Hej, har du hört? Navient säger upp ett gäng studielån! Men spräng inte den där festspellistan ännu. Alla får inte en bit av den här kakan.

Om du undrar, Kommer Navient att säga upp mina studielån? Fortsätt läsa. Vi bryter ner exakt vad som händer med den senaste Navient-studielånesituationen – och vad det betyder för dig.

Vad händer med Navient studielån?

Den 13 januari i år meddelade Navient (ett av de största studielåneföretagen i Amerika) att de gick med på en uppgörelse på 1,85 miljarder dollar med mer än 35 delstater. ^{1 , 2} En uppgörelse för vad exakt? Lång historia kort, en grupp riksåklagare från flera delstater stämde Navient för rovdrift på studielån (alias för att ha gjort några riktigt skumma saker för att sätta studenter i skuld och hålla dem i skuld). ³

Rättegången hävdade att Navient tvingade låntagare att ansöka om överseende med studielån, vilket lät dem skjuta upp betalningarna men ändå debiterade dem ränta. Navient anklagades också för att övertyga studenter att ta subprime-privata lån (lån med superhög ränta för personer med dålig kredit), även om Navient (som var Sallie Mae vid den tiden) visste att det var osannolikt att dessa studenter skulle kunna göra sina lånebetalningar senare. Dessa lån erbjöds mestadels studenter som gick på vinstdrivande högskolor (som ITT Technical Institutes och Art Institutes) som har lägre grad av examen. ⁴

Ja, allt är lika skumt som det låter. Sallie Mae/Navient satte i princip eleverna i stånd att misslyckas och begravde dem ännu djupare i skulder.

"Navient satte upprepade gånger och medvetet vinster före sina låntagare - det ägnade sig åt bedrägliga och missbrukande metoder, riktade in sig på studenter som den visste skulle kämpa för att betala tillbaka lånen och lade en orättvis börda på människor som försökte förbättra sina liv genom utbildning", säger Pennsylvania Justitiekansler Josh Shapiro, en av personerna som försvarade stämningen. ⁵

Navient kommer inte att erkänna att de bröt mot några lagar, men de gick med på en uppgörelse för att undvika att dra ut frågan i domstol längre (så säger de). ⁶ Som en del av uppgörelsen kommer Navient att avbryta 1,7 miljarder USD i privata studielån och betala 95 miljoner USD i ersättning till låntagare som utsatts för sin rovdrift, plus ytterligare 145 miljoner USD till de inblandade staterna. ⁷ Det verkar som att det som händer kommer runt, Navient.

Du kanske också kommer ihåg att Navient under hösten 2021 hoppade av det federala studielånespelet och lämnade över sina 5,6 miljoner federala studielån till ett nytt företag – Aidvantage. ⁸ Det kan vara så att Navient försökte tvätta händerna från en del av röran medan de fortfarande kunde. Men de måste definitivt betala för sina sneda handlingar nu.

Vems studielån kommer att efterlåtas?

Även om det är goda nyheter att Navient tvingas säga upp några studielån, ska du inte få upp dina förhoppningar ännu. Endast omkring 66 000 låntagare kommer faktiskt att skörda frukterna av Navient-uppgörelsen – närmare bestämt de som tog privata studielån genom Sallie Mae från 2002 till 2010 för att gå på vissa vinstdrivande skolor. ⁹ (2014 tog Navient på de flesta av Sallie Maes studielån, vilket innebär att de nu är juridiskt ansvariga för vad som hände.) Låntagarna måste också ha misslyckats med dessa lån före den 30 juni 2021 och bo i en av de 38 delstaterna (plus Washington, D.C.) som ingår i rättegången. ¹⁰

Japp, det är många mycket specifika ringar du måste hoppa igenom för att kvalificera dig. Men om du verkligen är en av de 66 000 bör du få ett meddelande från Navient som bekräftar att dina studielån är uppsagda senast i juli i år. ¹²

Men vänta - de av er som har federala studielån kanske fortfarande kan få ut något av den här affären. Navient måste också betala 95 miljoner dollar i ersättning till låntagare som placerat sina federala studielån i långvarigt tålamod eftersom en Navient-agent sa åt dem att göra det. Om du sprider 95 miljoner USD över uppskattningsvis 350 000 drabbade låntagare, ser du på cirka 260 USD för varje person. ¹³ Inte mycket, men det är något!

Återigen, du får veta om du får något. Så se till att din kontaktinformation är uppdaterad för både Navient och dina studentaid.gov-konton. Men vad du än gör, satsa inte på den här affären förrän du får den skriftligen!

Hur påverkar detta studielånebranschen?

Lyssna, 1,7 miljarder dollar är mycket av pengar. Men det är mindre än 1 % av de nästan 1,6 biljonerna USD av den nationella studielåneskulden! ¹⁴ Sanningen är att mängden skulder som Navient tvingades avbryta bara är en liten del av de pengar som studielåneföretagen har lyckats stjäla från låntagare under de senaste decennierna. (Titta på lånad framtid dokumentär och se själv hur giftig och utom kontroll studielånskrisen verkligen är.)

Ändå är uppgörelsen av Navient studielån en enorm vinst - inte bara för de inblandade låntagarna, utan för alla som har studielån. Det faktum att politiker från båda partierna slog sig samman mot ett studielånsföretag bevisar hur stort problem detta är för amerikaner. Navient-uppgörelsen är ett gediget exempel för eventuella framtida stämningar mot andra studielåneföretag.

Men Navient är fortfarande i branschen, vilket betyder att de fortfarande kan locka nästa generation att ta lån. Och de är inte den enda långivaren där ute som går på den juridiska linjen. Vi har en lång väg kvar innan studielånebranschen inte längre har makten att fälla barn i en cykel av förödande skulder.

Vad betyder detta för din Studielån?

Så, vad händer om du inte är en av de utvalda 66 000 som får dina studielån uppsagda av Navient? Tyvärr, men ingenting har förändrats för dig. Från och med nu, samlingar för federala studielån är fortfarande på is till maj 2022 (tack vare CARES Act), men privata studielån är ett helt annat odjur. Sallie Mae, College Ave, SoFi – de kommer fortfarande att förvänta sig den månatliga betalningen från dig i tid.

Om du har studielån är det bästa du kan göra att fortsätta betala för dem, även om du tekniskt sett inte behöver det just nu. Ju snabbare du betalar av din studielåneskuld, desto snabbare kan du sluta stressa över dessa betalningar!

Ja, stora bosättningar som den Navient ger oss hopp. Men det är ett sällsynt fall. Och om du väntar på att din långivare ska bli stämd eller gå i konkurs, kan du vänta väldigt länge. Heck, inte ens förlåtelse av studielån från regeringen är garanterad. Lämna aldrig din ekonomiska framtid åt slumpen – om du inte vill bli rejält besviken.

Saker du kan göra just nu för att hjälpa dig att bli av med dina studielån

Glöm att vänta på att regeringen ska komma till undsättning. Här är några åtgärder du (ja, du!) kan vidta för att betala av dina studielån:

• Få en budget . Du kanske inte kan kontrollera hur regeringen använder sina pengar, men du kan definitivt kontrollera hur du spenderar dina. En budget hjälper dig att veta exakt vart dina pengar går varje månad och var du kan skära ner. När du ser allt skrivet kommer du att bli förvånad över hur mycket extra pengar du kan hitta på din studielåneskuld!

• Använd metoden för skuldsnöboll . Det bästa sättet att betala av din studielånsskuld är med skuldsnöbollsmetoden. Så här fungerar det:Du listar dina skulder från minsta till största (oavsett ränta) och gör minimibetalningar på alla utom den minsta. Vad gör du med din minsta skuld? Du attackerar den! Du använder de extra pengar du kan få genom att sänka din budget eller ta dig an sidospår, och du kastar allt på din skuld. Med den typen av intensitet och momentum kommer du att kunna krossa den minsta skulden på nolltid! Ta sedan pengarna du satte på den skulden och kasta dem på din näst minsta skuld. Upprepa processen tills du är skuldfri!

• Ta reda på hur snabbt du kan betala av dina studielån . Betalningsplaner för studielån är utformade för att hålla dig i skuld i bokstavliga decennier . Och om vi har lärt oss något av den här Navient-affären, vill långivare till studielån hellre att du försenar, försenar, försenar. För ju längre de kan hålla dig i skuld, desto mer pengar kan de samla in från dig i ränta. Men nu är det slut! Använd vår utbetalningskalkylator för studielån för att ta reda på exakt hur snart du kan slå ut din studielåneskuld – och hur mycket du kan spara i ränta!

• Refinansiera dina studielån . Att refinansiera dina studielån är bara ett bra alternativ om det ger dig den push du behöver för att betala av din skuld snabbare. Genom att refinansiera kan du få en lägre fast ränta och använda sparandet för att snabba upp din skuldavbetalning. Refinansiera dina studielån på rätt sätt med det enda företaget vi rekommenderar – Splash Financial.

• Titta på Financial Peace University (FPU) . Låt inte skulden tynga dig! Lär dig hur du bygger välstånd utan ta på sig den galna risken och stressen med skulder. FPU kommer att lära dig hur du blir av med din studielåneskuld för gott, sparar för din framtid och tar säkra ekonomiska beslut. Den här kursen har hjälpt miljontals (ja, vi sa miljontals) människor att lära sig att ta kontroll över sina pengar och sitt liv – och du kan se Financial Peace University just nu gratis!

Okej, så nu har du en plan! Låt inte företag som Navient stjäla från dig längre. Det är dags att ta tillbaka kontrollen.