Studera marknadstrend med MACD Oscillator (MACD)

MACD används ofta i trendhandel. Men till skillnad från typiska oscillatorer används MACD inte för att upptäcka överköpta eller översålda situationer. Istället mäter MACD momentum eller trendstyrka och studerade mot signallinjen för att utlösa handelssignaler.

Linjeoscillatorn ger handelssignaler som två-linjers glidande medelvärde. Den visar ett samband mellan två glidande medelvärden av ett värdepapperspris, beräknat över olika löptider. MACD innebär att man beräknar skillnaden mellan det snabbrörliga 12-periods glidande medelvärdet och 26-periods glidande medelvärde. Resultatet är en MACD-linje. Ett nio dagars EMA (exponentiellt glidande medelvärde) plottas sedan på diagrammet mot MACD-linjen, kallad signallinjen, för att indikera handelssignaler. I slutet av sjuttiotalet introducerade Gerald Appeal begreppet MACD.

Hur fungerar indikatorn?

MACD förvandlar två rörliga linjer till en momentumoscillator. Den erbjuder det bästa av två världar – trendföljande och fart. Det är ett enkelt verktyg som jämför olika datapunkter, beräknade utifrån en serie aritmetiska medelvärden. Medan man handlar baserat på tekniska diagram är det avgörande att hitta trenden eftersom det är där man kan tjäna mest pengar.

I diagrammet oscillerar MACD runt "noll"-linjen, korsar över eller under den, vilket återspeglar glidande medelvärdeskonvergens, divergens och korsning. Men eftersom MACD är obegränsat, är det inte precis användbart för att identifiera överköpta och översålda nivåer. Handlare studerar diagrammet för signallinjekorsningar, mittlinjekorsningar och divergenser för handelssignaler.

Beräkningen av MACD innebär att man mäter 12-dagars, 26-dagars och nio dagars glidande medelvärde, med tanke på aktiens stängningskurs under perioden. Den snabbrörliga medellinjen eller 12-dagars MA är ansvarig för större oscillation vid beräkning av MACD. Det långa glidande medelvärdet är mindre reaktivt mot prisförändringen på det underliggande värdepapperet. Divergens uppstår när MA:erna rör sig bort från varandra.

MACD-linjen som korsar ovanför "noll"-linjen är en indikation på att uppåtrörelse sker. När linjen divergerar bort från mittlinjen, tar den uppåtgående kraften fart. Omvänt betyder MACD-korsning under "noll"-linjen en nedåtgående rörelse på marknaden.

Formeln 

MACD använder en enkel formel. Det är skillnaden mellan 12-dagars och 26-dagars exponentiellt glidande medelvärde.

MACD=(12 dagars EMA – 26 dagars EMA)

Signallinje=9-dagars EMA för MACD 

MACD Histogram=MACD – Signallinje 

MACD-linje, signallinje och MACD-histogram används tillsammans för att studera trendstyrka. 9-dagarssignallinjen fungerar som en markör för att identifiera svängar. Histogrammet är skillnaden i värde mellan MACD:n och signallinjen. Så när histogrammet är positivt är MACD-linjen ovanför signallinjen, vilket indikerar en uppåtgående trend. Det motsatta händer när histogrammet visar ett negativt värde.

Inklusive MACD Oscillator i handelsstrategi

MACD-oscillator erbjuder en visuell representation av när trenden förändras. MACD signallinjekorsning är den vanligaste indikationen som används av handlare för att identifiera en hausseartad eller baisseartad trend. Signallinjen följer MACD och gör det lättare att upptäcka en sväng. En hausseartad crossover inträffar när MACD-linjen korsar signallinjen underifrån. På liknande sätt registrerar kartister en baisseartad crossover när MACD-linjen korsar under signallinjen. När det händer varar en crossover i några dagar till några veckor.

Det är viktigt att lära sig att använda MACD-trendidentifierande oscillator i din handelsstrategi. Här är varför,

– Det är en enkel handelsindikator som kan erbjuda korrekta handelssignaler

– Ibland erbjuder MACD signaler om trendvändning i förväg 

– 9-dagars EMA jämnar ut bruset ytterligare 

– MACD erbjuder ytterligare signaler om trendstyrka 

– Den erbjuder uppdaterade signaler jämfört med glidande medelvärde  

Men medan du använder MACD i din handelsstrategi, förblir varningen densamma som för andra kartverktyg.

Ett huvudproblem med MACD-oscillator är att den visar för många överkorsningar, vilket ökar förvirringen. MACD-linjen kan korsa signallinjen även utan att en faktisk vändning inträffar - vilket orsakar en situation som kallas falsk positiv. Å andra sidan saknas det också i att prognostisera alla återföringar. För att säga det, indikerar MACD-oscillator för många reverseringar som inte inträffar och inte tillräckligt många reverseringar som händer.

Övergången sker även när aktiekursen bara rör sig i sidled. Men MACD-diagrammet kommer att visa ett falskt positivt. Handlare måste vänta för att se om övergången är en faktisk förändring i trenden eller en falsk vändning. I händelse av en falsk reversering kommer MACD-linjen så småningom att falla tillbaka till nolllinjen.

Därför studerar handlare MACD-oscillator tillsammans med andra kartverktyg för att bekräfta en vändning. En annan fallgrop är signallinjeövergångar vid positiva eller negativa ytterligheter. Det krävs betydande rörelser i den underliggande aktievolymen för att driva farten till en extrem. Chartister använder historiska data för att bekräfta giltigheten av sådana extremiteter.

Slutsats 

MACD är ett unikt verktyg. Till skillnad från andra oscillatorer, utför den den dubbla rollen som en oscillator och en crossover-indikator. Det sammanför momentum och trend, som man kan tillämpa på dagliga, veckovisa eller månatliga diagram. Men MACD kommer också med en uppsättning begränsningar. Det signalerar ofta för många reverseringar som inte inträffar i verkligheten. För att undvika problemet är det vanligt att chartister använder MACD-histogram för att bekräfta trendvändning. Var uppmärksam på att räkna både dess styrkor och begränsningar när du använder oscillatorn i din handelsstrategi.