Oljeterminshandel kallas ofta för finansmarknadernas "vilda västern" och har ett rykte om sig att vara en otroligt volatil strävan. Långt ifrån värdepapper som Dow 30 eller S&P 500, är ​​råolja en plats där risken nästan alltid finns.

Naturligtvis finns det risk och sedan finns det RISK. För vissa tyder de periodvis extrema prisfluktuationerna på West Texas Intermediate (WTI) eller North Sea Brent (Brent) råolja på att katastrofen väntar. För andra representerar det breda dagliga utbudet och konsekventa prisåtgärder möjligheter i sin renaste form. Om du är sugen på en marknad som ger blixtsnabba utbrott, starka trender och regelbunden volatilitet, kan handel med oljeterminer vara just ditt spel.

Volatilitet + Hävstång =Stora vinster

Oljeterminshandel är en disciplin som kombinerar robust prisvolatilitet med omfattande antagen hävstångseffekt för att generera extraordinära vinster. Men för att göra detta framgångsrikt hjälper det att förstå varför oljepriserna i sig är volatila och hur hävstångseffekt används.

Flera nyckelfaktorer på marknaden påverkar globala oljevärden. Dessa faktorer kan få priserna att falla eller stiga, beroende på hur energihandlare och investerare tolkar dem. Här är några kategorier av dessa viktiga fundament för oljemarknaden:

• geopolitik
• branschrapporter
• väpnade konflikter
• ekonomiska cykler
• säsongsbetonade pristrender

Från utgivningen av den veckovisa rapporten för energiinformationsadministrationen (EIA) om råoljelager till ett oväntat terrordåd, kan vilken som helst av dessa marknadsdrivare få oljepriserna att sjunka. På grund av detta faktum är den andra delen av ekvationen, hävstångseffekt, kritisk. Applicera för mycket och en olycklig prissvängning kan snabbt tömma ditt handelskonto, men om du applicerar för lite är en stor möjlighet förlorad för alltid.

För att illustrera denna punkt, låt oss undersöka hur hävstångseffekten fungerar för WTI-råoljekontraktet som är tillgängligt på Chicago Mercantile Exchange (CME):

• Kontraktstorlek:1000 fat
• Prisnotering:US-dollar och cent per fat
• Minsta tickstorlek:0,01 USD per fat, 10 USD per tick
• Intradagsmarginaler:Vanligtvis 1 000 USD per kontrakt; kan variera beroende på marknadsförhållanden och mäklare.
• Underhållsmarginaler:Att hålla en position genom varje dags elektronisk stängning kräver ett minsta kontosaldo på 3 400 USD per kontrakt.

Efter att ha tittat på kontraktsspecifikationerna för WTI-råolja kan du se att du kan ta en betydande intradagsposition med så lite som $2500. Faktum är att många strategier för handel med oljeterminer gör just det i ett försök att säkra snabba vinster. Ta följande hypotetiska scenario för Hayden, energiscalpern för detaljhandeln:

• Under förberedelserna inför sessionen uppskattar Hayden att den nordamerikanska frackingproduktionen sannolikt ökar på grund av det vänliga vädret och sommarens höga oljepriser. Följaktligen tror Hayden att ett överraskande utbudsöverskott kan anspelas i den veckovisa EIA-rapporten om råoljelager. MKB-rapporten ska lämnas om några timmar kl. 10:30 EST.
• Hayden öser på prisdiagram och noterar att WTI-råoljan i augusti pressar upp intradags- och årliga toppar till 74,86 USD per fat. Klockan är nu 10:28 AM EST.
• Hayden lägger en sälj-stop-market multi-bracket-order för två kontrakt av augusti WTI till $74,74. Snäva 1:1 och 1:2 parametrar för hantering av risk kontra belöning implementeras, med vinstmål på 10 och 20 ticks med en stop loss på 10 ticks.
• Klockan ringer 10:30 EST. MKB:n rapporterar en leveransuppbyggnad på 4 miljoner fat, långt över konsensusuppskattningar. August WTI kraschar omedelbart till $74,48 innan några bud hittas.
• Haydens order för säljstoppmarknaden fylls till 74,69 USD på grund av avvikelse, men lyckas fortfarande säkra både 10 och 20 vinstmål. Kassan ringer och en blixtsnabb $300 sätts in på kontot.

För många handlare och investerare kan ovanstående scenario tyckas vara en dröm. Price kunde lika gärna ha kört Haydens hållplatser, eller hur? Absolut. Men med tanke på en adekvat definition av risk och en positiv förväntning på själva handelsupplägget, kan strategier för oljeterminshandel som dessa vara extremt lönsamma.

Oljeterminshandel är inte bara för ExxonMobil

Om du är intresserad av att bli involverad i global olja är en konsultation med ett branschproffs på Daniels Trading ett bra första steg. Det finns dock inget substitut för att observera live-action på dessa spännande marknader. Kolla in WTI-råolja, såväl som hela energikomplexet, på en gratis 14-dagars testversion av dtPro-plattformen idag.