Det är en vanlig uppfattning att Singapore inte har några tillväxtaktier med tanke på dess lilla marknadsstorlek på bara 5,5 miljoner människor.
Det stämmer till viss del eftersom vi ofta ser de största namnen och de snabbast växande aktierna komma från USA och Kina.
Men om vi gräver tillräckligt djupt kan vi hitta tillväxtaktier i alla länder, även i Singapore. Jag ville visa upp fem, som du kanske har missat.
Men det är här hemligheten ligger – även om du kan få tillväxt från stora välkända namn i USA och Kina, måste du vanligtvis leta under huven efter tillväxtaktier på mindre marknader.
Blue chips möter mättnad på en liten marknad – de har tagit marknaden och har mindre utrymme att växa. De växande är vanligtvis de mindre bolagen med en bra positionering eller konkurrensfördel inom ett nischområde.
Här är:
(Resultaten är historiska och vänligen bedöm dess framtida tillväxtpotential innan du dyker in eftersom tillväxtbanan kan vara kortare för mindre marknader. Du vill inte investera nära slutet av dess tillväxt.)
EPS +29 %, aktiekurs +83 %
Nanofilm (SGX:MZH) noterades 2020 och var redan en populär aktie. Jag täckte Nanofilms börsnotering tidigare och ansåg att börsnoteringspriset var dyrt. Men det som är dyrt kan bli ännu dyrare.
Aktiekursen hade hoppat upp mer än 83% på mindre än ett år!
Dr Xu Shi är grundaren av Nanofilm och en framgångsrik berättelse för NTU-professorn som blivit entreprenör. Hans fru firade framgången genom att köpa en bungalow av bra klass. Jag slår vad om att deras resa inte har varit lätt och Nanofilm är definitivt inte en succé över en natt – Dr Xu startade verksamheten 1999 med 225 000 dollar och nu är han värd 1,5 miljarder dollar.
Det är i en bra affär med beläggning (avancerat material) och räknas som ett av de största elektronikvarumärkena som sina kunder (ej avslöjat) . Nanofilms beläggning kan appliceras bortom elektronik och har obegränsade användningsfall eftersom nästan allt behöver en beläggning.
Den historiska vinsten per aktie (EPS) sammansatt årlig tillväxttakt (CAGR) har varit fantastisk på 29 % per år under de senaste fyra åren.
Jag tror att tillväxten borde kunna fortsätta eftersom jag tror att beläggningsapplikationerna kommer att öka och Nanofilm så småningom kommer att flytta in i fler industrier.
EPS +48 %, aktiekurs +220 %
Jag antar att singaporeaner kanske är mer bekanta med The Hour Glass när det kommer till lyxklockor. Cortina är en konkurrent, och båda har sett sina aktiekurser skjutit i höjden under åren. Cortina har dock haft en högre EPS-tillväxt (48% CAGR) under de senaste 5 åren.
Cortinas huvudsakliga intäkter kommer från Singapore och därefter Sydostasien (Malaysia, Thailand och Indonesien). De är en officiell återförsäljare av Patek Philippe och Rolex.
Det nyligen genomförda förvärvet av Sincere Watch skulle hjälpa Cortina att få exklusiva distributionsrättigheter för varumärket Franck Muller i 13 länder och utöka antalet butiker i Asien.
Cortinas aktiekurs har stigit med 220% under de senaste 5 åren! Det motsvarar en genomsnittlig årlig avkastning på 34 %.
Jag tror att lyxspel kommer att gå bra eftersom Singapore lockar de rika att migrera eller åtminstone stanna här. Det är ganska ofta vi ser toppfastigheter som säljs till utlänningar. Förutom fastigheter är klockor en favorit bland de rika.
EPS +48 %, aktiekurs +245 %
Den tredje aktien i den här listan är förmodligen inte något som många skulle förvänta sig – den goda gamla Liquiified Petroleum Gas (LPG). I vår teknologidrivna värld, vem vill investera i råvarubaserad gasolaffär?
Innan du dömer, ta en titt på deras EPS CAGR på 48 % under de senaste 4 åren!
Och dess aktieutveckling har varit enastående och ökat med 245 % på något mindre än fyra år.
Du har säkert sett Union Gas-logotypen i många kaféer i Singapore – på skyltar, bord, gasolflaskor etc.
Union Gas har tre affärssegment – detaljhandel, kommersiell och naturgas/diesel. De tjänade större delen av sina intäkter genom att leverera gasolflaskor till hemmen för matlagningsändamål. Det näst största bidraget kommer från kaféer och restaurangkunder. Slutligen tillhandahåller de även LNG och diesel till fordon.
Grundaren, Teo Kiang Ang, är också grundaren av Trans-cab. Han är en jävla entreprenör.
EPS +39 %, aktiekurs +673 %
iFAST är förmodligen den hetaste aktien i Singapore just nu. Vi skrev först om det när aktien handlades för $0,93 men då sa vi att det rimliga priset skulle vara mellan $2 och $2,50. Lite hade vi förväntat oss att aktiekursen skulle gå så högt som $8,35!
Naturligtvis har stora fundamentala förändringar hänt sedan artikeln – iFAST hade ett bumperår på grund av Covid och de vann kontraktet att fungera som investeringsplattform för pensionen i Hongkong.
iFAST:s EPS CAGR var 39 % under de senaste 5 åren, du kan se det stora steget i EPS 2020.
iFAST bör fortfarande ha god tillväxt framöver men jag tror att förväntningarna är höga också.
För det första var 2020 ett exceptionellt år för många värdepappersföretag som kanske inte går att upprepa. För det andra skulle investeringsplattformen i Hongkong ta tid att öka och producera betydande intäkter till iFAST.
Resultaten kanske inte är omedelbara. Ändå är deras framtid ljus.
EPS +49 %, aktiekurs +4 413 %
AEM tillhandahåller testtjänster för halvledare och elektronik. Tack vare Singapores regerings strävan att skapa halvledarsektorn i Singapore har vi nu några framgångsrika hemodlade företag som AEM.
Även om vi inte konkurrerar med de främsta chipdesignerna eller tillverkarna, har våra lokala företag haft framgång genom att erbjuda nedströmsaktiviteter såsom testning.
AEM ökade sin vinst per aktie med 49 % CAGR under de senaste 5 åren.
Dess aktiekurs är ännu mer fantastisk, den har stigit 4 413 % under de senaste 5 åren eller 44x eller 159 % per år!
AEM har Intel att tacka som storkund.
Men Intel är inte i den bästa positionen för att göra de bästa chipsen längre. Det förlorade på chipdesign till Apple och tillverkningsteknik till TSMC. Det finns mycket att ta igen för att återta pole positionen.
Men AEM behöver inte Intel för att vara nummer 1 i branschen, AEM behöver bara Intel för att fortsätta spendera och Intels senaste expansionsplan på 20 miljarder dollar kan vara musik i deras öron.
Singapore är en liten marknad men det betyder inte att det inte finns några tillväxtaktier här. Som sagt, de är sällsynta och du måste gräva bortom de välbekanta namnen för att hitta dem.
Men de kan vara mycket givande om du kan köpa dem tidigt och hålla tillräckligt länge för att se tillväxten komma till stånd.
Det finns en fördel att vara lokal i det här fallet eftersom du skulle vara mer medveten om deras affärsutveckling och till och med eventuellt vara kund själv.
Jakten på sådana aktier är en del av det roliga!
