Ryan Ermey: Idag om dina pengar värt kommer en långvarig debatt inom Kiplingers kontor till luften. Kiplinger.coms general manager, Robert Long, går med i showen för att debattera mig om fördelarna med kredit kontra debet med Sandy som modererande i vårt huvudsegment. I dagens show diskuterar Sandy och jag strategier för att hantera dina studielån och avslöjar fler av våra mest off-the-wall PR-pitches. Det är allt framåt i det här avsnittet av Dina pengar är värda. Håll dig kvar.
Ryan: Välkommen till Your Money's Worth. Jag är Kiplingers biträdande redaktör, Ryan Ermey, med som alltid seniorredaktör, Sandy Block. Sandy, hur mår du?
Sandy: Går bra.
Ryan: Tja, innan vi börjar vill jag välkomna alla lyssnare som har migrerat för att de har fått sin nya prenumeration på Kiplingers eftersom vi råkar välkomna ett antal tidigare prenumeranter på Money magazine. Om det här är första gången du lyssnar, välkommen. Gå tillbaka och lyssna på alla våra timmar med underbart, underbart innehåll. Och annars kommer vi att ta tag i det direkt.
Ryan: Så, ett antal politiker föreslår någon form av efterlåtelse av studielån, och vi här på Kiplingers försöker att inte engagera oss i politiska frågor, men vi bör säga att du förmodligen inte borde hålla andan för det.
Sandy: Nej. Betala dessa lån. Fortsätt göra dina betalningar.
Ryan: Sandy, vi har pratat om det här lite tidigare, men vad skulle du säga är typ det viktigaste som folk borde veta när det gäller att hantera studielån, vilket är en stor ekonomisk fråga för många unga människor ute där?
Sandy: Det är en enorm ekonomisk fråga och ofta är det den första stora räkningen som du kommer att betala från college. Och just nu, vi är typ på sommaren, många ungdomar har tagit examen och de får vanligtvis sex månaders frist innan de måste börja betala. Det är verkligen inte för tidigt att börja få ordning på saker och ting och börja räkna ut hur mycket du är skyldig, vad räntan är, vem du är skyldig och när du måste börja betala.
Sandy: För när man hör dessa skräckhistorier om dessa unga människor med 100 000 eller 200 000 dollar i studielån, när man ofta borrar ner så var det inte det ursprungliga saldot. Det är så mycket de var skyldiga efter att ha missat en massa betalningar. Och som vi pratat om i den här podden tidigare är det nästan omöjligt att bli av med studielån. Konkursreglerna hjälper dig inte alls.
Sandy: Det viktigaste att göra är att förstå vilka dina långivare är och hur mycket du, vad dina betalningar kommer att bli och göra allt klart så att du kan börja göra dessa betalningar och hålla dig i tid.
Ryan: Nu har vi pratat mycket, inte på programmet, men verkligen på sidorna i Kiplingers Personal Finance magazine om att konsolidera dina lån, och reglerna är annorlunda när det kommer till federala lån, eller hur?
Sandy: Tja, det finns två sätt du kan konsolidera. En är att du bara kan ... Om du har ett flertal typer av federala lån, kan du konsolidera dem till en betalning som är vettig eftersom du inte kommer att gå vilse eller något liknande. Men det kommer inte att spara dig några pengar. Du kan inte sänka dina räntor om du inte förlänger betalningarna, vilket kommer att sänka dina betalningar men kommer inte att minska effekten av att det kommer att öka beloppet du är skyldig eftersom du betalar lite längre.
Sandy: Så det är en sak. Det andra som många har pratat om är att konsolidera till ett privatlån. Kanske har du några privata och några federala och du rullar dem alla till ett privatlån. Nyligen har vi hört mer om detta eftersom räntorna har sjunkit och ofta upptäcker låntagare att om de kvalificerar sig, och det är en stor om eftersom du måste ha ganska bra kredit. Men om de kvalificerar sig för ett privatlån kan de kanske sänka räntan med ganska mycket ibland.
Ryan: Den sortens sammanfaller till något som jag ville prata om som jag upplever något. Jag har inte, som vissa människor har precis som berg och berg som oöverstigliga mängder studielån som jag inte har, men jag har en hel del som jag betalar av varje månad och det är en bra bit ur min lönecheck varje månad . Så jag funderar på att refinansiera mina lån. Om du har bra krediter och ett stabilt jobb och en fast inkomst, kommer du i allmänhet att tjäna på att refinansiera dina lån även om det ska sägas att jag är någon med ... Jag menar, min kreditpoäng senast jag kollade är över 800 , vilket är ... Ja, jag vet. Jag vet.
Ryan: Jag är en ganska stor grej, okej? Vi kommer att prata om detta i vårt nästa segment när det gäller hur jag byggde upp den krediten. Men även med min goda kredit, det faktum att jag inte tjänar särskilt mycket pengar när jag gick och tittade på, och jag har shoppat runt, efter var jag skulle kunna refinansiera mina lån. Det faktum att jag inte tjänar mycket pengar betyder att mina erbjudanden inte är så bra som de skulle kunna vara om jag tjänade fler.
Ryan: En lösning på detta och jag har pratat med mina föräldrar om detta är att ha en medundertecknare, vilket kommer att ge dig ett bättre pris. Och de är typ, jag antar att det finns två skolor när det gäller refinansiering. Om du refinansierar till en lägre ränta men fortsätter att göra betalningar på samma nivå, kommer du att få betalt mycket snabbare och du kommer att betala mycket mindre i ränta. Eller så är det här jag kommer ifrån eftersom jag betalar mycket pengar från mina lönecheckar för tillfället och jag skulle vilja pumpa upp mitt kassaflöde lite, om jag kan betala över kanske en längre tid tidsperiod men till en mycket lägre ränta och till en mycket lägre månadsbetalning, vilket gör att jag kan öka mitt kassaflöde en aning.
Sandy: Tja, det finns ett par risker där som du måste tänka på, och för att backa upp en historia som vår kollega Kaitlin Pitsker gjorde om finansieringen av ett privatlån. Hon sa att cirka 60 % av de som ansöker om dessa lån får avslag, så må inte dåligt.
Ryan: Okej.
Sandy: Det är ganska vanligt, men det finns två risker. En är att den låga kursen nästan säkert kommer att vara en variabel. Så säg att du bestämmer dig för att refinansiera till en lägre ränta, de accepterar dig. Det kanske inte förblir så. Räntorna kan gå upp och helt plötsligt kommer de lägre betalningarna att gå upp också. Så det är ett problem som du faktiskt är för att försöka betala av så fort du kan för då skyddar du dig själv.
Sandy: Den andra som jag tror att folk verkligen behöver tänka på när de funderar på refinansiering är att du ger upp en massa skydd som du får med federala studielån beroende på vilken typ av lån du har. Med federala studielån kan du kvalificera dig för att få dina betalningar uppskjutna under vissa ekonomiska omständigheter som inkluderar att förlora ditt jobb eller ha en allvarlig sjukdom. Och om du har ett subventionerat lån kan det hända att räntorna inte uppkommer under den anståndsperioden.
Sandy: Privata långivare kan, om du frågar mycket snällt, de ger dig tålamod i en ... Men det behöver de inte. Och nästan säkert kommer ränta att uppstå under den perioden. Så det är något du verkligen behöver tänka på. Förutser du några svårigheter som kan göra det mer ... Om du tror att du någonsin i ditt liv kommer att ha problem med att betala dina lån, tror jag att du förmodligen är bättre av att ha ett federalt lån än ett privatlån eftersom de gör reglerna. Det finns inga skydd.
Ryan: Som jag sa, den andra saken att tänka på är bara att tänka på ekonomin i räntan som du ska betala och hur lång tid det kommer att ta att betala av. Många av dessa webbplatser, om du går, vi gillar Student Loan Hero och vi kommer att länka deras kalkylator i showanteckningarna. Men om du refinansierar till en lägre ränta kan det mycket väl vara så att du kan betala mindre varje månad och spara under lånets löptid och inte behöva betala särskilt mycket längre. Det är bara en fråga om vilken ränta du har nu, vad du får refinansiera till.
Ryan: Jag tycker att vårt råd alltid är att leta runt, överväga dina alternativ, et cetera, men återigen vill vi uppmana folk att leta runt, överväga dina alternativ och överväga den mycket verkliga möjligheten att du kan förlora vissa skydd som ges av federala myndigheter regeringen för att ha en lånetjänst genom dem.
Ryan: Närmare bestämt är det en kredit- och debetuppgörelse med Robert Long. Gå ingenstans.
Ryan: Okej. Vi är tillbaka, vi är här med Kiplinger.coms chef, Robert Long, som är ökänd kring dessa delar eftersom han är bland de enda i vår personal som gör alla sina utgifter med ett betalkort. Så vi såg detta som ett tillfälle för lite debatt. Jag använder bara kredit så Robert och jag kommer att gå varandra.
Ryan: Robert, tack så mycket för att du kom.
Robert: Tack så mycket. Jag är glad över att vara här.
Ryan: Och eftersom Sandy använder båda kommer hon liksom att moderera debatten. Så var ska vi börja, Sandy?
Sandy: Jo, jag antar, som sagt, vi ger Robert svårt för hans vägran att använda kreditkort. Så jag skulle älska att höra dig framföra din sak, Robert, om varför du har bestämt dig för att fortsätta ett liv utan kredit.
Robert: Jag tror för en sak att det handlar om att effektivisera vår ekonomi, och Kiplinger skriver om detta hela tiden. Täckpaket om att förenkla din ekonomi.
Sandy: Den där kommer, ja.
Robert: Livet är komplicerat. Att hantera dina pengar kan vara komplicerat. Ju färre räkningar jag behöver betala varje månad, desto bättre.
Sandy: Okej, nu, Ryan, vad är din anledning till att lägga allt på ett kreditkort, inklusive kaffet du köper på gatan, antog jag?
Ryan: Jag brukade vara väldigt mycket i Roberts läger för att hålla saker väldigt, väldigt enkelt. Jag var debetbar länge. När jag väl fick reda på hur mina månatliga utgifter såg ut tänkte jag om jag ska göra det här ändå och om jag ändå ska lägga ut ungefär samma summa pengar, varför inte få gratis saker för det?
Ryan:Och så det är vad jag gör. Jag lägger alla mina utgifter på... Jag använder ett ganska enkelt belöningskort, 2% kontant tillbaka på allt via det underbara Citi Double Cash-kortet som vi har rekommenderat tidigare. Och så ja, jag blir belönad för samma utgifter som jag gjorde ändå.
Sandy: Nåväl, och Robert, jag antar att frågan jag alltid ställde med folk som är anti-kredit eller använder ett betalkort är hur man hyr en bil?
Robert: Jag har ett enkelt svar på det. Jag hyr med Alamo. Jag har haft stora framgångar med dem genom åren. De är väldigt lätta med betalkortshållare. Jag gick faktiskt, innan våra podcasts, och tittade på policyerna för de andra stora biluthyrningsföretagen. Vissa av dem är lite flexibla med betalkort, men i de flesta fall måste du ta med flera former av ytterligare id.
Robert: Du kan till och med behöva sätta en deposition. Jag menar inte att ge för mycket för en gratis plugg till Alamo, men det är helt enkelt att betala med ditt betalkort precis som du skulle göra med ett kreditkort, inga frågor ställda.
Sandy: Och du känner inte att du lämnar pengar på bordet för att du inte får alla dessa belöningar som vi skriver om hela tiden för att du använder kreditkort?
Robert: Låt mig utmana Ryan och den där filosofin i allmänhet att du får 2% tillbaka. Jag tror att 2 % cashback är en fälla.
Sandy: Du är instängd, Ryan.
Robert: Du får 2 % pengar tillbaka, men tänk om du spenderar 10 % mer varje år, 15 % mer, 20 % mer, kanske till och med mycket mer än så eftersom du har ett kreditkort. Det finns så många studier där ute som visar att utgifter i allmänhet bland kreditkortsanvändare är, och du kan hitta alla möjliga siffror, men låt oss kalla det 15 % högre i allmänhet med kreditkortsanvändare.
Robert: Du tittar mer specifikt, jag tror att McDonald's en gång gjorde en studie som visade att den genomsnittliga kreditkortsbetalaren har en sedel på 7 USD, den person som betalar kontant har en sedel på 4,50 USD.
Sandy: Sömlösheten.
Robert: Jag såg en studie där ute som visar att personer med kreditkort är bättre tippare, och då menar jag bättre för serveringspersonalen, inte bättre för sin egen plånbok. Vi fick faktiskt ett e-postmeddelande i morse [om] en undersökning från en bankränta som visar att personer med kreditkortsskulder är mer benägna att spendera mer på en mängd olika diskretionära utgiftskategorier.
Ryan: Ja.
Robert: Vi behöver inte vara [en] psykolog här för att förstå att det är mycket lättare att punga över dina pengar när det är en bit plast än att lämna över surt förvärvade, kalla, hårda pengar.
Sandy: Men du använder plast, Robert. Det är bara ett betalkort.
Robert: Rätt, rätt.
Ryan: Men det kommer direkt från hans bankkonto, det förstår jag.
Robert: Skillnaden där är att jag bokstavligen kan se nedgången på mitt bankkonto när jag spenderar där du inte gör det med ett kreditkort.
Sandy: Det är i grunden varför vi i mitt hus använder ett betalkort för mat och bensin, och jag använder mitt kreditkort för som skor och handväskor och resor och sånt. Men Ryan, hur undviker du frestelsen att spendera pengar som du inte har eftersom när du har ett kreditkort, behöver du inte betala det direkt?
Ryan: Ja. Och Robert gör verkligen en utmärkt poäng. Det handlar om att ha disciplin. Det är som att man skulle kunna argumentera att man inte ska skaffa en hund för att man kanske är för oansvarig för att ta hand om den. Du kanske inte tar ut den på promenader och matar den och gör allt. Det kan bli ensamt och du lämnar [det] i ditt hus hela dagen. Men innan jag köpte min hund och i det här fallet, innan jag fick mitt kreditkort, såg jag till att jag skulle hålla mig till min månadsbudget.
Ryan: Nu är den utmärkta poängen att kreditkort ... Folk kan uppmuntras att tro att det är lite som roliga pengar. Du måste vara riktigt disciplinerad när det gäller att upprätthålla en budget. I mitt fall är det ganska enkelt eftersom jag inte har en massa diskretionära pengar att spela med. Och jag betalar hela min kreditkortsräkning varje månad. Men den uppenbara nackdelen med kreditkort är räntorna om du inte kan betala av den varje månad kan vara riktigt skadlig för din ekonomiska bild.
Sandy: Men nu, Robert, en annan fråga jag har med din strategi är att hur är det med din kreditpoäng? Vi har ofta rekommenderat även till ungdomar att de skaffar ett kreditkort, köper ett litet belopp varje månad och betalar av det eftersom det ofta är det enda sättet att bygga en bra kreditpoäng. Har du gjort det på andra sätt eller bryr du dig helt enkelt inte?
Robert: Jag borde nog påpeka, förutom att jag vill effektivisera min ekonomi, så är egentligen den större anledningen till att jag inte har kreditkort ett bredare engagemang för en skuldfri livsstil. Ett svar [på] din fråga, förhoppningsvis, jag ansöker inte om kredit framöver. Jag är också ökänd för att vara killen som när jag köper en ny bil betalar jag kontant. Jag sparar till det, betala kontant.
Robert: Just nu är den enda skulden som min fru och jag har vårt bolån som vi aggressivt betalar ner. Till viss del, ja, jag bryr mig inte.
Sandy: Hade du några problem med att få det bolånet eftersom du inte hade en kredithistorik?
Robert: Nu, i rättvisans namn, jag har haft kreditkort i mitt tidiga 20-tal och förmodligen byggde upp några, jag kan inte komma ihåg exakt vad min kreditpoäng var när jag fick min inteckning för 15 år sedan. Jag har inte kollat det sedan dess av de skäl som jag har lagt upp här. Vad som är viktigt för folk att veta är att inte ha kreditkort skadar inte din kreditpoäng. Det möjliggör inte användning som du har pratat om att bygga en betalningshistorik med dessa kreditkort för att bygga din kreditpoäng. Men det är ingen straff.
Robert: Så om det finns andra sätt att bygga upp din kredit, betala dina andra räkningar i tid, kommer du att kunna bygga en tillfredsställande kreditpoäng.
Sandy: Jag antar att poängen vi skulle vilja framhålla är precis vad du ofta gjorde för en ung person. Det är den enda kredit du kan få. Så jag tror, ofta för en ung person, de behöver ett kreditkort eftersom du inte kommer att köpa ett hus direkt efter college och ibland, studentlån, får du kredit för dem och ibland inte. Och inte alla har studielån.
Sandy: Det verkar som att det är ett användbart verktyg men jag tycker att det är väldigt intressant att jag ofta tror att vi har antagit att du måste ha kreditkort. Så jag tycker att det är intressant att du klarat dig bra utan en.
Robert: En av de saker jag ville betona här, jag hoppas att vi alla kanske är överens om att få människor, om några människor, faktiskt behöver ett kreditkort till den punkt som du precis gjorde, Sandy. Det finns fördelar med dem och du kanske vill skaffa en, men jag är inte säker på att folk verkligen behöver en. Ryan gör en mycket bra poäng. Om du kan använda det på ett ansvarsfullt sätt, ja, det kan göra mycket nytta för ditt resultat.
Robert: Problemet, precis som vi vill tro att människor kommer att använda det ansvarsfullt, problemet är att de flesta inte gör det. Och återigen, det finns massor av siffror där ute men 50% till 60% av människor har faktiskt ett kreditkortssaldo. Den genomsnittliga skulden bland dessa människor är över $6 000. Och på de 6 000 USD med en typisk ränta på 16 % eller så, betalar du över 1 100 USD per år i ränta.
Ryan: Som jag sa, om du inte kan använda ett kreditkort på ett ansvarsfullt sätt, och jag rekommenderar att du gör det jag gjorde var att jag inte fick ett kreditkort förrän jag var 26 eller 27. Det är inte 100% säkert. Jag tror att jag var en auktoriserad användare av några av mina föräldrars kreditkort när jag växte upp, vilket var hur jag kunde bygga upp lite kredit när jag fick mitt kreditkort och alla räkningar för mina hus som jag hade olika rumskamrater har alltid varit. i mitt namn, så jag har kunnat bygga lite kredit på det sättet.
Ryan: Den andra stora fördelen med kreditkort om du kan använda dem på ett ansvarsfullt sätt är att de har mycket bättre skydd än bankkortsköp vid bedrägeri. Vid bedrägeri eller stöld är du skyddad i fall av bedrägliga köp. Företag kommer att radera efterföljande avgifter om någon, till exempel, tar ditt kortnummer. Du har absolut inget ansvar.
Ryan: Fair Credit Billing Act tillåter dig att bestrida avgifter med din kortutgivare, och om de är legitima kommer de att radera dem. Medan om du är på betalkortet och hamnar i en sorts bedräglig situation, är skydden inte alls lika starka.
Sandy: Jag tror att saken, och Robert, jag vill att du ska få svara på det här. Jag tror att de flesta betalkort nu som är utfärdade av Visa eller Master har ganska bra skydd. Så jag tror inte... Det som alltid har oroat mig för att få mitt betalkort stulet är att de kommer att få dig att hålla dig, men du har slut på de pengarna tills de gör det.
Sandy: Och på ett kreditkort kan du bara säga:"Jag kommer inte att betala för det, du vet, boom box någon [annan köpt]" ja, medan om någon städar ur ditt betalkort, måste du kämpa för att få tillbaka pengarna. Under tiden är ditt bankkonto tomt. Är det ett problem?
Robert: Det har ni helt rätt i. På pappret har Ryan verkligen rätt. Skydden är mycket bättre för kreditkort. Jag tror att när du pratar om, Sandy, i verkligheten, i praktiken, kommer bankerna att ge dig samma skydd. Jag har haft ett par tillfällen som jag tror att alla har där jag tittar på mitt kontoutdrag och det finns tre $500 debiteringar från mitten av Ohio där jag inte har varit på flera år, om någonsin. Och ring din bank, de inser ganska snabbt att det inte är ditt vanliga utgiftsmönster, fyll i vilket pappersarbete som helst.
Robert: Men du har rätt. Under ett par dagar kan det finnas en spärr på dessa medel tills de kan behandla det och sätta tillbaka pengarna på ditt konto.
Sandy: Och jag antar att det är det som alltid har oroat mig är att när du bråkar om de här avgifterna någon åkte till Cancun på ditt betalkort eller något, medan du kämpar för att få tillbaka pengarna kan du studsa checkar.
Robert: Potentiellt, ja. En av de saker som jag tror att bankerna är ganska smarta med nuförtiden är att känna igen otillåten användning och jag tror att tanken att ditt bankkonto kommer att tömmas helt kommer förmodligen inte att hända. Faktum är att jag bara den gångna helgen fick en bedrägerivarning. Jag tror att jag hade gått ut och slagit i bankomaten och slog typ tre eller fyra saker väldigt snabbt. För mig var de vanliga utgifter men något fick min bank att säga:"Är det här du?" Och om jag inte hade gjort det, skulle de ha avbrutit användningen av kortet ganska snabbt och förhindrat att det tömdes.
Ryan: Jag minns en gång jag jobbade som servitör och jag hade som denna sena kvällsspelning i Towson, Maryland, och jag och ett gäng andra människor var tvungna att återvända till DC. Och det var som en helhet... jag menar, företaget som bussade oss där ute, lämnade oss bara där ute som, "Åh, varsågod och hämta en taxi." Och ingen av de jag var med hade någon form av möjligheter att betala taxibilen. Detta var innan Uber och innan taxibilar tog kreditkort som en korrigerande praxis. Så jag lät dem köra mig till en bankomat klockan två på morgonen i Towson, Maryland och banken tackade nej till mitt kontantuttag.
Robert: För att du aldrig har varit i Towson?
Ryan: För jag har aldrig varit i Towson, Maryland.
Sandy: Klockan var två på morgonen.
Ryan: Men jag ska säga i fallet... För ibland går det snett även med ett betalkort. Det går snett med en kortläsare eller vad som helst och om det är det enda kortet du har i fickan kan det också vara tufft, om det är låst eller vad som helst. Så det är till och med bra att bara kunna veta att jag har minst mer än ett kort till mitt förfogande nu för tiden om något skulle gå snett.
Sandy: Nåväl, den andra saken till din poäng om bedrägliga avgifter, och jag tror att detta gäller båda typerna av kort är att jag har intervjuat experter på ID-stöld tidigare. Och de kontrollerade sina onlinekonton varje dag. Och jag tror att det är en bra idé för kreditkortsinnehavare eftersom det påminner dig om vad du spenderar och kanske minskar möjligheten att få en räkning som du inte kan betala. Och jag tror att för vem som helst, betal- eller kreditkort, varnar det dig tidigt om bedrägeri.
Ryan: Tja, vi kör länge på det här segmentet här. Jag tycker att det har varit en sund debatt. Och jag tror generellt sett att budskapet har trampats försiktigt. Om du öppnar ett kreditkonto, se till att du budgeterar ansvarsfullt för det. Men uppenbarligen finns det enorma fördelar med att minska skulden i ditt liv så mycket som möjligt.
Ryan: Robert, koppla in dina grejer. Jag menar, jag säger bara gå till Kiplinger.com, men vad är det för folk som är ute efter?
Sandy: Hela tiden.
Robert: Vi har massor av bra material på kiplinger.com inklusive som du nämnde det specifika kortet som du använder är en del av Kiplingers bästa belöningskort för 2019-paketet. Det skulle vara ett bra innehåll för folk att titta på. Och jag tror att du träffar på rätt punkt här, vilket är att jag inte menar att antyda att kreditkort är dåliga för alla eller att den skuldfria livsstilen är bra för alla. Hitta det som är rätt för dig, oavsett om det är kredit eller debet. Och om det är kredit, hitta rätt kort som är rätt för dig och som passar dina utgiftsvanor.
Ryan: Okej, kolla in allt i programanteckningarna, gott folk. Och Robert, tack igen för att du kom.
Robert: Tack så mycket.
Ryan: Efter pausen är det leksaker och passionsbaserad investering i en ny upplaga av Wild Ptches.
Ryan: Vi är tillbaka och innan vi åker ville Sandy och jag göra ett av våra väldigt, väldigt favorit återkommande segment, Wild Pitches, där vi pratar om några av våra PR-pitches som vi får i din inkorg som ligger bara en bit utanför . Så, Sandy, vad är din?
Sandy: Jag tror att jag nämnde i tidigare podcast att jag har gått på mycket eller blivit inbjuden till många babyshower nyligen. Och vi fick nyligen ett erbjudande om några Eco-Chic babyleksaker och bitringar. Vi diskuterade innan detta hur länge tandsjukdomar varar, men jag tror inte att det varar särskilt länge.
Ryan: Ja, jag tror, jag menar ett par år.
Sandy: I grund och botten är barnleksak något ditt barn kommer att tugga på, eller hur?
Ryan: Ja.
Sandy: Så just denna ekologiska ekologiska produkt är BPA-fri. Den är gjord i USA. Det är icke-allergiframkallande, naturligt antibakteriellt. Varje del är gjord av det finaste lönnträet i New York City. Jag insåg inte att de fäller träd i New York City men jag antar att de är det. Priserna börjar på $26.
Sandy: Det var det som verkligen stoppade mig och det påminde mig om... Jag vet inte om de fortfarande har Baby Gaps men min syn på Baby Gaps var att de enda som faktiskt köpte de kläderna är som fastrar och gudmödrar. Riktiga föräldrar köper inte sånt eftersom de behöver spara sina pengar till förskolan, och barnskötare, och blöjor och sånt.
Sandy: Jag tror att den här typen av produkter verkligen riktar sig till människor som jag som letar efter en babypresent, men mitt råd är om du verkligen vill hjälpa föräldrar, bidra till barnets 529-plan. $26 skulle kunna räcka långt mot college om 18 år, och det kommer fortfarande att vara värt besväret när barnets tänder kommer in. Så det är mitt råd. Håll dig borta från dyra babyleksaker även om de är Eco-Chic och hjälp till att betala för college. Vad har du?
Ryan: Tja, jag menar min... Ja, du har fått en förhandstitt. Och jag tänker inte säga vem som pitchat men vi kommer att gå igenom det här väldigt snabbt. Om du är ny från college och börjar ditt första jobb, har du förmodligen nyligen fått ett formulär från din arbetsgivare för att ställa in din 401(k). Alla vet att dessa investeringar är viktiga, men att veta hur mycket man ska investera och var kan vara en överväldigande process, allt sant hittills.
Ryan: Medan många plattformar vanligtvis vägleder dig mot förvalda nummer och mekaniska investeringsmodeller, finns det ett vanligt misstag med det här alternativet. Din investering bör tala till vem du är inklusive dina passioner. Här är varför, som eh-oh. Sanningen är att om du köper aktier i företag du känner, tänk bortom mig, inte big pharma, så vet du redan något om hur företaget gör affärer. Så låt oss bromsa-
Sandy: Just nu.
Ryan: ... ganska svårt. Först och främst erbjuder de flesta 401(k)s inte enskilda aktier.
Sandy: Nej, de allra flesta går direkt in i måldatumsfonder där du inte ens väljer fonderna.
Ryan: Eller till och med fonder. Men låt oss säga för argumentets skull att den här personen pratar om att kanske investera i IRA eller någon form av annat pensionskonto. Den här idén att du ska köpa det du vet är den här ofta missuppfattade idén från en långvarig Fidelity Magellan-chef och alla investeringsgurun, Peter Lynch.
Sandy: Höger. De tänker, oj, det är lång kö vid mataffären. Jag borde investera i dem.
Ryan: Ja, och det är galet. Och tanken att detta gäller den här typen av etik hos ett företag eller värderingar i ett företag, tänk om du verkligen älskade Blue Apron precis när det kom ut? Du vill prata om en annan börsnotering som baserades på uppenbar mat ... Beyond Meat blev precis offentligt, som om det egentligen inte finns så mycket-
Sandy: De kommer att lägga det i din 401(k)-
Ryan: ... offentlig information om det. Det har gjort riktigt bra. Men om du för några år sedan sa:"Åh, herregud, jag är besatt av Blue Apron. Jag tycker att deras modell är fantastisk. Det kommer att bli nästa stora grej," ja gissa vad? Den aktien är inte värd vad den var. Gå vidare och ta en titt på det diagrammet.
Sandy: Ät maten, köp inte aktien.
Ryan: Vad Peter Lynch pratade om är att om du hade djup expertis inom ett företag eller en bransch som gjorde det möjligt för dig att borra ner i det på en grundläggande nivå för att bedöma aktien, det är då det är värt att köpa det, inte köpa McDonald's för att du gillar Big Mac-datorer. Så, tillbaka till planen, om du tror på deras värderingar kommer du att behålla aktien längre och det är alltid det bästa sättet att investera. Och generellt sett är det bästa sättet att investera att köpa och hålla ja. Men inte för att ...
Ryan: Du kan åka ett företag som du tror på hela vägen till källaren, det ska du hålla för att du tycker att det är ett bra lager. Och sedan säger vi att finansiella marknader skapas av människor, för människor, och det finns massor av panikattacker och överspänning med aktier som hoppar upp och ner irrationellt, mycket sant. Du vill inte tänka som en robot när alla andra går med magen. Ja det gör du. Ja det gör du. Vi kan inte betona detta nog. Du vill absolut tänka som en robot när alla andra går med magen.
Ryan: Det är Warren Buffetts gamla talesätt, "Var girig när andra är rädda, och var rädd när andra är giriga." Det vi verkligen har rekommenderat om och om igen och om igen är att ha en diversifierad portfölj med en tillgångsmix som är i linje med din risktolerans och att ha en plan för när marknaden går ner. Se till att du har en portfölj som när du föreställer dig i ditt huvud att aktier rasar med 30 %, 40 %, vad som helst, att du inte kommer att vara vaken på natten eftersom din portfölj har gått ner.
Sandy: Det är rätt. Och det är intressant eftersom jag jobbar på en berättelse om detta nu. En av anledningarna till att måldatumsfonder fungerar så bra för så många människor i 401(k) är inte för att de nödvändigtvis slår marknaden utan de hindrar dig från att vara dum. Du lägger dina pengar i en måldatumsfond och sedan går du bara igång med ditt liv och du reagerar inte känslomässigt på en stor nedgång på marknaden eftersom det nästan alltid får människor i trubbel.
Ryan: Ja. En sak till från planen och personen som den här PR-proffsen försöker koppla upp mig med är VD:n för en app. Och vi har en mening här, en kunnig marknadsexpert, den här killen tappade sin skjorta i dot-com-bubblan. Säg inte att du tappade tröjan, jag menar kom igen.
Ryan: Så titta gott folk, tappa inte din skjorta och sättet att du inte tappar bort din skjorta är att ha en diversifierad portfölj. Äg en portfölj som är i linje med din risktolerans. Investera inte i enskilda aktier bara för att du gillar dem eller för att de är i linje med dina värderingar. Vi har pratat om det här illamåendet. Vi har skrivit om det här illamåendet. Jag lägger in saker i programanteckningarna, men herregud, var försiktig där ute.
Ryan: Och det kommer att avsluta det här avsnittet av Your Money's Worth. Besök Kiplinger.com/links/podcasts för programanteckningar och mer bra Kiplinger-innehåll om de ämnen vi diskuterade i dagens show. Du kan hålla kontakten med oss på Twitter, Facebook eller genom att maila oss på [email protected]. Och om du gillar programmet, kom ihåg att betygsätta, recensera och prenumerera på Your Money's Worth, var du än får dina poddar. Tack för att du lyssnade.
Vilket belöningskreditkort passar dig?
Frys din kredit i tre steg
Ska jag använda kredit eller debet?
Hur man avbryter en väntande transaktion på ett kreditkort, ett betalkort eller PayPal
Varför är kreditkort säkrare än betalkort?
Bankkort kontra kreditkort:Vad är skillnaden?
Bästa kreditkorten
5 betal- och kreditkortsbedrägerier och hur man undviker dem