Program för förlåtelse av studielån ger antingen hel eller partiell förlåtelse till berättigade låntagare med federala studielån.

Men alla är inte kvalificerade för förlåtelse. Biden-administrationen har utökat möjligheterna till förlåtelse genom befintliga program, inklusive en nyligen genomförd förändring av inkomstdrivna återbetalningsplaner för att se till att de som är berättigade får den lättnad de har tjänat. Men samtalen om utbredd förlåtelse förblir avstannade.

Om du inte är berättigad till förlåtelse finns det andra sätt att få lättnad. Här är fyra steg du kan ta.

1. Kontakta din långivare för att diskutera en ny återbetalningsplan

Om du har federala studielån finns det flera återbetalningsplaner tillgängliga utöver den vanliga 10-årsplanen:

• Pay As You Earn (PAYE)-plan: Denna plan reducerar din månatliga betalning till 10 % av din diskretionära inkomst och förlänger din löptid till 20 år.
• Reviderad Pay As You Earn-plan (REPAYE): Den här planen minskar din månatliga betalning till 10 % av din diskretionära inkomst och förlänger din löptid till 20 eller 25 år, beroende på om du har examens- eller grundutbildningslån
• Inkomstbaserad återbetalningsplan: Denna plan minskar din månatliga betalning till 10 % eller 15 % av din diskretionära inkomst, beroende på när du började ta lån, och förlänger din löptid till upp till 25 år.
• Inkomstbetingad återbetalningsplan: Denna plan reducerar din månatliga betalning till det lägsta av 20 % av din diskretionära inkomst eller vad du skulle betala på en återbetalningsplan med en fast betalning under loppet av 12 år. Det förlänger din mandatperiod till 25 år.
• Uppgraderad betalningsplan: Med den här planen börjar dina betalningar små och ökar vartannat år under 10 år. Om du konsoliderar dina lån kan det dock ta så lång tid som 30 år.
• Utökad betalningsplan: Om du har mer än $30 000 i utestående direktlån kan du få en fast eller graderad betalning över 25 år.
• Betalningsplan för konsolideringslån: Om du konsoliderar dina federala lån kan du vara berättigad att förlänga din återbetalningsplan till så mycket som 30 år.

Tyvärr kommer privata studielån inte med dessa alternativ. Men du kanske kan kontakta din långivare och prata om att eventuellt ändra din återbetalningsplan tills du har råd med dina vanliga betalningar.

Dessa återbetalningsplaner kan göra dina månatliga betalningar mer överkomliga, och med inkomstdrivna återbetalningsplaner kan du också få förlåtelse efter att du har avslutat din återbetalningstid.

Men alla kommer att resultera i fler räntekostnader under ditt låns löptid, och inkomstdrivna återbetalningsplaner kommer att resultera i högre betalningar över tiden när din inkomst växer.

2. Överväg tålamod eller uppskov

Oavsett om du har federala eller privata studielån, kanske du kan få en plan för tålamod eller uppskov. Dessa planer kan ge dig lättnad i form av pausade betalningar under en kort tidsperiod - vanligtvis tre månader, men vissa långivare och serviceföretag låter dig sträcka sig längre än så.

Tålamod och uppskovsplaner kan vara till hjälp om du upplever tillfälliga ekonomiska svårigheter. Kom dock ihåg att att pausa betalningar inte betyder att du inte behöver betala dem senare, och eventuell ränta som uppstår under den tiden kommer att aktiveras och läggas till ditt saldo i slutet av anstånds- eller anståndsperioden.

3. Refinansiera dina studielån

Om du har bra krediter och en solid årsinkomst kanske du kan refinansiera dina studielån och få en lägre ränta, lägre månatliga betalningar eller både och. Du kan bara refinansiera dina lån hos privata långivare; federala studielånsleverantörer erbjuder inte detta alternativ.

Företag som refinansierar studielån erbjuder villkor som sträcker sig från fem till 20 år, vilket ger dig en viss flexibilitet med din återbetalning. Och om du kan få en lägre ränta än vad du betalar nu, kan du spara hundratals eller till och med tusentals dollar i ränta.

Som sagt, refinansiering av studielån är generellt sett bättre för privata låntagare eftersom refinansiering av federala lån gör att du förlorar tillgången till inkomstdrivna återbetalningsplaner, många återbetalningsprogram för lån med mera.

Dessutom, även om du är berättigad att refinansiera, kanske du inte kan kvalificera dig för en lägre ränta om din kreditpoäng eller inkomst inte är i tillräckligt bra skick.

4. Få hjälp med återbetalning av studielån

Oavsett om du har federala eller privata studielån, kanske du kan få hjälp av din arbetsgivare eller en statlig myndighet.

Det finns många program tillgängliga från federala och statliga myndigheter som erbjuder återbetalningshjälp för dem som arbetar inom utbildning, offentligt försvar, hälsovård, militären och mer. Observera dock att dessa program vanligtvis kräver att du har federala studielån.

Dessutom erbjuder många privata arbetsgivare återbetalning av studielån som en anställd förmån, och det spelar ingen roll om dina lån är federala eller privata.

Återbetalningsstöd för studielån kan utplåna tusentals eller till och med tiotusentals dollar i studielåneskulder. Varje program och arbetsgivare har dock olika tillvägagångssätt, och du kan behöva förbinda dig att arbeta i en roll eller ett område under en förutbestämd tid för att kvalificera dig.

Gör en plan för dina studielån

Alla situationer är olika, så det finns inget enskilt bästa sätt att närma sig att betala av studielån. Det viktiga är att du tar dig tid att undersöka dina alternativ och ta reda på vilket tillvägagångssätt som fungerar bäst för dig.

När du bestämmer din strategi, fortsätt att betala dina lån i tid för att bygga upp din kredit och undvika förseningsavgifter. Använd även Experians kostnadsfria kreditövervakningstjänst för att hålla reda på dina framsteg i att bygga krediter och åtgärda potentiella problem som kan påverka din kredit när de uppstår.