Livförsäkring ger skydd, särskilt en förmån vid dödsfall som kan hjälpa dina nära och kära att hantera din förlust. Men en viss typ – hellivsförsäkring – kan också fungera som en mångsidig finansiell tillgång under dina arbetsår och fram till din pensionering.

Hur?

Hela livförsäkringar erbjuder funktioner utöver skydd som skiljer den från andra typer av försäkringar, särskilt livförsäkringar eller de typer av universella livförsäkringar som vanligtvis erbjuds i arbetsgivarförmånsprogram. Resultatet är en kombination av förmåner som inkluderar skydd, ackumulering, garantier och inkomstskatteförmåner.

"Hela livförsäkringar kan användas för att skydda mot potentiell förlust av din inkomst under dina arbetsår och skydda tillgångar under hela pensioneringen", konstaterade Jeffrey R. Rotman, en förmögenhetsförvaltningsrådgivare på Rotman and Associates i Boca Raton, Florida.

Här är en titt på hur dessa funktioner tillämpas på olika livsstadier.

Dina arbetsår – ackumulering

Under hela din karriär, när din familj och ditt sparande växer, kan en hel livförsäkring hjälpa till med förtidspensionsskydd och skatteeffektiv ackumulering.

När det gäller skydd är hellivsförsäkring en permanent försäkring som ger en garanterad dödsfallsersättning under hela ditt liv. Däremot ger tidsförsäkring, ett billigare livförsäkringsalternativ, endast skydd under ett visst antal år. Och även om vissa livförsäkringar kan omvandlas till permanenta livförsäkringar, kommer det till ett högre pris.

Vilket är en annan viktig egenskap hos hellivsförsäkring — premierna garanteras på en konstant nivå, och ibland under ett visst antal år eller till en viss ålder, som 65 års ålder. Med andra typer av permanent livförsäkring kan nivån på premier fluktuera .

Samtidigt bygger hela livförsäkringar kontantvärde, vilket ger ett sätt att samla pengar på en skattemässigt fördelaktig basis. När du betalar premier ökar det kontanta värdet på uppskjuten skatt till en tillväxttakt som garanteras av transportören.

Hur snabbt kontantvärdet växer beror på hur snabbt premierna betalas. Till exempel kan vissa försäkringar betalas med så få som 10 premiebetalningar, och därmed bygga upp kontantvärde relativt snabbt. Andra använder ett betal-till-ålder-100-premieschema och är därför långsammare att bygga upp kontantvärde.

Dessutom kan eventuell utdelning som betalas av försäkringsbolaget på deltagande försäkringar också användas för att öka både livförsäkringsskyddet och kontantvärdet. ¹

Att bygga kontantvärde i en hel livförsäkring kan hjälpa dig att komplettera din övergripande sparplan. Du kan också låna kontantvärde från din livförsäkring för alla ändamål, som att betala collegeavgifter eller täcka en nödkostnad. Och lånet är i allmänhet inkomstskattefritt upp till det belopp du har betalat i premier.

Men det kan få konsekvenser om du utnyttjar en hel livförsäkrings kontantvärde. Att låna mot livförsäkringens kontantvärde ökar chanserna att försäkringen förfaller, minskar kontantvärdet och dödsfallsersättningen och kan resultera i en skatteräkning om försäkringen upphör före den försäkrades död.

"Att ha den här typen av skydd genom dina arbetsår - det vill säga att skydda hushållets inkomstförmåga - har många fördelar", sa Rotman. "När kontantvärdet ökar i policyn, kan det hjälpa till att övervinna det okända om du kan få tillgång till pengar när du behöver dem, oavsett om det är för en nödsituation, husreparation, affärsbehov, collegeundervisning eller till och med en bil för en student. Och eftersom kontantvärdet av en livförsäkring inte är ett krav på offentliggörande av finansiellt stöd från högskolan, finns det fortfarande potential för behovsbaserat ekonomiskt stöd.”

Inkomstalternativ vid pensionering

Kontantvärdefunktionen i hellivsförsäkring kan också vara ett användbart verktyg vid pensionering.

Marknaderna går upp och ner, vilket innebär att värdet på pensionskonton och aktieinvesteringar kan fluktuera. Detta kan innebära utmaningar för människor beroende på dessa investeringar för en inkomstström vid pensionering.

Det beror på att att ta pengar från ett aktiebaserat pensionskonto, såsom en 401(k) eller IRA, under en marknadsnedgång kommer att minska kapitalbeloppet som avkastningen kommer att baseras på i framtiden. Den försämringen av sammansättningen kommer sannolikt att vara särskilt besvärlig om den inträffar under de förtidspensionerade åren. Faktum är att ett eller två år med negativ avkastning tidigt i pensioneringen kan ha en betydande och skadlig effekt på möjligheten att fortsätta ta ut samma inkomstnivå under senare pensionsår.

"Kontantvärdet kan utnyttjas av försäkringsägaren för inkomst under marknadsnedgångar för att tillåta investeringstillgångar att återvinna förluster innan de fortsätter uttag," sade Rotman.

Faktum är att många människor specifikt planerar att använda kontantvärdekomponenten i en hel livförsäkring som en klar reserv av medel för oundvikliga marknadsnedgångar, vilket ger tid för investerade medel att återhämta sig. Och, som tidigare nämnts, kan kontantvärde nås på skattemässigt fördelaktig basis.

Dessutom, när det gäller pensionerade par, att ha en livförsäkring som betalas ut som betalar en skattefri dödsfallsersättning till en efterlevande make kan minska oron över hur mycket paret spenderar av pensionsfonder. Vidare kan intäkter från dödsfallsersättning hjälpa till att komplettera pensioner, livräntor och socialförsäkringsbetalningar som har reducerats till en efterlevande make.

Hälsobehov och äldre planering

Sjukvårdskostnader blir ett stort problem för många människor när de blir äldre. Som ett resultat tittar vissa på långtidsvårdsförsäkringar (LTC). Men det kan finnas en viss tveksamhet, eftersom många människor undrar om de någonsin kommer att använda det.

"Traditionella, eller fristående, långtidsvårdsförsäkringar är mer som en tidsförsäkring", säger Doug Collins, en finansiell planerare på Fortis Lux Financial i New York City. "Du betalar premien, och om du behöver långtidsvård betalar det en förmån. Men om du inte behöver långtidsvård finns det inget restvärde. Det är som livförsäkring – du betalar premien, men (förhoppningsvis) överlever du löptiden och försäkringen går ut, men det finns inget kvarvarande värde. Men nu kopplar fler företag långtidsvårdsryttare till policyer för hela livet eller skapar hybridlivs-/LTC-policyer. Och dessa har bestående värde.”

Köpet av en långtidsvårds- eller kronisk sjukdomsförare på en hel livförsäkring gör att en del av den potentiella dödsfallsersättningen kan omdirigeras till sjukvårdskostnader, om behov skulle uppstå. Däremot är hybridpolicyer också strukturerade för att kombinera livförsäkring och långtidsvård.

"Om ditt huvudmål är en hög dödsfallsersättning och mer kontantackumulering, är en hel livförsäkring med en långtidsvårdare vanligtvis mest meningsfull," sa Collins. "Om ditt huvudmål är att skydda mot kostnaden för långtidsvård men också ha livförsäkringsskydd, tenderar hybridförsäkringar att ha bättre LTC-fördelar."

Hur sådana ryttare fungerar och används varierar från transportör till transportör. Många människor väljer att prata om alternativen med en finansiell expert. Samtidigt diskuterar många också hur livförsäkringar kan hjälpa till med dödsboplanering och förvaltning och fördelning av tillgångar.

Att överlåta ett dödsbo kan innebära många frågor, beroende på dina personliga omständigheter och mängden tillgångar till hands. Den strategiska användningen av livförsäkring kan potentiellt hjälpa.

Och, naturligtvis, livförsäkringsintäkter kan hjälpa dina nära och kära att hantera dina slutliga utgifter och begravningskostnader.

Slutsats

En hellivsförsäkring är ett värdefullt livsstadieverktyg förutom ett mått av trygghet för din familj och nära och kära.

Dess ackumulering av kontantvärde ger dig möjligheten att komplettera din övergripande sparplan på skattemässig basis. Det ger också tillgång till kontantvärde för kompletterande pensionsinkomster om marknadsförhållandena skulle bli negativa. Och det kan erbjuda ett mått av långtidsvårdsskydd om behov skulle uppstå.

Naturligtvis, hur dessa förmåner kommer samman beror på de specifika villkoren för en hel livförsäkring, och dessa detaljer kan skilja sig från försäkringsbolag till försäkringsbolag. Det är därför det är viktigt att titta på alternativ som erbjuds av olika livförsäkringsbolag. Det är också viktigt att tänka på själva försäkringsbolaget. Ett försäkringsbolags historia, struktur och finansiella styrka kan alla spela en faktor i hur väl en hel livförsäkring passar in i en individs ekonomiska plan.

En finansiell expert kan hjälpa till att reda ut vilket livförsäkringsbolags hela livförsäkringserbjudanden som bäst ansluter till din egen situation.