och lev fortfarande det rika liv du vill ha Den här boken är designad för att unga tjänare ska få sina grunder direkt från början! Det hjälper dig också att resa till exotiska platser till en låg kostnad! Få det eller ge bort det till en ung inkomsttagare .

Din ultimata reseguide

Detta är en djupgående utforskning av semesterplanering, inklusive att hitta prisvärda flygresor, budgetboende och praktiska resetips. Den undersöker också fördelarna med att resa långsamt, både ekonomiskt och psykologiskt, med länkar till relevanta webbsidor och vägledning vid varje steg. Hämta PDF-filen för 300 Rs (direktnedladdning)